BNP PARIBAS كنب يف رامثتسلاا ةلاح...

ضمن متطلبات نيل شهادة ماستر اقتصاد مالي ونقدي تخرجمذكرة

بعنوان

القروض البنكية

BNP PARIBAS دراسة حالة االستثمار في بنك

م5102 – 5102السنة الجامعية:

إعداد الطالبة: من

هاملي أسماء

تحت إشراف األستاذ:

د. داودي محمد

اللجنة المناقشة أ.وافي ميلود مساعد أأستاذ تلمسان جامعة اـرئيس

داودي محمـدد. محاضر أأستاذ تلمسان جامعة ومقررا مشرفا محمد د.بن عزة محاضر بأستاذ تلمسان جامعة امناقش

:دعاء

اىيه ارزقنا حس اىتىمو عييل، ودوا اىسعي إىل رضاك،

وجنبنا وساوس اىشيطا وقنا شر اإلسا واجلا،

وهب ىنا حقيقة اإلميا، وارزقنا اخلري واحلاله،

اىيه إي أسأىل عيا افعا، ورزقا واسعا، وقيبا خاشعا، وىرا ساطعا، وذرية

صاحلة، وشفاء مو داء،

اىيه إي أسأىل درجات اىعال، وارزقنا اجلنة واإلميا اخلاىص، وعيا افعا

اىيه ارمحنا برمحتل يا أرح اىرامحني، وأسننا اجلنة ع اىصاحلني

اىيه زدا حبا إىيل وإىل بيل حمد صيى اهلل عييه وسي

إىذاءبس اهلل اشمح اشح. اصالة اسال عى أششف أطب إسب عشفو اى، سذب حببنب حمذ انيب اشسي اىش

.عى آو صحبو أمجعني

.إ احلذ هلل سبحبو ازي خمين سعب يف راح عم ببسن يل فو

ب أحخ بو بئببث ازب حت عبئ احلبةإىل ازي سبب عى افضت األخالق وب يل دسع أ .

إه أب إه ب أغى شخص عى ليب، أحس اهلل عز ج أ شفه خيفف عنه ب حعبج حعزبج سيشث ابيل

.أج حخى أصخين إىل مطت ختشج شيبدة املبسرت حفظه اهلل أطبي عشن

إىل حعبج سيشث حعزبج شجعخين و أص إىل ىزه انمطت إىل ايت ى أحك انبس بصحبيت أ اغبت حفظيب اهلل

.أطبي يف عشىب

.إىل اشخص ازي أظش إو فطئ ليب

ذه بشمحخو ااسعت أ أدع اهلل حعبىل هبزه املنبسبت أ خغ إىل اع اىش احلن ازي وب حيب اع شجعو ع عش

.سىنو فسح جنبحو

إىل خبيت سمحيب اهلل

.إىل إخح شبء، سا، عبذ اشمح

إىل اب ع اذوخس حمذ

.إىل و عبئيت وبريا صغريا

شكس عسفا:

. أشكس اهلل عص جم انري أعاين فقين (ي مل شكس انناض مل شكس اهلل)نقنو صهى اهلل عهو سهى: يصداقا

عهى إجناش ىرا انعم ادلخاضع،

انري حفضم يشكزا باإلشساف عهى عهنا ىرا، (دادي حمد)كا أحقدو بانشكس انخقدس نألسخاذ اندكخز

زشاداث قت يف سبم إجناش ىره اندزاست.يا قديو يل ي صائح إ

، انري ينح يل انفسصت نهرتبص يف انكانت كرا االسخقبال (شزى زفق) BNP PARIBASأشكس يدس بنك

(ب قهفاط حكج)انسد (بدانا إذلاو) (شيسة شكساء)انري قبهج بو جصم انشكس انعسفا خاصت انسدة

BNP PARIBASكم عالء كانت

BNP PARIBASاعد يف انرتبص يف كانت انري س (أزا خلضس)أشكس انسد

.أشكس جلنت ادلناقشت انيت شسفخين باحلضز أفادحين بنصائحيا انيت قايج بإثساء ىرا ادلضع

ـــــــ املقدمة العامةــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

الفصل األول:

ماهية البنوك

ماهية البنوك ــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ الفصل األول

:الفصل مقدمةتنفيديفرئيسيادوراتلعبحيثالوطتاالقتصادإطارضمناغبيويةاؼباليةاؼبنشآتمنالبنوكتعد

ىذهتفعيليتطلباألمروىذاواالقتصادية،االنتمائيةبعناصرىاللدولةاؼباليةالسياسيةومكوناتأىدافضمنوغاياهتاوبراؾبهاستاتيجيتهاواأىدافهاربقيقعلىوتعملاإلدارية،وفاعليتهاكفاءهتالزيادةاؼبؤسسات

الكلفةأساسعلىاؼبنافسةخبللمنوذلكمتمي ز،استاتيجيمركزلبناءوكذاوالبنكية،اؼباليةالسنةإطارماأكربجذبىوللتنافسالرئيسيوالعاملللزبائن،اؼبقدمةاػبدماتأسعاروكذاالبنكيةبالعملياتاػباصة

.القروضمنحخبللمنمعهامنيبكناألولاؼبصدرالوقتنفسويفالبنوك،تقدمهااليتالرئيسيةاػبدمةللعمبلءاإلقراضعمليةتعتربحيث

.اؼبختلفةبأنواعهاالقروضمنحعندمراعاهتاهبباعتباراتىناكوذلكلرحبي تها،

ـــــــ ماهية البنوكـــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــالفصل األول ـــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

البنوك نحو عموميات: األول المبحث البنوك تعريف: األول المطلب

:البنوك ماىية -1 :نشأتها -‌أمصطبةومعناىا،((Bankoبانكوإيطاليةكلمةىوأصلها،(Banque, Bank)بنككلمة Banc،مناؼبعتتطو رمثالعمبلت،ربويلقصدالصرافونعليهاهبلساليتاؼبصطبةالبدايةيفهبايقصدوكان

النهايةيفأصبحتمثcomptoir))العمبلتوتبادلعد فوقهايتماليتاؼبنضدةبالكلمةيقصدلكيبعدصارف،لصرف،فيقولالعربيةباللغةأما،1بالن قوداؼبتاجرةفيووذبرياؼبنضدةفيوتوجدالذياؼبكانتعت

ؿبدثةكلمة)واؼبصرفوغتىاالنقودبائعىووالصريفسواىا،دنانتأوبدراىمبدؽباودبعتالدنانت،واصطرف.واالقتاضاإلقراضتتعاطىاليتاؼباليةاؼبؤسسةتعت(مصارفصبعها

: تطورىا -‌بيدلالتاريخلكنالنقود،أشكالمنشكلأوللظهورالحقكلوللبنوكظهورأولأنالبعضيعتقد

أولأنإالم،.ق74القرنأواخريفتقريباظهرقدالنقودأشكالمنأولانوإذاذلكغتاغبقيقةأنعلىببلديفوبالذاتالتارىبية،الوثائقومنيبدو،ماعلىطويلةبفتةذلكقبلقداؼبصريفالتعاملأشكالمنشكل

علىالقديبةاغبضاراتمراكزيفظهرأنونرىاؼبصريفالنشاطتاريختتبعنافإذام،.ق023عامحبدودالرافدينومنحالعمبلتوتبادلالودائعحبفظيقدمونوكانواحيثاؼبيبلد،قبلالرابعالقرنيفواإلغريق،العراقيد

.القروضظهورأماوالفتحات،والغزواتواعبماعاتاألفرادانتقالطريقعنأورباإىلالوسطىالعصوريفوانتقل

ضخمةنفقاتتلزمستكانتاليتالصليبيةاغبروبإثرعلىبإيطاليا،70القرنيفكاناغبايلبالشكلاؼبصرف.االقتصاديالتطورحسباؼبصارفىذهتطورتولقد،اعبيوشذبهيزأجلمن

االستثماراتمشاريعلتمويلىامامصدرااليوملتصبحالقروض،ومنحالودائعصبعمهمتهاكانفقديبا.الكربىاالقتصادية7البنوكتعريف-ج

يبحثالذياالستثماروبتاالستثمارعنتبحثاليتاألموالبتالوسيط"بأنوالبنكتعريفيبكنتعددبسبباغبديثةبصورتوللبنكشاملدقيقتعريفإعطاءيصعبفإنوعاموبشكل2،"البلزمالتمويلعن

يفوالنقدبالقرضواؼبتعلقأفريل،71يفالصادر63-73قانونيفاعبزائرياؼبشرععرففقدووظائفو،أعمالو

.25ص ،1987 الجزائر، الجامعية، المطبوعات ديوان البنوك، اقتصاد في محاضرات قزويني، شاكر - 1

.35 ص عمان والتوزيع، للنشر الجدالوي دار والمصرفية، النقدية النظم محاضرات: الحوراني أحمد .د - 2

استقبالمنالبنوكوظائفكلدائمةبصفةتنتهياليتاعتباريةشخصيةىوالبنك"بأنوالبنك771مادتوالبنكالقانونعرففقداألمريكيةاؼبتحدةالوالياتويف،1"وتسيتىاالدفعوسائلوتوفتالقروض،منحالودائع،

اغبكومةمنالتصريحىذاعلىحصلتسواءللمصارفبأعمالللقيامتصريحعلىحصلتمنشأةأي"ىوالبنك7"أنالقوليبكنذلكومن2"نشاطهافيهاتباشراليتالوالياتحكومةمنأوالفيدراليةأواالرباديةترغباليتالعاطلةاألموالرؤوسبتكوسيطالبنوكسبثلحيثاألموالرؤوسيفالتجارةوظيفتهاماليةمؤسسة

علىعملياهتايفالبنوكوتعتمداألموال،ىذهمثلإىلحاجةيفىمالذيناؼبقتضتواستثمارىايفأصحاهباوادخارىاودائعشكليفالغتمنعليوربصلومااؼبؤجلة،واالرباحواحتياطهارأظباؽبايفواؼبتمثلةاػباصةأمواؽبا".قروضشكليفوبيعهاتشتيفهي

نقود،تدخلومكانفهواألموالرؤوسعلىوالطلبالعرضالتقاءمكانىوالبنكأنىذامننفهم.النقدوإمبااػبدمةأوالسلعةليسفيوالتعاملؿبورأينقودمنووزبرج

7نوعتإىلالبنكتقسيميبكن:البنوك أنواع -2:المركزي البنك2-7

فهواؼبصريف،النظامقمةعلىويقفيتأسحيثالنقدسوقيفرئيسامكاناتشغلاليتاؼبؤسسةتعتربويقوممركزي،بنكمستقرمصريفنظامذاتدولةلكلأنفجداستقراره،عنواؼبسؤولعليواؼبسيطرواؼبهيمن

علىاؼبهيمنةاؼبؤسسةوتعترب،7630ديسمرب70يفاؼبركزيالبنكنشأاعبزائرففيللحكومة،كمصرفبعملوعلىقادرةنقديةمؤسسةباعتبارهاؼبصريفاعبهازقمةعلىيتبعإذالوطت،االقتصاديفواالئتمانالنقدشؤونإىلنقديةوأصولنقديةإىلاغبقيقيةاألموالربويل

37حيثمناألخرىاؼبصاريفمنغتهعنىبتلفاؼبركزياؼبصرفأنوقبدحقيقة، الربحتعظيميهدفال. بالنسبةعليوهماعكسوكذلكاغبكومي،اإلداريللنمطأقربيكونونفيوالقرارمتخذي .األخرىالبنوكعلىللمسؤولت 4اؼبصريفالقطاعوحداتمنغتىاعلىوالرقابةاإلشرافحقلو. باالئتمانيتعل قفيهاخاصةاألخرىاؼبصرفيةاؼبنظماتنشاطاتعلىبالغتأشتذوأنو

.اؼبصريف البلزمةالنقدأوراقإصدارمسؤوليةاؼبركزيالبنكيتوىل.

.04ص 2003 دفعة محاسبة فرع -مذكرة -االستثمار قروض دراسة البنكية، القروض: باي حنان - 1

.13ص القاىرة المصرية، العمليات اهلل، عبد أمين خالد الدكتور- 2

.12ص ،1999 األردن، للنشر، الجامعة دار ،1ط والبنوك، النقود اهلل، عبد جاسم عقيل - 3

.76ص ،1976 بيروت، والنشر، للطباعة العربية ةالنهض دار والبنوك، النقود في مذكرات: الهاشم محمد إسماعيل - 4

األخرىالبنوكمعيتنافسالاؼبركزيالبنك. األخرىاؼبصرفيةللوحداتاألختاؼبقتضبدوراؼبركزيالبنكيقوم. األعمالمنظماتأولؤلفرادكاملةخدماتاؼبركزيالبنكيقدمال. :التجاري البنك – 2

ةالتجاريةللبنوكأعطيت االئتمانعملياتسبارساليتاؼبؤسسة"التجاريةالبنوكتعتربحيثتعريفاتعد بأنواعهاالودائعقبولالسيمااؼبصرفيةاػبدماتتقدمييفتتمثلواليتاؼبصرفية،األعماليتعاطىؽبارخصحيث

باالقتاضجزئياأوكليااالستثماريفللبنكاألخرىاؼبواردمعواستعماؽبا...(اآلجلةالطلب،ربت)اؼبختلفة".القانونهبايسمحأخرىطريقةبأيةأو

شكليفوذلكنفسها،علىاؼبلكيةحقوقبإصدارعادةتقومواليتوالنقديةاؼباليةاؼبؤسساتمنتعترب"علىالبنكأموالمعظمتوظيفيتمنفسوالوقتويفالطلب،ربتوودائعلؤلجلوودائعجاريةحسابات".اػبزينةوسنداتاإليداعشهاداتمثلاؼباليةاألوراقاستثماريفكبتادوراالتجاريةالبنوكوتلعبالقروض،

العاديةمهمتهامعنويةأشخاصأهناعلىالتجاريةالبنوكيعرض771مادةيفوالقرضالنقدقانونأما1"القانونىذامن770إىل773اؼبواديفاؼبوصوفةالعملياتإجراءالرئيسيةو

:التجارية البنوك أنواع 2-2-17أنبهامنأشكالعدةالتجاريةالبنوكتأخذ

كافةيففروعوؽبااؼبساىم،شركاتمنشكلتتخذمؤسساتوىي:الفروع ذات البنوك -‌أ .للبنكالرئيسيللمركزيرجعفبلشؤونو،تدبتللفرعيتكحيثإدارهتايفالبلمركزيةوتتبعالببلد،يفاؽبامةاألكباء

قصتةقروضاسبنحفهيالقروض،آجالبتالتميزأساسعلىالبنوكىذهمناإلقراضأساسياتوتقوم.العاملاؼبالرأسلتمويلكاملةسنةإىلأشهرستةمناستحقاقهافتةتتاوحاألجل

يفعميلهاويقتصرأشخاص،شركاتأوأفراديبلكهاصغتةمنشأةوىي: الفردية البنوك -‌بواألوراقاؼباليةاألوراقمثلالسيولةبالغةأصولعلىمواردىاتوظيفتقتصربأهناوتتميزصغتة،منطقةالغالب

ـباطرتتحملوىيخسائر،دونقصتوقتيفنقودإىلللتحويلالقابلةاألصولمنوغتىااؼبخصومة،التجارية .مواردىاحجملصغرطويلةأومتوسطةقروضيفأمواؽباتوظيف

رئيسمركزعليهايشرفولكنإداريا،بعضهاعنمفصلةبنوكعنعبارةىي:السالسل بنوك -جحجمومبوالتجارية،البنوكحجموكربمبومعالسبلسلبنوكتنشأقداؽبامةالسياسياترسميتوىلالذيواحد

.األمريكيةاؼبتحدةالوالياتيفإالالنوعىذايوجدوالاألعمال

(.10-9-5)ص ،2003 الطبعة الحديث، العربي المكتب التجارية، البنوك إدارة: إبراىيم ىنيدي .د - 1

ىذاىبضعوقدؿبددة،جغرافيةمنطقةيفوعملهانشاطهالتباشرتنشأالبنوكىذه:المحلية البنوك -ديفاغبكمكانإذاوىذاعملها،منطقةيفالبنوكعلىالرقابةسلطاتواشرافاحملليةللقوانتالبنوكمنالنوع

.اعبغرافيةاؼبناطققوانتفيوتتفاوتالدولةمالية،وشركاتبنوكعدةإنشاءتتوىلاليتالقابضةبالشركاتأشبووىي:المجموعات بنوك -ه

يبكنناكمااحتكاري،طابعالبنوكمنالنوعوؽبذابتوجيههاوتقومسياستهاعلىوتشرفرأظباؽبامعظمفتملك7حيثمنوذلكللبنوكآخرتقييمإعطاء

البنوك أنواع: 01 رقم شكل

النشاط طبيعة حيث من البنوك أنواع

البنوك

المركزية

البنوك الزراعية

البنوك التعاونية

و البنوك التوفير صناديق

البنوك

التجارية

البنوك الصناعية

بالدولة عالقتها حيث من البنوك أنواع

المختلطة بنوك الخاص القطاع بنوك العام القطاع بنوك

القانوني الشكل حيث من البنوك أنواع

تعاونيةبنوك اؼبسانبةبنوك خاصةبنوك

1البنوكأنواع:المصدر 01 رقم للشكل تابع

:البنك واستخدامات مصادرالقروضتقدميطريقعنوذلكاالقتصادية،اؼبشاريعؼبختلفواؼبمولاؼبقرضبدورالبنوكتقوموالذيبالد ور،القياممنالبنوكىذهتتمكنولكيالقطاعات،دبختلفاألجلطويلةاالقتصاديةوالتسهيبلت

.2هبايقوماليتاإلقراضلعملياتالبلزمالتمويلعلىللحصولـبتلفةمصادرمنؽبافبلبد ىائلة،مبالغيتطلب7التايلالشكليفاستخداماهتايفالبنوكسبويلمصادرـبتلفنوضحاألساسىذاوعلى

،2004-2003 دفعة التجارية، العلوم معهد الليسانس، شهادة لنيل تخرج مذكرة البنكية، القروض تسيير: فاطمة مناع خيرة، تازي - 1 .06ص ،المسيرة دار شقير، فائق األستاذ البنوك محاسبة سالم، الرحمن عبد األخرس، عاطف - 2

الجنسية حيث من البنوك أنواع

الدولية البنوك اإلقليمية البنوك األجنبية البنوك الوطنية البنوك

التفرع حيث من البنوك أنواع

عالميا المتفرعة البنوك إقليميا المتفرعة البنوك محليا المترفعة البنوك المنفردة البنوك

بالشريعة عالقتها حيث من البنوك أنواع

عادية بنوك اسالمية بنوك

اؼبلكيةحقوق

ودائعوادخارات القروضواالحتياطاتاؼبالرأس

والسلف

القروضوادخاراتودائع (ط.م)والسلف

اؼبلكيةحقوق والسلفالقروض األجلطويلةاؼباليةاألوراق

واالحتياطاتمالرأس والسلفالقروضوالسلفالقروض

واستخداماهتاالبنوكأموالمصادر:02 الشكل

البنوك أموال مصادر

خارجيةمصادر ذاتيةمصادر

الثالثةاجملموعة األوىلاجملموعة الثانيةاجملموعة

البنوكأموالاستخداماتإصبايل

اؼبواردإصبايل

البنوكأموالاستخدامات

البنوك وخصائص وظائف: الثاني المطلب :البنوك وظائف-1النقديةالسياسيةإدارةىياؼبركزيللنبالكربىالوظيفةأنشكال7المركزي البنك وظائف 7-7

7أنبهاوظائفبعدةيقوماؽبدفذلكربقيقسبيلويفالدولة،عننيابة 7اإلصداربذلكيعرففيماالعملةوتنظيمإصدار

اإللزاميةالورقيةالنقودإصداربوظيفةاؼبركزيالبنكينفرد أىممنالوظيفةىذهويعترب،(البنكوت)البنوكهباربتفظاليتالقانونيةالنقودإلصداراالحتكارىذاظبحقدالعامل،دوليفاؼبركزيةالبنوكوظائفعناالئتماناغبجمعلىوالتأشتالر قابةبأحكاماؼبركزيةالبنوكزبلقهااليتالودائعمقابلكاحتياطياػبارجية

.الودائعمقابلالتجاريةالبنوكبوتلتزمالذيالنقدياالحتياطيحجمانقاصأوزيادةطريق .النقودأوراقيفاؼبتعاملتاعبمهورثقةزيادة -سبكت - حجمإنقاصأوزيادةطريقعناالئتمانحجمالتأشتعلىاؼبركزيالبنك .الودائعمقابلالتجاريةالبنوكبوتلتزمالذيالنقدياالحتياطي .بنكمنألكثرأعطيلوالنقدأوراقإصداريفاإلفراطأكربضمانتقدمي - 7اغبكوميللقطاعاؼبصرفيةباألعمالالقيام

باغبكومةاؼبركزيالبنكارتباطويزدادالعامالدينوإدارةللحكومة،اؼبصرفيةباػبدمةيقوماؼبركزيالبنك7يليدبايقومالبنوكبنكباعتبارهاؼبركزيالبنكأنإىلباإلضافةاالقتصاديةاألزماتحالةيف

اليتبالسنداتمضمونةجديدةورقيةعمبلتإصدارطريقعناغباجةعنداغبكومةيقرض - .اغبكومةتقدمها

أمواؽبابعضأوكلاغبكومةتودعحيثاغبكومية،واؼبؤسساتاؼبصاحلحبساباتاالحتفاظ - .عليهاؿبسوبةبالشبكاتديوهناوتسديداؼبركزي،البنكلدي

.البنوكعبميعاألختاؼبلجأيعترب - .األجنيبالنقدعنالدوليةاالحتياطاتبإدارةيقوم - .واؼبصرفيةاالئتمانيةالسياسةتنظيم - .اؼبدفوعاتميزانوضعربست-7أخرىوظائف -

.التضخممعدالتعلىالسيطرة-.التنميةخططتنفيذيفاؼبساعدة-

:التجارية البنوك وظائف 1-2وتقومؿبددة،آجالأوالطلبعنتدفعاليتالودائعبقبولمعتادةبصفةتقومالتجاريةالبنوكإن

األجلقصتةبأهناعملياهتامعظمسبيزأناؼبفتضمنالتجاريةالبنوكفإنوسبويلو،االستثمارواالدخاربعملياتاألفرادودائعمنمعظمهاتستمدنشاطهاؼبباشرةتستخدمهااليتاألموالألنالواحدة،السنةمد هتاتتجاوزالأي

7التايلالنحوعلىالتجاريةالبنوكوظائفتلخيصحبكمذلكضوءيفواؼبؤسساتواؼبشروعاتاؼبدخراتوذبمعالودائعقبول -7 حيثواؼبؤسساتاألفرادومدخراتودائعبتجميعتقوم7

1.اؼبقرضتلظروفمبلئمةكمياتبإقراضالبنوكتقوماؼبالرأسمنكبتةمقاديرالنهايةيفتتحول .اؼباليةاألوراقخصم -2 .القروضتقدمي -0 .اؼباليةاألوراقيفاالستثمار -1أنإالاػبارجية،اؼبعامبلتيفوالوساطةبالتوسطعليويطلقماوىواػبارجيةالتجارةسبويل -2

وشراءببيعأيضاوتقوممنتظمة،بصفةتتعاملأجنبيةبنوكعنعبارةوىوالعامل،بلدانمعظميفمراسلتؽباالتحويلاؼبستندي،التحصيلاؼبستندي،االعتمادأنبهااػبارجيةالتجارةسبويلوسائلوىناكاألجنبية،العمبلت

.اؼبصريفالتوطتاغبر،اؼبستندياالعتماد -‌أ أناحملليللمستوردويبكنالدولية،التجارةسبويلطرقأىممنيعترب7

لصاحلالبضائعمستوردطلبعلىالبنكعنصادركتايبتعهد7"بأنويعرفاػبارج،منيستوردماشبنيسددمقابلؿبددأجلوإقامةمعينةـسلعحدوديفعليوؿبسوبةألهناكمي اقبولأوبدفعالبنكفيويتعهدمصدرىا

".ؿبددةأسعارؼبواصفاتمعينةبضاعةشحنتظهرواليتاالعتماد،لشروططبقاالشحنمستنداتسبلمة :المستندي االعتماد أطراف

(.اؼبورد)االعتمادفتحطالب-(.اؼبستوردبنك)لبلعتماداحملددةالببلد-(.احملدد)االعتمادمناؼبستفيدين-(.اؼبصدربنك)االعتمادمبلغبنك- المستندي التحصيل -ب

السلعةاستبلماغبالةىذهيفدبقدرةيكونالذياؼبستوردإىلأوالالسلعةببعثاؼبصدريبادربأنيقتضي.اؼبتعاملالبنكيرسلهامثلذلكتسمحاليتالوثائقعلىإالوبصلملما

.األجنيبوفبولواحمللياؼبوردبتالثقةوىو7اغبرالتحويل-ج

.124ص والتوزيع، للنشر الفجر دار والبنوك، القروض المطلب، عبد الحميد عبد - 1

- 10 -

اؼبصريفالتوطت-د منزبائنوألصلاؼبركزيالبنكباعتمادالتجاريالبنكبويقوممايلإجراءىو7.اؼبتعاملتوبتبينوالتجاريةالعبلقةتوطيدقصدومصدرينموردين

7اغبديثةالوظائف*.ؽبمواؼباليةاالقتصاديةاالستثماراتوتقدميللعمبلءواؼبمتلكاتاألعمالإدارة-7.العقارياإلقراضخبللمنالشخصيالسكنسبويل-2يفوتتلخصالتجارية،البنوكاستحدثتهااليتاغبديثةالبنكيةاػبدماتأشهرتعد7االئتمانيةالبطاقة-0

(.اغبسابرقماالسم،)اؼبتعاملمعلوماتعلىربتويالببلستيكمنبطاقاتاألفرادمنحاػبدماتىذهبتقدميؽبايسمحفباااللكتونية،العقولتستخدمالبنوكأخذت7الكمبيوترخدمات-1

تبتشاملةموحدةبكشوفمعهااؼبتعاملتبتزويدالبنوكتقومفقدعمولة،مقابلاألخرىاؼبؤسساتأوللبنوكالبنكيعرفهاكماأوضاعهم اؼبوجوداتترقبوإيراداهتمعلىاؼبتتبةالضرائبتبتبكشوفتزودىمو.

.خبزائنهم.اػبارجإىلالعملةربويل-2.السفرنفقاتربويل-3.الغتعننيابةوالدفعالتحصيل-4.التنميةمشروعاتتكوينيفاؼبسانبة-5 :البنوك خصائص -2 :المركزية البنوك 2-1البنوك أي اغبكومية باؽبيئات مباشرة صلة ؽبم أفراد قبل من اؼبركزية البنوك إدارة تتم*‌‌‌‌

.للدولة ملكيتها تعود اؼبركزية.شاملةواقتصادية اجتماعية مسؤولية تتحملأهنابل اؼبادي الربح إىل البنوك ىذه هتدفال-منسبكنهااليتاألساليبوـبتلفالسلطةسبلكإذالتجاريةبالبنوكوثيقة عبلقة البنوك ؽبذه -

اؼبركزيالبنكوجودفإنوذلكللدولة،االقتصاديةالسياسةربقيقهبدفالبنوكىذهوفعالياتأنشطةيفالتأثت7التاليةلؤلسبابوذلكضرورياللدولةالنقدياؼبادياؽبيكلإطارضمن

.الدولية النقدية السياسة يف الدويل التعاون لتحقيق أداة ىو-71.مركزية نقدية سلطة وجود يتطلب رشيدة نقدية سياسة لتحقيق-27التجاريةالبنوك-2-2

.27 ص ،عمان للنشر، وائل دار معاصر، استراتيجي مدخل البنوك إدارة الرحمن، عبد مؤيد .د الحسني، فالح .د - 1

- 11 -

يفيسبقهاالاؼبصريفللجهازالرئاسيالتسلسليفالثانيةالد رجةمنمصرفيةمشروعاتالبنوكتعترب*ووسائل،أدواتمنلودباواحد،جانبمنرقابةعيهااألختىذايباشرحيثاؼبركزي،البنكإاللوذلك

علىرقابةأيسبارسالؾبموعهايفالتجاريةالبنوكأنحتيفالنقودخلقعلىقدراهتاويراقبيؤثرأنفيستطيع.القانونيةالنقودوتدمتخبلقيقوموىواؼبركزي،البنك

.اؼبدخراتوحجماؼبركزيوالنشاطالنقديالسوقاتساعبقدروتتوسعتتعددالتجاريةالبنوك*اؼبصدرحيثمنتتعهدفهي(اؼبركزيالبنك)مصدرىاحيثمنالقانونيةالنقدوحداتتتماثلبينما*

بصرفيفاؼبطلقةقيمتهايفمتماثلةالقانونيةالنقودتعتربوبينما(التجاريةالبنوكاختبلف)والودائعللنقودبالنسبةاليتالقروضوزبضعمتباينة،التجاريةالبنوكزبتلفاليتالودائعنقودفإنواؼبكان،الزماناختبلفعنالنظر

يبكنأيهنائيةليستنقودوىيواؼبكان،الزمانالختبلفوزبتلفالفائدة،ألسعارالتجاريةالبنوكتصدرىاالنقوديعكساالقتصاديةالقطاعاتباقيدونمعينااقتصادياقطاعازباطيالغالبويفقانونية،نقودإىلربويلها

.استثناءببلالقطاعاتصبيعزباطباليتالقانونيةنفقةبأقلاألرباحمنفبكنقدرأكربربقيقاألساسيىدفهارأظبالية،مشروعاتىيالتجاريةالبنوك*

اؼبشروعاتأولؤلفرادفبلوكةنتكوماغالباىيووودائع،نقودخلقهاإىلاؼبصرفيةخدماهتابتقدميوذلكفبكنة،ذبميعيفسلطةمنؽباودباوالودائع،النقودخلقعلىقدرةمنؽبامبالبنوكىذهكانتوؼبامسانبة،شكليف

لتدخلعاماذباىاىناكفإنللدولة،االقتصاديةالسياسةيفتؤثروالتمويل،اإلقراضعملياتوإسباماؼبدخراتوىذهوتأميمها،مباشرةسبلكهاوحىتفيها،باالشتاكاألموالرؤوسعلىالسيطرةطريقعنؼبراقبتها،الدولة

واللؤلجانب،فبلوءةتكونماغالبااؼبصرفيةاؼبؤسساتىذهأنذلكويعززالنامية،البلدانيفواضحةالظاىرةاػبارجية،التمويلدبراكزارتباطهابقدرإالالداخليةالتمويلمصاحلوتراعيالداخلية،النقديةبالسوقترتبط

ومنالببلد،خارجالقومياالقتصادمدخراتتسربمنذلكعلىيتتبقدفبااألجنبية،الدولةيفوأصوؽبا.باػبارجةاؼبتعلقواالستتادالتصديرعمليةلتغطيةالوطتاالدخارزبصصها

بتلقيتقومذلكمقابليفوىيالرئيسيةوظائفجبانبعملياهتابتعددأيضااؼبؤسساتىذهتمي زت*عمليةحولغالباتدورمتعددةأوجويفالودائعىذهتستخدممثودائعشكليفودخوؽبماألفرادمدخرات

.1باؼبدةاؼبرتبطةتلكحىتأواؼبدىقصتةالتجاريةالعمليةوسبويلاالقتاض،

.04ص ذكره، سبق مرجع والبنوك، النقود في مذكرات: ىاشم محمد إسماعيل - 1

- 12 -

االقتصاد في ودورىا البنوك أىداف :الثالث المطلب :المركزي للبنك العامة األىداف -1

مسؤولياتيفتتشابوفهيوكذلكالعامل،أكباءصبيعيفاؼبركزيةللبنوكالرئيسيةاألىدافتتشابوألنومانوعاآلخربلدمنىبتلفمسؤولياهتاالبنوكىذهفيوتؤديالذيالعاماإلطارأنإالالعامة،ووظائفها

7ىياؼبركزيالبنكأىدافأبرزيعترباغباضرالوقتويفـبتلفة،بعوامليتأثر.والصكوكالنقدإصدارتنظيم-.النقدياالستقرارعلىاغبفاظ-.الصرفسعرواستقرارللدينارالتصويرقابليةضمان-.للدولةالعامةاالقتصاديةالسياسةوفقالدولةيفاالقتصاديالنموتشجيع-.الدولةؼبصلحةاالئتمانتنظيم-.للحكومةكبنكالعمل-

7النقدقانونحسبأخرىأىدافتوجدكمااؼبايل،واالستقبللاؼبعنويةبالشخصيةتتمتعوطنيةمؤسسةألنواعبزائربنكوالقرضالنقدقانونيعرف

هباجاءاليتواألىداف،اعبزائرببنكيسمىالغتمعتعاملويفاؼبركزيالبنكأصبحالقانونىذاصدورومنذ7ىي63-73النقدقانون

.والقرضالنقدتسيتيفاؼبركزيالبنكدورتأىيلإعادة-.اؼبركزيالبنكإدارةؾبلسلتسيتوالقرضالنقدؾبلستويل-.نقديةسلطةوالقرضالنقدؾبلسمنح-.التمويلمصادروتوجيوإجدابعلىقادرنظامإقامة-.والنقدالقرضميدانيفواػبواصالعموميتاالقتصاديتاؼبتعاملتبتالتفرقةعدم-.الودائعضباية-.األجنيباالستثمارترقية-.اؼبديونيةزبفيض-.جديدةماليةمنتجاتإدخال- :التجارية البنوك أىداف -2

السيولةالرحبية،وىياألعمالمنشأةمنغتىاعنسبيزىاىامةأىدافبثبلثةالتجاريةالبنوكتتسماليتالرئيسيةباألنشطةاػباصةالسياسياتتشكيلعلىاؼبلموستأثتىاإىلاألىدافتلكأنبيةوترجعواألمان،.البنوكسبارسها

- 13 -

التجاريةالبنوكإن:الربحية* زادتمافإذااؼبايلالرفعآلثارتعرضاألعمالمنشآتأكربمنتعدالسعيضرورةالبنكإرادةمنيقتضيوىذاأكرب،بنسبةاألرباحزيادةذلكعلىترتبمعنيةبنسبةالبنكإيرادات

.فيهاالبفاضحدوثوذبنبااليراداتلزيادةأنينبغيمثومنالطلب،عندتستحقدوافعيفالعامةالبنكمواردمناألكرباعبانبيتمثل: السيولة*

ثقةتزعزعأنكافيةالبنكلدىكافيةسيولةتوفرعدمإشاعةوتعدغبظة،أيةيفهباللوفاءمستعداالبنكيكون.لئلفبلسالبنكيتعرضقدفباودائعهم،لسحبفجأةويدفعهماؼبودعت،

وىذا%73عناألصولصايفإىلنسبتوتزيدالإذبالصغرالتجاريالبنكرأظباليتسلم:األمان* اؼبودعتأموالمنجزءتلتهمفقدذلكعناػبسائرزادتفإذاللمودعت،بالنسبةاألمانةحافةصغريعت

عمليةنتيجةؽباتتعرضاليتاؼبخاطرودرجةالرحبيةبتتوازنوأنالبد،لذاالبنكإفبلسإعبلنىيوالنتيجة.1التمويل

القروض حول عموميات: الثاني المبحثلتلكاالستخدامىيالقروضفإنالتجاريةالبنوكألموالالرئيسياؼبصدرىيالودائعكانتإذا

اؼبصدرالوقتنفسيفالتجاريةالبنوكتقدمهااليتالرئيسيةاػبدمةىيللعمبلءاإلقراضوعملياتاألموال،.لرحبيتهااألولالرئيسي

البدإلقراضسياساتىناكبلاؼبختلفة،بأنواعهاالقروضمنحعندمراعاهتاهبباعتباراتىناولذلك.فعاليةبكفاءةبالقروضاػباصةاؼبصرفيةالعملياتإلدارةوجودىامن

إىلباإلضافةأنبيتوأشكالو،مفهومو،حيثمنوذلكالبنكيالقرضإىلاؼببحثىذايفوسنتطرق.القروضمنحإجراءات

:وأشكالها القروض تعريف: األول المطلب :القروض تعريف -1

البلتيتفعلمنمشتقة credumالتيتأصلهاكلمىوىياؼبالتسليفتعتاالئتمانأواالقتاضcredere،نباجزأينمنمركبةكلمةوىيcre الثقةوتعتdum أضعتعتككلوالكلمةأضع،وتعت

علىومنالآجلة،بقيمةحاضرةقيمةمبادلةىوفالقرضاؼبقتضالشخصيفالثقةيضعالبنكأنأيالثقة.للمقتضيقدمالذيالقرضىوذلك

مبلغاللمقتضيقدمالذيالقرضىوذلكعلىومنالآجلة،بقيمةؿباضرةقيمةمبادلةىوفالقرضاؼبستقبلياؼبوعديفالقرضمبلغسدادعندآجلةقيمةعلىحصولوأملعلىحاضرةقيمةيبادلوفهواؼبال،من

.عليواؼبتفق

.9-8ص الجزائر، جامعة الليسانس، شهادة لنيل تخرج مذكرة والبنوك، القروض: ليلى ىاملي - 1

- 14 -

األفرادتزويددبقتضاىايتمواليتللعمبلء،اؼبقدمةاػبدماتتلكبأهناالبنكيةالقروضتعرفأدقوبصفةوالعموالتوفوائدىااألموالتلكبسداداؼبدينيتعهدأنعلىالبلزمةباألموالاجملتمعيفواؼبنشآتواؼبؤسسات

منؾبموعةبتقدميالعمليةتلكوتدعمؿبددة،تواريخيفأقساطعلىأوواحدةدفعةواؼبصاريفعليهااؼبستحقة.1خسارةأيةبدونالسدادعنالعميلتوقفحالةيفأموالواستدادللبنكتضمناليتالضمانات

إذافالقرضالثقة،علىقائمعليومتفقاالستحقاقألجلأموالتسليفعمليةىوالقرضعامةبصفة7عناصرأربعةبتالتنسيقعنناتج

الزمن : .طويلأومتوسطقصت،زمتفاصلىناككانإذاإالبنكيقرضيوجدالإذ الثقة:

اؼباليةللقرضالطالبةاؼبؤسسةظروفدراسةبعدالبنكإليهاويصلالثقة،منحيعتالقرضمنح.نفسوالقرضلعمليةوفقاواؼبستقبلية، المخاطرة:

مهماالسدادعدمخطرإىلحتمايتعرضقروضيقدمالذيفالبنكالبنك،مهنةؿبوراؼبخاطرةتعدكانتمهماوارداحتمالىوالبنكيةالقروضيففاؼبخاطرةالثقةأسبابعظمتومهماالضمانات،نوعيةكانت

.الظروف بالسداد وعد:

البنكبتمسبقاعليهامتفقفتةانقضاءبعددينمنعليومابتسديداؼبستفيدالشخصتعهدىو.2واؼبقتض

:القروض أشكال -2دوافعحبسبتصنيفهاحيثمنزبتلفالبنكزبائنتصرفربتواؼبوضوعةالبنكيةالقروضإنىذهتكونفقدغتىاأوللمقتضتالقانوينالشكلأواؼبقدمةالضماناتحبسبأواالقتاضوفتةاؼبقتضت،

.إنتاجيةطاقاتلتدعيمأواستثماريةمشاريعلتمويلأواؼبيزانيةيفعجزلسدالقروض

المركز اقتصادية، علوم ، الليسانس شهادة لنيل تخرج مذكرة القروض، منح مجال في البنوك تقنيات: ليلى شيطي سمية، رماس: الطلبة - 1 .08ص -2007-2006 دفعة سعيدة، الجامعي

دفعة محاسبة، فرع التسيير، علوم في الليسانس شهادة لنيل تخرج مذكرة البنكية، القروض الوىاب، عبد رؤوف حميد الدين، بدر نوال - 1 .35،34ص -2002-2003

بالسدادوعد+اؼبخاطرة+الثقة+الزمن=القرض

- 15 -

7ىيالقروضأنواعأىمسنذكرولذلك.للقرضالرئيسيالتقييميعترب: االقتراض لفترة وفقا -أ

ىذهومدةللمؤسسات،اؼباليةاؼبصادرأحداألجلالقصتةالقروضتعترب7األجلقصتةالقروض-1عادةوتستخدمسبويلها،استهدفتاليتالعمليةهنايةمعيتمبووالوفاءالسنتت،تتجاوزوالواحدةسنةالقروض

(.التسويقاؼبخزون،اإلنتاج،دورة)االستغبلللتمويلالقروضىذهاالستثمارحياةمدةعلىعمومامبنيةاألجلمتوسطةالقروضتكون:األجل المتوسطة القروض-2

سنواتطبسإىلسنتتمنمدتووتتاوحاالستثماري،اؼبشروععناؼبتولدةالسنويةالتدفقاتأساسعلىاؼبمولسبارسوالقروضمنالنوعوىذاوآالتمعداتمشتيات،سبويلالغالبيفىووموضوعوسنواتسبعوأحيانا

.اؼبتخصصةالبنوكعلىمقتصراكانبعدماالبنوكمعظماآلنسبععنتزيدوأحياناسنوات،طبسعنتزيدمدتوالقروضمنالنوعىذا:األجل طويلة القروض -0

ماوىياؼبصانع،وبناءاألراضيواستصبلحاالظبانمشروعاتسبويلبغرضالغالبيفالبنوكوسبنحوسنوات،.1االستثماربقروضتسمى

7االقتاضمنللغرضوفقا-بأوالشخصياالستهبلكسلععلىاغبصوليفتستخدماليتالقروضتلكىي7استهبلكيةقروض-7

يفاؼبقتضدخلمنسدادىاويتممواجهتها،منللمقتضاغبايلللدخليبكنالمفاجئةمصروفاتلدفع.عقاريرىنمالية،أوراقشخصي،ضمانمثلؽباضماناتوتقدمفبتلكاتوبعضبتصفيةأواؼبستقبل

شراءسبويلطريقعنوذلكاإلنتاجية،الطاقاتلتدعيمسبنحاليتالقروضتلكىي7إنتاجيةقروض-2يفاالقتصاديةالتنميةمشروعاتسبويليفيستخدمماالقروضىذهومنلئلنتاج،البلزمةاػباماؼبواداحتياجات

.اجملتمعذباريةقروض-0 عملياهتملتمويلوالتجارواؼبنتجتاؼبزارعتإىلقصتألجلاؼبمنوحةتلكىي7

الزراعةسبويليفيتخصصمافمنهاالقروض،منالنوعهبذااىتمامهايفالبنوكوزبتلفوالتجارية،اإلنتاجية.أخرىأنشطةيفضلماومنهاواغبصاد

استثماريةقروض-1 لتمويلاجملمدةاألصولأواؼبيزانيةمنالعلوياعبزءلتمويلموجهةقروضوىي7.اؼبباينتوسيعوكذااآلالتشراءمثلالتجهيزاتذبديدأوجديدةمشاريع

7اؼبقدمةللضماناتوفق-ج7إىلتنقسموبالتايلشخصيةأوعينةضماناتمقابلهايقدماليتتلكوىي7مضمونةقروض-7

الجزائر، جامعة محاسبة فرع التسيير، علوم في الليسانس شهادة لنيل تخرج مذكرة االستغالل، قروض نبيلة، مفتيني فريدة، عيشاوي - 1

.25ص-2004-2003 دفعة

- 16 -

شخصيبضمانقروض مكانةعلىالبنكيعتمدبلعيت،ضماندونالقروضسبنح7 .االعتباريالطبيعيللشخصاغبسنةالسمعةأوللعميلاؼبايلاؼبركز

للقرض،كتأمتالبنكلديتودعبضائعبضمانقروضتكونفقد7عيتبضمانقروضوسهلةجديدةتكونأنويشتطوالسندات،كاألسهمالبنكلدىتودعاؼباليةاألوراقبضمانتكونوقد

.التداولاؼبقدماألصلقيمةبتالفرقوىو"اؽبامش"ىومضموناقرضمنحعنداؼبصريفإليوينظرماأىمومن

إماالضمانوىذابضمان،اؼبكفولةالقروضىياؼبضمونةالبنكيةفالقروضاؼبمنوح،القرضوقيمةكضمان.1معتأصلأوشخصيكون

بالدفع،بالوعدفيهايكتفياؼبقتضفإنالقروضمنالنوعىذاىبصفيما:مضمونة غير قروض -2بعدالقروضىذهوسبنحبالقرض،الوفاءعدمحالةيفإليوللرجوعشخصيأوعيت،ضمانأيعنهايقدمالإذ

وىذاظبعتهنوحسناحملدد،الوقتيفبالدفعالوفاءعلىومقدرتوللعميل،واالئتمايناؼبايلاؼبركزمنالتحقق.2اؼباليةوالقوائمالتشغيلقوائموربليلالوفاءمصادريتطلب

7قسمتإىلوينقسم:المقترضة لألطراف وفقا -دواحد بنك يقدمها قروض-7 االستفادةهبدفوذلكالقرض،دبنحوحدهيقومأنالبنكفيفضل7

القرضعناؼبتتبةالفوائدمنالكاملةمنؾبموعةالعمليةهبذهتقوممشتكة،قروضأخرىوبعبارة:البنوك من مجموعة تقدمها قروض-2

.البنكيالتضامنتعميقوكذاواألرباحاؼبخاطرتوزيعأجلمنوىذاالقرض،مبلغلضخامةنظرااؼبقرضةالبنوك7إىلاؼبعيارىذاوفقالقروضوتنقسم:المقترضة لألطراف وفقا -ه األخرىوالبنوكللشركاتوقروضلؤلفرادقروض. العاموللقطاعاغبكومةوقروضاػباصللقطاعقروض. األعمالأصحابوقروضللمستهلكتقروض. 3.لآلخرينوقروضللعمبلءقروض

الليسانس شهادة لنيل مذكرة محاسبة، تخصص التسيير، علوم فرع االستثمار، وقروض االستغالل قروض أمين، مؤمن حكيم، شقيم - 1

.09،ص03ص ،2001-2002

.104ص القاىرة وإدارتها، عملياتها الشاملة البنوك الحميد، عبد المطلب عبد. د - 2

.106ص ، نفسو المرجع - 3

- 17 -

:القروض وأىمية وخصائص مصادر: الثاني المطلب :القروض مصادر -1

كبصلأينمنأيمصادرىاذكرعليناهببالقروض،تتجوأينإىلأيالقروضأشكالرأينابعدما7القروضىذهعلى

اعبزائر،يفاػباصللقطاعبالقروضالتمويلمصادرأىممنالبنكيالنظاميعترب:البنكي النظام-1أواعبديدةللمشاريعكانسواءللقروضمنحهايفاؼبصرفيةاألجهزةتلعبوالذيالكبتللدورنظراوىذا

.نشاطهاؾباللتوسيعمنهالوؾباالأواإلنتاجربستأجلمنوذلكالعجز،تعرفاليتاؼبؤسساتاالدخاروالتوفتوصندوقالتجارية،البنوكواؼبركزيالبنكمنكليفيتمثلالبنكيفالنظام

CNEP7يليماالنظامىذامصادرومنىذهربرصولذلكالبنوك،سبويلمصادرأىممنالودائعتعتربـاؼبصرفيةأوالبنكيةاإليداعات7-7

الوحداتمناؼبزيدفتحيفبالتوسعوذلكواالدخاري،اؼبصريفالوعيتنميةخبللمنتنميتهاعلىاألختةسعرخبللمناالدخاريةاألوعيةكفاءةورفعواإليداع،السحبحيثمنالتعاملإجراءاتوتبسيطاؼبصرفية.منهااؼبزيدوربقيقالودائعجذبعلىالبنوكيساعدالذيالفائدة

اؼبصرفيةأوالبنكيةالورقة7-2 متحولغتنقديورقإىلاؼبتحولالورقمنالبنكيةالورقةانتقلت7علىأصدرتعندماقرضوسيلةوأصبحتالثقة،علىتعتمدقيمتهاأنحيثالنقودأنواعمننوعىوالذي.االستحقاقفتةيفتسددمثاػبصم،فتةيفإالتتداولالحبيثخصوماتشكل

واؼبديونيةاغبقوقيصورجدولعنعبارةفهوبالزبون،البنكتربطعبلقةيعد7البنكياغبساب7-0تعتربسحبعمليةوكلالزبونعلىالبنكحقويبثلسالب،حسابفهواؼبديناغبسابأمادائنة،كعملية.مدينةعملية

اؼباليةوالسوقالنقديةالسوق7-1 واليتاألجل،قصتةالقروضسوقتتضمنالنقديةالسوقإن7أواؼباليةالسوقبينماكاملة،وسنةواحدأسبوعبتتتاوحقصتةآلجالتعقداليتالقروضأنواعصبيعتشملتعاقديةالتفاقياتوفقافيهااالقتاضويتماألجلالطويلةاألصلوتداولخلقخبلؽبامنفيتماؼبالرأسسوق

.1السنداتإصدارطريقعنمباشرةغتأواؼبدينت،والدائنتبتمباشرة :العمومية الخزينة -2

اؼبهمةىذهتقتصرالولكناألجل،طويلةأيالكبتةالعموميةاؼبشاريعبتمويلالعموميةاػبزينةتقومذلكويتجلىمباشرة،غتبطريقةاػباصةاؼبشاريعسبويلعلىكذلكتعملبلفقطالعموميةاالستثماراتعلى

وعندماالتجارية،البنوكمنالقرضىذاتطلبفإهنااألجلطويلمعتمشروعسبويلخاصةمؤسسةتريدعندما

.92ص ،2000 الجامعية المعرفة دار والمصاريف، النقود اقتصاديات غزالن، محمد عزة، محمد- 1

- 18 -

بطلباؼبركزيالبنكإىلتلجئفإهناالقرضمبلغلفخامةنظراأوالطلبىذاربقيقاألختةىذهتستطيعالأماماللتزامونظراالطلبىذاتلبيةاؼبركزيالبنكيستطيعالعندماوكذلكالقرض،ىذالتغطيةؼبساعدهتامساعدهتابطلبالعموميةاػبزينةإىليلجأفإنوالطلب،ؽبذاكافيةنقديةسيولةوجودعدمأوآخرينمقتضت

.الطلبىذاتلبيةعلىبطريقةولكنللقرض،الطالبةاؼبؤسسةمعمباشرةعبلقةؽباليسالعموميةاػبزينةأنالقوليبكنوؽبذا

.1سابقااؼبتبعةالعملياتعنمباشرةغت :القروض وأىمية خصائص -2 :القروض خصائص-1

.واؼبدةالضماناتالفائدة،اؼببلغ،7وىي7نقاطعدةيفتتحدداػبصائصمندبجموعةالقرضيتميز.االتفاقإسبامدبجردللصرفوالقابلمباشرة،بطريقةاؼبقرضإىلاؼبمنوحاؼبالمقداروىو7اؼببلغ7-7.اؼبدةهنايةإىلاالتفاقتاريخمنكلوالقرضمبلغعلىتسرياليتوىي7الفائدة7-2يستطيعالعندمارىاناتشكلعلىالعميليقدمهااليتواؼبعنويةاؼباديةالقيمتتمثل7الضمانات7-0

.القيمتلكاؼبقتضةاؼبؤسسةتأخذالقرض،تسديدالعميل7أقسام0إىلوتصنفعليولتسديدىاللمستفيديبنحالذياألجلأوالوقتىي7اؼبدة7-1 (.اعبزائريالقانونيفشهر75)سنتتتتعدىالالقصتةاؼبدة (.سنوات4وشهرا75)بتماتتاوحاؼبتوسطةاؼبدة 2(.األكثرعلىسنة23واألقلعلىسنوات4)بتماتتاوحالطويلةاؼبدة :القروض أىمية-2

اعبانبسبثلإذإيراداتوعلىاغبصوليفالبنكعليويعتمدالذياألساسياؼبورداؼبصرفيةالقروضتعتربوعموالت،فوائدمنؽباتوفرؼباخاصةعنايةالبنكيةالقروضالتجاريةالبنوكتويلولذلكاستخداماتو،مناألكرب

منفوريوتنظيموتدبتلديهاللمودعتاؼبستحق ةالفوائددفعمنسبكنواليتلئليراداتكمصدرحكمهايفوماالقروضوتعد،3العمبلءمنالسحباحتياجاتؼبواجهةالسيولةمنبقدرالبنكاحتفاظإمكانيةمعاألرباح74علىتعملفهياؼبتداول،والنقدالودائعزيادةعنهاتنشأاليتالثقةخلقلعمليةاؽبامةالعواملمنالبنكية

.اؼبوارداستخداميفالكفاءةزيادة-.األموالرؤوستراكمتسهيل-

.13ص ذكره سبق مرجع قزويني، شاكر - 1

.2005-2004 دفعة تخرج، مذكرة االستثمارات، وترقية تمويل في البنوك دور ابراىيم، مادي القادر، عبد مجروب- 2

.19 ص ذكره سبق مرجع االستثمارية، القروض سهام، ياحي ليلى، عليق - 3

03ص ذكره، سبق مرجع االستثمار، وقروض االستغالل قروض أمين، مؤمن حكيم، شقيم - 4

- 19 -

.الفائدةأسعاررفعطريقعناػباصاالستثمارزبفيض-.القوميالدخلزيادةأيالدولةيفاإلنتاجحجممنتزيدجديدةمصانعإنشاء-.االستثماربدعموذلكجديدةعملفرصخبلقالبطالةؿباربة-.اؼبعيشةوربستاالقتصاديةاؼبوارداستغبلليفالتوسععلىتساعداليتالشرائيةالقوىزيادة-.اػبدماتوالتجارةووالزراعةالصناعةحاجةسبويل-عمليةيفتستعملأيبيعهامثوزبزينهاالسلعإىلالوصوليفواعبملةالتجزئةذبارةالوسطاء،مساعدة-

.واالستهبلكالتوزيعواإلنتاج.التضخميةالقوىعلىالقضاءمنالقروضسبكن-.األمواللرؤوسأفضلباستعمالالقروضتسمح-.اػبزينةفراخوسدبالوفاءوالوعدالعقودأساسعلىتقوماليتاؼبعامبلتتسهيل-

الذياجملتمعورخاءوتقدمو،اإلقتصاديالنشاطازدىاريفتساىمالبنكيةالقروضأننبلحظىناومن.النقديةللسياسةكوسيلةباعتبارهزبدمو

:القروض لمنح العامة القواعد: الثالث المطلب7وىيالقروضمنحعنداالحتامواجبةماليةؿبددةؼبعايتىبضعالقروضتقدمي

تشكلاؼبقتضلدىتوفرتإذاالسماتمنعددؿبصلةاغبسنةالسمعةتعرب7والسمعةاألخبلق-7اؼبصريفوالعملعامةبصفةالتجاريالعمليفأساسيةتعدفالثقةوديونو،التزاماتواذباهباؼبسؤوليةالشعورلديو

.خاصةبصفةمثلاؼبتغتاتمنلعدددالةعنعبارةىيالقرضتسديدعلىالفردقدرة7وكفاءتوالعميلطاقة-2

عواملىناكالعواملعنزيادةاؼبشروعاتألصحاببالنسبةأماالقرض،سدادفتةاإلنفاق،ىيكلالدخل،مثلباؼبشروعمتصلة دقيقربديدمنيبكنالعواملىذهفتحليلاؼبشروع،موقعاالنتاج،تكاليفاؼببيعات،7

.الدفععنللمقدرةللعميلاؼبايلالوضع-0 لقدرةالرئيسيالضماناالئتمانيةالنظروجهةمنللعميلاؼبايلاؼبركزيعد7

بأنمسبقاقتاضأساسعلىالقرضيبنحالذلكرغمالقرض،فتةخبللاؼباليةبالتزاماتوالوفاءعلىالعميلأوالتسويقيةأواإلنتاجيةالعملياتيفتتابعوجودأساسعلىأصبليبنحبينماالسدادوسيلةىواؼبايلاؼبركز

حيثاؼباليةاؼبواردإصبايلمعاؼبلكيةأموالدبقارنةوذلكالسداد،عملياتاستمراريعتماوىو.معاكليهما1.العميلمنمستحقاتواستدادإمكانيةيفالبنكثقةزادتالنسبةىذهارتفعتكلما

.157ص ،1997 االسكندرية، المصرفي، االئتمان اقتصاديات حمزاوي، خليل كمال محمد- 1

- 20 -

الضمانات-1 نفسويفالقرض،يبنحوأنقبلزبونوعلىضماناتيفرضأناؼبصريفعلىهبب7أوالقرضؼبنحالنهائيالقراريفقاطعاأساسياعنصراالضماناتىذهمنيتخذأناؼبصريفعلىهببالالوقت

ىذهوتكون،1التسديدعدمخطرمناؼبصريفربميقانونيةضبايةإالماىيالضماناتىذهألنمنحو،عدم7التاليةاغباالتيفالقرضؼبنحومشروطةالضمانات.اؼبطلوبالقرضبأنبيةمقارنةمبلئمةغتاؼباليةاغبالة-.اؼباليةاغبالةعلىخطورةؽبامستقبليةعمليات-.اؼباليةاغبالةبوتسمحالذياػبطرمعتتبلءمالقيمتهااليتللعملياتاؼبنظمالتمويل-نشطالذيالقطاعووضعيةالعميلبنشاطاحمليطةالظروفهباويقصد7العامةاالقتصاديةالظروف-2

.العميلنشاطعلىوتأثتىاالعاؼبياالقتصادووضعيةككلالوطتاالقتصادووضعيةهباتأثرهمدىفيو :البنكية والضمانات القروض مخاطر: الثالث المبحث

كانتمهماالثقةىذهلكنفيهمثقتويضعأنويعتىذاللعمبلءالقروضدبنحالبنكيقومعندماوىناكاحملددالوقتيفبالسداديقومونالالعمبلءبعضىناكولذلكالتبلشيولبلكببللقابلةفإهنادرجتها،

يفسنتناوؽباواليتاؼبصرفيةالقروضدبخاطرنسميوماوىذاسيئة،البنكحالةهبعلفباالسداد،عنيبتنعمن.األولاؼبطلب

2وأنواعها القروض مخاطر تعريف: األول المطلبمتوقعةغتعواملنتيجةالشخصيةأواؼباليةاؼبواديفاػبسارةاحتمالبأنواػبطريعر ف:الخطر تعريف

عناحملتملةأواؼبوجودةاألرباحلتلقياؼبطلقالتقديرإمكانيةعدمفهوآخردبعتأوالقصت،أوالطويلاألجليفالتسديدعناالمتناعأواؼبداخيلىذهناتجوفقدانليةبمستقخيلاؼبدتسبيقىوالقرضأنودبااألموال،توظيفخطرفهوالبنك،اىتماماتأىممنويعترببالدين،الوفاءعدمأوالقرضإرجاعخبطريسمىمايولداعبزئيوبشكلالتسديد،عنالعجزاحتمالكانإذاإاليبنحالالقرضأنمعتربينواؼبهتموناألخصائيونيواجورئيسي

عنعبارةاؼبخاطرأنالقوليبكناليتاغبوادثمنؾبموعةأوحدثعنعبارةاؼبخاطرأنالقوليبكنعامىيأوالبنك،نتائجعلىاهبايباآلخروالنصفسليب،أثرنصفهايكوناليتاغبوادثمنؾبموعةأوحدثأنؽبمويبكناألشخاص،طرفمنلديواؼبودعةاألمواليفيتصرفاؼبصريفأنحيثمتوقع،ىوماعناكبراف.البنكسيولةيهد دالقروضىذهسدادعنتأختفأيوقت،أييفيطلبوىا

.86ص ذكره، سبق مرجع البنكية، القروض الدين، بدر نوال - 1

- 21 -

:الخطر أنواع 7Le risque de liquiditéالسيولةخطر-7

اؼباليةاؽبيئاتوضعتمتومنالتنظيم،اختبللبسببالنقديةاألزماتحلولمعالبدايةيفىذاظهرعدماحتمالىو7التايلالنحوعلىاػبطرىذاتعريفويكمناؼبشاكل،يفالتحكمبغيةالسيولةتستاستاتيجية

بالنسبةالدفع،عنالتوقفاحتمالعنيعربأنوكمااالستحقاقتاريخعندالتسديدبالتزاماتالوفاءعلىالقدرة.خسائرغبدوثيؤديقدالذيالتمويلإعادةشروطجودةأوالتمويلإعادةاستحالةفهوللبنوك

الفوريةالسيولةـباطر7-7 واؼبفاجئاعبماعيالسحبطلبمواجهةعنالبنكعجزيفويتمثل7.عبلجيةوأخرىوقائيةحلولإلهبادتسعىالبنوكأنكمايومياليساػبطروىذاللمودعت،تتمددواليتاالستخداماتمدةخبللمتواصلةتغتاتإحداثعنناجموىو7التحويلـباطر7-2

منهماؼبودعتالبنكعمبلءاحتياجاتتغتبسببوىذاتتقلص،أوحاؽباعلىاؼبواردآجالتبقىبينما.واؼبقتضت

7التاليةاألسبابألحدنتيجةالسيولةـباطروتظهر الزبائنطرفمناؼبدخبلتأوللودائعصباعيسحب. القروضلتسديدالدفعوآجالمواعيداحتامعدم. مثبلالنقديكالسوقالتمويلأسواقاذباهالبنكوضعية. وأثرهالبنكلويتعرضالذيالفائدةسعرخطر. Le risque de non remboursement: التسديد عدم خطر -2

للمصريف،كليوىبلكللمقتضجزئيأوكليهنائيعجزعنيعربحيثضررا،أكثراػبطرىذايعتربمنحتاليتاألموالاؼبصريفهبدالحيثاالستحقاق،تاريخعندبإلتزاماتووإخبللواؼبدين،إعسارعنىذاوينتج

)اػباصةاؼبخاطروىيداخلية،عواملبعدةاػبطرىذاويرتبطاؼبودعت،اذباهميناأيضاىوفيصبحقبل،منلو(.الزبوننطاقعنخارجة)وخارجية(للزبونمرتبطة

كماتصنيفهاويبكن(اؼبقتضةاؼبؤسسة)بالزبوناؼبرتبطةاؼبخاطريفوتتمثل:الخاصة المخاطر 2-1*7يلي

خبللمنوذلكبالدين،الوفاءأوالتسديدعلىالزبونقدرةتقدمبوويقصد: المالي الخطر 2-1-1طريقعناالدخارعلىاؼبؤسسةبقدرةمرتبطاػبطرىذاوأنواحملاسبية،اؼباليةالوثائقبتحليلاؼباليةوضعيتومعرفة

.عليهااحملصلالنقديةالتدفقاتالقرضبعمليةاػباصاػبطر2-7-2 اؼبدةحيثمنالقرضبطبيعةمتعلقايكوناغبالةىذهيف7

يتعدىالاألجلقصتكقرضيعتربالذيالصندوقبتسهيبلتخاصقرضمنحعمليةفمثبلمنو،والغرضوخطرمثبل،العمالكمصاريفالضروريةاألعباءبعضتسديديفاستعمالوبغرضاألكثرعلىأشهرأوأياما

- 22 -

األموالتلكفتصبحاستحقاقومدةمنأكربوؼبدةأخرى،ألغراضالقرضىذااستخداميفيكونالعمليةىذه.البنكنظروجهةمنؾبمدة

البشريةبالقدرةاػباصاػبطر2-7-0 مرتبطألنوالبنك،يواجههااليتاؼبخاطرأصعبمنيعترب7الذيمستىاشخصيةيفتتجسدمؤسسةأيظبعةأنحيثاؼبقتضة،اؼبؤسسةمستيوسلوكوقدرةبكفاءة

.التسيتيفوكفاءهتمأنبيتهمخبللمنعليواغبكميبكنالذيالنشاطوكذلكالقانونية،الوضعيةأوباغبالةمرتبطأساسااػبطرىذا7القانويناػبطر2-7-1

.باؼبسانبتوعبلقتوسبارسوطرفمناؼبستعملةاإلنتاجوسائلوتقدميبتحليل،اغبالةىذهيفاألمريتعلق7التقتاػبطر2-7-2

توسيعيفاؼبستقبليةحاجياهتاؼبعرفةىذهوكلمنتجاهتا،تسويقعمليةيفيستعملهااليتوالطرقاؼبقتض،الزبون.بويقومالذيالعملحجماستيعابومدىإنتاجها،واستبدالالنشاط

األخطارتلكأيالعامباػبطريسمىماأوباحمليطاؼبتعلقةاؼبخاطريفتتمثل7اػبارجيةاؼبخاطر2-2فيهاتعملالذيالنشاطبقطاعاؼبتعلقةتلكأوللبلدواالجتماعيةاالقتصاديةوالسياسيةالعواملعنالناصبة

.اؼبهيمنباػبطريعرفماوىواؼبقتضة،اؼبؤسسةالعاماػبطر2-2-7 اغبروب،)مثلواالجتماعيةالسياسيةواالقتصاديةباألوضاعمرتبطوىو7

..(.اغبرائقالفيضانات،)الطبيعيةالكوارثجانبإىل(االضطراباتملفدراسةيفبدقةربديدهأوتقديرهيصعبألنوذلكاػبارجية،اؼبخاطرأصعبمنالعاماػبطريعترب

القراراتحىتيتجاوزوقدفيوالتحكمعلىقدرهتاحيثمنوالبنكاؼبؤسسةإدارةيتجاوزفهوالقرض،.للبلداؼباليةوالسياسيةواالقتصاديةاليتللعواملاغباصلبالتطورمرتبطاػبطرىذا(7اؼبهتاػبطر)النشاطبقطاعاؼبرتبطاػبطر2-2-2

عنأساساالناذبةاإلنتاجوطرقاالستغبلل،شروطيفالتحولوكذاالفروع،منمعتفرعنشاطيفتتحكم.التكنولوجيالتطور

للمؤسسة،اؼبستقبليةاإليراداتمعرفةأجلمنضروريةاؼبؤسسةقطاععنالناصبةاألخطارىذهدراسةإنللتسويقبالنسبةاؼبهتقطاعهايفاؼبؤسسةوضعيةمعرفةالبنكعلىهببلذلكالقروضتسديدإمكانيةوبالتايل.القطاعيفربدثقداليتبالتغتاتوالتنبؤوالدويلالوطت

Le risque du taux d’intérêtالفائدةسعرخطر-0أشداػبطرىذايعتربالسيولةخطرمعومقارنةفقط،األختةالفتةيفاؼبخاطرمنالنوعىذاظهرلقد

والذيالسوق،يفاؼبطروحةالسنداتعلىوالطلبالعرضعنىذاينجمعامةوبصفةالطبيعةحيثمنتعقيداالنحوعلىالفائدةسعرخطرويعرفطويل،فتةيفاألموالوعارضواطالبوايشكلهااليتاألوضاعتسارعيفسر7التايل

- 23 -

أسعارمستوىعلىاؼبستقبليةالتغتاتظليفوسيئةمتدىورةالبنكحالةهبعلالذياغبدثذلكىوتكاليفزيادةعنناذبةاغبالةوىذهأدائها،علىؾبرباالبنكيكوناليتوالديوناؼباليةبالذمماػباصةالفائدة.للعمبلءاؼبمنوحةاالستخداماتعوائدمنعليهااحملصلاؼبوارد

7يفويتمثلالبنكوضعياتـبتلفعنناتجاػبطرىذاأنكما متغتبسعرسبويلوويعادثابتبسعريقرضعندماالفائدةارتفاعخطريفالبنكيقع. بسعرسبويلوويعادمتغت،بسعريقرضعندماالفائدةسعرالبفاضخطريفيكونالبنك

ثابت Le risque du taux de changeالصرفسعرخطر-1

7يليماإىلراجعوىذامؤخ راالبنوكعامليفاؼبخاطرمنالنوعىذاظهرلقد اؼباضييفعليوكانتمامعباؼبقارنةالنسبعرفتوالذياالستقرارعدم. البنوكميزانياتيفالصعبةالعملةعملياتربتلهااليتاؼبكانة.

7كالتايلاػبطرىذاتعريفويبكنمعمقارنةالصعبةبالعملةاؼبسجلةواغبقوقالديوننسبتغتاتعنالناصبةاػبسارةعنعبارةىو"

والتكاليفاؼبداخيلمنجزءيكونعندمااؼبيزانيةيفاؼبساحةتلكىيعامةوبصفة"،"للبنكاؼبرجعيةالعملةواحدةالصرفسعرقيمةطريقعناالستجابةوتكونمعينة،وضعيةسبثلاؼبساحةوتلكالصرف،لتغتاتمعرض".ألخرى

7نبادبرحلتتسبرالصرفعمليةأنالنوعىذاخصائصومن الصرفسعرـباطريولدفباالصعبةللعمبلتالبنوكقبلمننقداوالبيعالشراء. فبااحملليةالعملةدبقابلوالتعاملالنقديةالسوقإىلالدخولأوالصعبةبالعملةالقروضتقدمي

.الصرفسعرخطرينشئ :1الجمود تحريك عدم خطر-5

وبالتايلاؼبودعت،أموالمناآلخرينيقرضألنوللمودع،بالنسبةمدينيعتربالبنكبأنسابقاقلنالقد7إىليؤديالدفعيفتأختأيالقبضعمليةبتزمتاختبللأوالديونسداديفتأختكلفإن

ويبدأحرج،وضعيفالبنكوهبعلاػبزينة،توازنعلىمباشرةبطريقةيؤثرماوىواألموالرؤوسذبميد*إىلاألجلالقصتةباألوراقاالستثمارمنالبنكانتقلإذااػبطورةدرجةوتزيدتسديده،إىلالقرضمنحمنذىذا

، 2003-2002 دفعة الجزائر جامعة الليسانس، شهادة لنيل تخرج مذكرة البنكية، القروض مخاطر المية، بوحميدي حسيبة، طالب - 1 .32ص

- 24 -

السيولةحاجاتبتيوازنواؼبصريفقصت،وقتيفتصفيتهاالصعبمنيكونواليتاألجلالطويلاالستثمار.القرضمنأيضاالسحبومواجهةاػباصةودائعوالسحبؼبقارنةاؼبطلوبة

:1قبولو وشروط الضمان تعريف: الثاني المطلببشكليتعاملأنعليوهببالواقعؼبواجهةمنووؿباولةالبنكؽبايتعرضأنيبكناليتاؼبخاطركلأمام

أوإلغاؤهاألحوالمنحالبأييبكنالللقرضمبلزماعنصرايعتربفاػبطرجيدة،قراءةاؼبستقبليقرأوأنحذر،القرضطلبدراسةعنفضبلاألختىذايلجأالبنكوحذراالحتياطزيادةأجلومنحدوثو،إمكانيةاستبعاد

بصورةالضمانيؤمنوماأنالقوليبكنلذلكالقرض،ـباطرلدراسةالتكميليةاؼبرحلةويفضماناتطلبإىلاستدادمناؼبقتضإراداتكفايةعدمحالةيفللبنكبالنسبةاؼبخاطرمناغبدأواإلقبلعىوللبنكرئيسيةينجمالذيالقلقتبعدوكذااألمان،البنكتعطياليتالوحيدةالوسيلةىوالضمانفإنمتومناؼبقتضة،األموال

عندالبنكإليهايلجأوسادةعنعبارةالضماناتأناؼبصرفيونويصفالسداد،عناؼبقرضامتناعسببعن.اغباجة

:الضمان تعريف -1ويفحاليا،اؼبرئيةغتأواؼبقدرةغتاألخطارلتغطيةالضرورةعندتأمتدبثابةىوللبنكبالنسبةالضمان

عدمعنالناصبةاؼبخاطرمنيقللأووبدللبنكبالنسبةاألمانمستوىيرتفعمناسبضمانعلىاغبصولحالة.السدادعلىالعميلقدرة

الدينلتسديدعيتأونقديحقعلىللدائنأولويةأوأفضليةوجودىوالقانويناؼبفهوميفالضمانات.الضمانموضوعاغبقتصفيةيفالدائنتباقيعلىخاصاامتيازالويعطيالدائنلصاحلالضمانورىن

اؼبصدرأنبذلكويقصدللتسديد،بديلةوسيلةاؼبصدرىذايبقىولكنللتسديد،مصدرالضمانةتعتربالطبيعي

.التجاريةالعملياتيفالواردةالنقديةالتدفقاتىوقرضأيلتسديدوالرئيسيتسديديفاألساسىودائمايبقىاؼبدينأوللعميلوالتجارياؼبايلالوضعأنالقوليبكنناوعموما

االئتمايناؼبستوىلرفعالضمانةتطلباؼبايلالوضعىذايفالضعفبنواحيشعوروجودوعندالدين،2.عنوبديلةتكونوالاؼبايلالوضعتدعمفالضمانات :الضمانة قبول شروط -2

زبفيفىيالضمانةعلىاغبصولمنوالغايةوالتصفيةللتسويققابليتهاىيالضمانةصفاتأىممن.االئتمانيةالتسهيبلتتتضمنهااليتاؼبخاطرةدرجة

.63ص 1999 ،1ط للطباعة، وائل دار االئتمان إدارة جودة أحمد، محفوظ أرشيد، رضا معطي - 1

.64ص ذكره، سبق مرجع أحمد، محفوظ أرشيد، رضا معطي- 2

- 25 -

7ىياالعتباربعتالعناصرمنؾبموعةيأخذالضمانةنوعربديدعنداالئتمانإدارةتقومالتقدير يبكنكماالضمانقيمةبتقدميالفرعيفآخرمسؤولأيأواالئتمانإدارةمسؤوليقوم7

.التقديرإلجراءمعتمدخبتتكليفنقديةسيولةإىلوربويلهابسهولةوبيعهاتسويقهاإمكانيةالضمانةتقدميعنداغبسبانيفيؤخذ7التسويق

.اػبسارةيفالوقوعدوناغباجةعندالقيمةاستقرار مفعولسريانفتةخبللمستقرةالضمانةقيمةتكونأنالضروريمنأنوحيث7

.عليهاالوقتدبرورللتلفتعرضهاأوكبتةبصورةقيمتهااللبفاضمعرضةتكونالوأناالئتمانية،التسهيبلتإجراءات(اغباجةعند)آخرشخصأيإىلقانوينوبشكلبسهولةالضمانةىذهملكيةنقلإمكانية

.طويبلوقتاتتطلبقدمعقدةحبسبوذلكمعت،بفارقاؼبطلوبةالتسهيبلتعنللضمانةالتقديريةالقيمةزيادةمراعاةالضروريمن

التأمتمثلاألخطارلبعضتتعرضاليتالضماناتأنواعبعضعلىالتأمتضرورةإىلاؼببلحظةذبدركمااغبالةأنىناونشتاؼبناسبلضمانالبنكىبتاراػبصائصىذهتوفتحالةويفاؼبخزونة،والبضائعالسياراتعلى

7التاليةاألربعةباؼبميزاتتتميزاليتىيللبنكاؼبقدمةالضماناتأفضلوإجراءاتأتعابدونتقديرهيفالواضحالضمان-7.سهولةوبكلسريععقدإىلربويلويبكنالذي-2.السوقيةقيمتويفباستقراريتمتعالذيأياألسعاريفتقلباتمنحدثمهمابقيمتووبتفظالذي-0.إضايفالتزاميفأخرىأطرافمعالبنكيدخلالالذي-1

للضماناتالتسويقيةالقيمةإلصبايلمساويةالقرضقيمةتكونالأنالبنكعلىيتعتاغبيطةبابومنماىوالقروضقيمةأووسعرالسائدالسعرحسبالضمانقيمةبتالفرقومنهامعينةنسبةوإمبااؼبقدمة7علىاألختىذاويتوقفالقرضهبامشيسمى

.اؼبقتضتقبلمناؼبقدمةالضماناتنوع-7.السوقيةقيمتهاتذبذبوعدماستقرارمدى-2السائداالقتصاديالنشاطمستوى-0.اؼبفعولالساريةاإلداريةوالقراراتاغبكوميةاللوائحووالتشريعاتالقوانت-1

سدادحبيثللبنكورىنوأخذهكيفيةمرحلةتأيتاؼبناسبالضمانباختياراالئتمانمسؤولقياموبعد7الضماناتألخذطرقأربعةوىذاالقرض،

.للقرضضمانابوصفوالبنكلدىالضمانإيداعيتمأن-7.حيازيارىنارىنويتمأن-2أصوليارىنارىنويتمأن-0

- 26 -

.1(فقطالبضائعحالةيف)ثقةإقراراتدبوجبيرىنأنأو-1 :الضمانات أنواع: الثالث المطلب

فإنووبالتايلكليااػبطرتفادىأنويعتالفهذاااللتزامعلىالعميلقدرةيفثقتوالبنكيبنحعندما7نبانوعتإىلتنقسماألخرىىيالضماناتهبعلفهذاتتنوعالقروضأنودباضمانات،بطلبنفسووبمي

الشخصيةالضمانات-7 يفبالوفاءثالثطرفأوشخصفيهايتعهدضماناتعنعبارةىي7إذاإالفعليبشكلالكفيليتدخلوالإفبلسأوإعسارحالةيفيكونالذياؼبدينمنبدالاحملددةاآلجاليفالثقةؾبردإىلالضماناتىذهوتستندالدفع،علىاؼبدينقدرةبعدمتتعلقواليتالسابقة،االحتماالتربققتأشكاالالنوعىذايأخذماوعموماالضامن،دوربلعبجديراليكونومبلءتوظبعتوخبللمنمعتشخص

7أنبهاعدةالكفالةفإناعبزائري،اؼبدينالقانونمن311اؼبادةنصيفجاءماحسب7الشخصيةالكفالة7-7

،"نفسواؼبدينيفيملإذاااللتزامىذايفيبأنللدائنيتعهدبأنااللتزاملتنفيذشخصدبقتضاهيكفلعقد7"ىيىذايدفعبأنوذلك،(اؼبدينلصاحلاؼبتعهد)معينةوجهوإىلعميلوطلبعلىالبنكيبنحوخطيتعهدفهي

يفالسيئةاالحتماالتضداالحتياطىوىدفوحايلفعليالكفالةأنوالواضحالعميل،عننيابةاألخت.اؼبستقبل

اؼبدينيسددسواءالعقدأوااللتزامبطبلنحالةيفاؼبفعولساريغتأيباطبلالكفالةعقدويصبح.اؼبكفوللديونالكفيلتسديدأوؿبددأجلمنديونو

دبوجبويتعهدمعتشخصطرفمنمكتوبالتزامأنوعلىتعريفويبكن7االحتياطيالضمان7-2الضمانأنونستنتجالوفاء،علىاؼبوقعتأحدقدرةعدمحالةيفمنوجزءأوذباريةورقةمبلغتسديدعلى

حيثالتجارية،باألوراقاؼبرتبطةالدينحالةيطبقكونويفعنهاىبتلفالكفالةأشكالمنشكلىواالحتياطيأوراق30وتوجدAVALISTلصاغبواؼبوقعاؼبضمونوالطرف،AVLISTEالضامنالطرفتسمى.الشيكاتالسفتجة،األمر،سنداتوىيالضمانات،منالنوعىذاعليهايسريذبارية

7أنبهادبزاياالضمانىذاىووبظ .اغبسابيفالتجاريةالورقةمناؼبستفيدلثقةنظراتطبيقااألكثرالعمليةتعترب - .اؼباليةالعملياتيفيسهل -الشخصألنوذلكاإلنشاء،يفلسهولةالكفالةعلىاالحتياطيالضماناستكماليفضل -

عكساالحتياطي،الضمانمنحقراريأخذأنقبلالتجاريةالورقةصحةمنيتأكدالضمانىذايعطيالذي .عديدةؼبنافساتاؼبتضمنةالكفالة

.33ص-2012-2011 الجزائر جامعة الليسانس، شهادة لنيل تخرج مذكرة البنكية، القروض ريم، مخلوف ىاجر، ىاملي أمينة، داود - 1

- 27 -

شكليفوثيقةربريريفيتصلومالياقانونيادعماتعتربنسبياحديثةضماناتىي7النيةرسائل7-0لفائدةاألمالشركاتقبلمنالرسالةىذهتقدمقانوينالتزامحدوثإىليؤديمعنويأوشريفعقدهبارسالةإضايف،قرضعلىللحصولالبنكذباه(الفرع)األختىذاالتزاماتتدعيمبغرضوذلكاؼبقتضة،فروعهاأحد7ىيأشكال30الضماناتمنالنوعوهبذا

يتمكنكيدبجهودالقيامموقعهايلتزم7احملررطرفمنباإلمكانياتاللتزاماتاغباملةالنيةخطاباتيصادفأنيبكنإذاتعهده،احتمقدالفرعأناؼبوقعيبتأنهببكماللبنك،بالتزاماتالوفاءمناؼبعتالفرع7نباعقبتتااللتزامىذا

.نتائجدونالتصرفربتاؼبوضوعةواالمكانياتالوسائلتكونأنيبكن-.استمراريتهاعلىالقضاءإىلالوسائلىذهمنحيؤديأالهبب-إمكانيةمسؤوليةاػبطابةاحملرريتحملحيث7احملررطرفمنبالنتائجاللتزاماغباملةالنيةخطابات*

حىتذلكيتموملبالتزام،الوفاءاستحقاقدبجر دأنوإذواالطمئنان،األمانالبنكىذاويبنحالقرض،تسديد1.الفرعبدللتسديداحملرريضطر

اؼبوجوداتالكائنةاألشياءعلىترتكزفهيطبيعتهانفهماظبهامن(7العينة)اغبقيقيةالضمانات-2.2والعقاراتاؼبنقوالتيفواؼبتمثلةاؼبدينحبوزةتكزناليت

7التاليةبالطريقةاغبقيقيةالضماناتتعرفأنيبكنالعموموعلىاؼبدينزبصاؼبمتلكاتتكونأنيبكنحيثما،دينلضماناؼبمتلكاتإحدىبتوجيومتعلقةىي

القرضتغطيةيتمكضماناؼبمتلكاتإحدىتقدمييكفيالماثالثطرفقبلمنمقدمةأهناأوبعينو،منيتماؼبمتلكاتإحدىتقديرفإناألحوالكلويففعبل،للبيعقابلةالضماناتتكونأنهببإذألكملو

ثابتةقيمةلويكونولكيمالكها،قبلمنشرائهابثمنوليسؽبا،البيعيةالقيمةأساسعلىوذلكالبنكطرف(.السوقيفقيمتوالضمانيفقدال)متزايدةأو(الضمان)

.والبيعالتقييمسهولة-7يفقيقيةاغبالضماناتوتتمثل

يفالدينلتسديدضماناعقارااؼبدينخبللومنيرىنعقدىو(: العقاري) الرسمي الرىن 2-1طلبوعندبدينو،الوفاءاؼبدينعجزحالةيف(البنك)الدائنإىلالعقارملكيةوتنتقلعليها،اؼبتفقاآلجالباؼبزادبيعوفيوالتعامليصلحفبااؼبرىون،العقارووضعيةطبيعةاالعتباربعتاألخذعليوالضماناتؽبذهالبنك

.35 ص ذكره سبق مرجع حكيم، شفيق - 1

،2003-2002 التطبيقية، للدراسات الجامعية الشهادة لنيل تخرج مذكرة البنكية، القروض طريق عن االستثمارات تمويل مراد، فرقان - 2 .21ص

- 28 -

بقاءمعالتجاريالسجليفالرىنتسجيليبكنكماوقيمتو،طبيعتوحيثمنودقيقامعينايكونوأنالعلت،.صاحبوبيدالعقار

شيءسحبعنعبارةوىوالبنكيطلبوالذيكضماناؼبدينيلزمعقدىو:الحيازي الرىن 2-2.منهاواغبقوقاألولوياتبعضاغبيازيالرىنىذامنالدائنويتمتعالديونيستويفأنالبنك،بيد(حيازتو)

.الديناستيفاءحقاؼبرىونبالشيءباالحتفاظالدائنحقوىو7اغبيازةحق-.اآلخرينالدائنتقبلاؼبرىونالشيءيفالدائنحق7األفضلية-.االستحقاقتاريخيفالتسديدعدمحالةيفذلكويكون7البيعحق-االمتيازويبكناألشياء،رىنيفاآلخرينالدائنتعلىاؼبمتازينللدائنتاألولويةسبنح7االمتياز2-0

7ىياؼبصريفاالئتمانيفرىنؿبلتكونأنيبكناليتواألشياءاؼبدينأشياءكلأوجزءعلى.رظبيارىنالعقاررىن-.اؼباليةأوالتجاريةاألوراقرىن-.الذىبعلىالرىن-.1باستعماؽباللراىنالسماحمعاؼبعداترىن-

:األول الفصل خاتمة

خدماتمنالبنوكتقدمودباوذلكالوطت،االقتصادتطويريفأساسيبدوراؼبصريفاعبهازيقومكماالنشاطاتـبتلفلتمويلالبلزمةالقروضتقدمييفتتمثلمهامعدةللبنوكأنالقولنستطيعومنوجليلة،

إيداعوبإمكاهنمكانمايلفائضواؼبؤسساتلؤلفرادكانفإذااالستثماركبووتوجيهواالدخارجبمعالبنوكتقمإطاريفربتاجاؼبؤسساتكانتإذاأمارأظبالية،أرباحأوفوائد،شكليفيكونعائدعلىواغبصولالبنوكيف

.قروضعلىغبصوؽباالبنكإىلبذلكفتلجأعملياهتا،سبويلأجلمنسيولةإىلنشاطهاالتنميةيففعاالدورايلعبالذيالبنكأنبيةمدىإىلتوصلناالفصلؽبذاودراستناتفحصناخبللومن

.للقروضتقديبهاخبللمابلدألياالقتصادية

.69 ص ذكره سبق مرجع رشيد، رضا المعطي عبد د - 1

:الثانيالفصل

قروض البنكيةال

البنكيةـــــــــــــــ القروض الفصل الثاني ــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

:الفصل مقدمة اليت البنوك ومهام وظائف أىم لذكر وذلك البنكي، النشاط حول عامة نظرة إعطاء إذل السابق يف تطرقنا

لقاء لآلخرين ودائع شكل يف عليها ادلتحصل األموال تقدمي إعادة يف ادلتمثلة القروض منح يف أساسا تتمحور .عليو ادلتفق ادليعاد يف بإرجاعها عهدىم

3يف أساسا وادلتمثلة النشاطات سلتلف لتمويل ادلوجهة القروض أنواع سلتلف الفصل ىذا يف ندرس سوف .االستغبلل نشاطات لتمويل ادلوجهة القروض- .االستثمار نشاطات لتمويل ادلوجهة القروض -

:االستغالل قروض: األول المبحث ذلك ويرجع منها، التجارية خاصة للبنوك التمويلية العمليات من األكرب اجلزء ىي االستغبلل نشاطات

من القروض ىذه تتبلءم قروض إذل جارية إيداعات حتويل وظيفتها مؤسسات باعتبارىا البنوك ىذه طبيعة إذل مستقر غت ذلؤالء اجلاري فاحلساب القروض، ىذه طالبوا هبا يقوم اليت العمليات طبيعة مع ومدهتا طبيعتها حيث

يتدخل الزبون، ذلذا بالنسبة السيولة مستوى على صعوبات عن احلالة ىذه يف ويعرب دائما تارة فهو العادة، يف من باالستفادة لطالبيها السماح أجل من أو الصعوبات، ىذه مثل دلواجهة إما األجل قصتة قروض بإعطاء البنك .السوق يتيحها حقيقة فرص

:وأنواعو االستغالل قروض تعريف: األول المطلب :االستغالل قرض تعريف -1

عن النارتة االحتياجات لتغطية وهتدف شهر، 81 الغالب يف يتعدى ال حيث األجل قصتة قروض ىي تتعدى ال القروض من النوع ىذا العامل ادلال رأس يف ادلؤقت أو الطريف النقص لتغطية أو االستغبلل عمليات

.بالتوقيع والتزامات خاصة وقروض عامة قروض إذل وتنقسم األكثر، على السنتت مدهتا يتم لدى والصغت ادلتوسط احلجم ذات ادلؤسسات منو تعاين الذي الرئيسي ادلشكل يعترب اخلزينة فتمويل

طرف من ادلصنعة ادلنتجات لبيع مؤمن القرض قيمة تسديد يكون أخرى جهة ومن اعتيادية، بصفة عليها الطلب اليت الوثائق إذل استنادا أعماذلا رقم ومعرفة للمؤسسة، ادلالية الوضعية بدراسة البنك يقوم ذلك أجل ومن ادلؤسسة،

.1القرض الطالب لو يقدمها 23يلي ما إذل االستغبلل قروض تنقسم :االستغالل قروض أنواع -2

:crédit par caisse( عامة قروض) الصندوق قروض لتمويل موجهة ليس و ، أرتالية بصفة ادلتداولة االموال لتمويل موجهة لكوهنا العامة بالقروض مسيت

مالية صعوبات دلواجهة القروض ىذه مثل إذل ادلؤسسات تلجأ و. اخلزينة بالقروض أيضا تسمى و. بعينو أصل : يلي فيما القروض ىذه أرتال ؽلكن و. مؤقتة

facilité de caisse : الصندوق تسهيالت 1 . يواجهها اليت ، جدا القصتة أو ، ادلؤقتة السيولة صعوبات لتخفيف معطاة قروض عن عبارة ىي

إرل ادلدين الرصيد تغطية إرل ترمى إذا فهي. ادلدفوعات أو النفقات عن اإلرادات تأخر عن النارتة و ، الزبون . القرض مبلغ يقتطع حيث الزبون لصاحل التحصيل عملية فيها تتم فرصة أقرب حت

– محاسبة تخصص-التسيير علوم في الليسانس شهادة لنيل مذكرة االستثمار، وقروض االستغالل قروض أمين، مؤمن تحكيم، شقيم - 1

.13ص ،2003-2002 دفعة

.57ص ،2005 ،4 الطبعة الجزائر، عكنون بن المطبوعات ديوان البنوك، تقنيات لطرش، طاىر - 2

نتيجة الزبون نفقات تكثر حيث مثبل الشهر كنهاية معينة فتات يف القروض ىذه مثل إرل اللجوء ويتم من ذلك غت إرل ادلاء و الغاز و الكهرباء فواتت أو ، أجلها حان لفواتت تسديده أو ، العمال رواتب بدفع لقيامو

النوع ىذا بتقدمي البنك حينها فيقوم. النفقات ىذه كل لتغطية سيولة من باخلزينة عنده ما يكفي ال و ، النفقات مدة و معت مبلغ حدود يف ذلك و مدينا حسابو يكون بأن للزبون السماح يف ذلك يتجسد و ، القروض من

لو، الفعلي االستعمال أساس علي التسهيل ىذا أجر حبساب البنك ويقوم. الشهر من أيام عدة تتجاوز ال زمنية . مدينا احلساب فيها يبقى اليت ادلدة تلك أي ، الفعلية الزمنية ادلدة أساس علي كذلك و

الرصيد الشكل ىذا يبت3 صندوق تسهيالت على متحصل لزبون جاري لحساب المخطط 1-1 السفلية، جلهة يف موضح ىو كما قليلة، أيام خبلل التسديد يكون أن على شهر كل هناية يف البنك لدى الدائن

.مستحقاهتا واستجاع عليها ما دفع بعد البنكي حساهبا يف الفائض أي ادلدين الرصيد دتثل العلوية اجلهة أما لزبون جاري لحساب المخطط( 03)رقم الشكل

أشهر السنة

(BNA) ببنك الخاصة االلتزامات مصلحة من: المصدر

جانفي مارس فيفري

االستعمال ألن الزبون طرف من( التسهيل) القرض ىذا استعمال قرب عن يتابع أن البنك على وينبغي احتماالت من ذلك ويزيد مكشوف، إذل ػلولو أن ؽلكن التسهيل ىذا دلثل العادية الفتة يتجاوز الذي ادلتكرر .البنك أموال بتجميد ادلرتبطة األخطاء ظهور

يف نقصا يسجل الذي الزبون لفائدة بنكي قرض عن عبارة و le découvert3 المكشوف 1-2 مدينا يكون لكي الزبون حساب ترك إمكانية يف ماديا يتجسد و. العامل ادلال رأس كفاية عدم عن ناجم اخلزينة

. كاملة سنة إرل تصل قد نسبيا أطول لفتة و معت مبلغ حدود يف ترك يف يتجسد منهما كل كون يف ادلكشوف و الصندوق تسهيل بت ادلوجود التشابو من الرغم وعلي

.التمويل وطبيعة القرض مدة يف خاصة بينهما جوىرية اختبلفات ىناك فإن ، مدينا يكون لكي الزبون حساب من لبلستفادة ذلك و ادلؤسسة نشاط لتمويل يستعمل ادلكشوف فإن ، الصندوق تسهيل خبلف وعلي

دامت ما منها كبتة كميات بشراء ذلك و ، مثبل معينة سلعة سعر اطلفاض مثل السوق يتيحها اليت الظروف .ادلكشوف استعمال فيها ؽلكن كثتة أمثلة ذلك إرل باإلضافة ىناك و. حاليا متوفرة

1.ادلكشوف على متحصل جاري حلساب ادلخطط ؼلتلفان الصندوق لتسهيبلت بالنسبة نفسو ىو البنك لدى للمؤسسة الدائن الرصيد الشكل ىذا يبت

النشاطات وكذلك ومدتو القرض دلبلغ ونظرا. أشهر ثبلثة أ شهرين األول دلدة دائن ادلؤسسة رصيد بقاء يف فقط أموال جتميد يف اخلطر ىذا ويتمثل البنك، لو يتعرض أن ؽلكن حقيقي خطر فهناك دتويلها، أجل من يقدم اليت هبذا دتول اليت العمليات أن ومبا أخرى، قرض بعملية القيام على وقدرتو سيولتو على يؤثر ما وىو معينة، لفتة أيضا ىناك أن القول ؽلكن فإن بتصريفها، القيام على الزبون فتة على ورحبيتها عائداهتا تتوقف القروض من النوع البنك يطلب أن ادلمكن فمن الشكل، هبذا قائمة ادلخاطر ىذه دامت وما احملدد، الوقت يف التسديد عدم سلاطر

.الزبون من ضمانات

1 Ben Meftah Ahmed, Les conditions d’octroi de crédit par les banques p 07.

.المكشوف على المتحصل الجاري لحساب المخطط(: 04) رقم الشكل

أشهر السنة أفريل فيفري مارس جانفي

(مغنية وكالة) الجزائري الوطني بالبنك الخاصة االلتزامات مصلحة وثائق: المصدر

البحث مثل, موقفو تدعم وسائل عن البحث يف التجميد خلطر التعرض عدم ضمان اجل من غلتهد و غلد, الصعوبات ىده كل وأمام.1ادلركزي البنك لدى أو أخرى مالية مؤسسة لدى القرض ىذا تعبئة إمكانية عن

قراره تدعم اليت العوامل أىم بت ومن القرض منح على يقدم عندما جيدة بدراسة القيام إذل مضطرا نفسو البنك ىده لدوران العالية السرعة كذلك و الزبون هبا يقوم اليت العملية من ادلنتظر ادلرتفع العائد ىي القرض منح يف

.التجميد سلاطر من والتقليل ادلناسب الوقت يف القرض استداد كبت حد إذل يضمن بالتارل وىو. العملية crédit de compagne الموسمي القرض 1-3 مومسي نشاط بتمويل البنك يقوم عندما وتنشا, البنكية القروض من نوع ىي ادلومسية القروض

دورة إن بل. االستغبلل دورة طول على شلتدة غت و منتظمة غت نشاطاهتا ادلؤسسات من فالكثت. زبائنو ألحد ببيع تقوم و, اإلنتاج أثناءىا ػلصل معينة فتة خبلل النفقات بإجراء تقوم فادلؤسسة .مومسية البيع دورة أو اإلنتاج

إنتاج كذلك و ادلدرسية األدوات بيع و إنتاج نشاطات العمليات ىده أمثلة بت ومن. خاصة فتة يف اإلنتاج ىدا للوازم بالنسبة ادلدرسي الدخول كفتة معينة فبفتة ادلبيعات حتصل و, اإلنتاج دتتد حيث. الزراعية احملاصيل بيع و

لتمويل للزبون البنك ؽلنحها اليت والقروض. الزراعية للمحاصيل بالنسبة احملصول جت بعد ما فتة و ادلدرسية القرض ىدا و. ادلومسية القروض تسمى اإلنتاج بعملية ادلرتبطة األخرى ادلصاريف و األولية ادلواد تكاليف ال البنك أن إليو اإلشارة جتدر شلا و. للزبون ادلومسي النشاط عن النارتة اخلزينة حاجيات دلواجهة آدا يستعمل

.60 ص ذكره سبق مرجع لطرش، الطاىر - 1

بتسديد اإلنتاج تصريف أثناء فقط يقوم وإظلا، النشاط من النوع ىدا عن النارتة التكاليف كل بتمويل يقوم .1مسبقا موضوع استهبلك دلخطط وفقا القرض ىذا

crédit de relais التناوبي القرض 1-4 الغالب يف مالية عملية لتمويل ادلطلوبة السيولة إذل احلاجة دلواجهة الزبون إذل ؽلنح قرض عن عبارة ىو

يكون عندما العروض من النوع ىذا مثل البنك ويقرر خارجية، ألسباب فقط مؤجل ولكنو مؤكد، شبو حتقيقا نفهم أن وؽلكن حتققها، أخرى معينة أسباب فقط ىناك ولكن التمويل، زلل العملية حتقيق من تأكد شبو ىناك 3التاليت ادلثالت عرب القروض من النوع ىذا طبيعة أكثر

ودلن متخصصة، مالية مؤسسة من التمويل قرار على وحصلت استثمار، بعملية مؤسسة قامت :01مثال ىذه يف احلال، يف يتحقق ال العملية ىذه تنفيذ جتعل أخرى دراسات ورمبا بالضمانات، متعلقة معينة ألسباب

ادلالية ادلؤسسة تقوم ريثما( طبعا قصتة لفتة) العملية ىذه دتويل منو تطلب بنكها إذل ادلؤسسة تلجأ احلالة .أموالو البنك يستد حيث القرض ىذا بتحرير ادلتخصصة

سندات أو أسهم إصدار إذل باللجوء ذلك دتويل اإلدارة رللس قرر ادلؤسسة طاقة لتوسيع: 02مثال ادلؤسسة، ىذه عن وفرصا ذتينا وقتا تضيع سوف اإلصدار ىذا عن النارتة األموال دخول انتظار ولكن جديدة، دخول غاية إرل االنتظار و التوسع ىذا لتمويل قرضا منو لتطلب البنك إرل األختة ىذه تلجأ ذلك ولتجنب .فقط وقت مسألة يعترب الذي األموال

أمام ادلتاحة الفرص حتقيق إرل هتدف ىي و. الربط قروض طائفة ضمن النوعت ىذين يدخل و هبذا مرتبطة سلاطر فهناك ، ذلك من الرغم علي و. مؤكد شبو تعترب الذي ادلالية العملية حتقق انتظار يف ادلؤسسة

توجد كما ، أخرى ألسباب فيها النظر إلعادة أو إللغائها العملية حتقق عدم خطر مثل ، القروض من النوع دلا نظرا و. القرض تسديد يف استعماذلا غت أخرى ألغراض ادلالية العملية عن النارتة القروض استعمال سلاطر من كبت حد إرل التقليل اجتاه يف ذلك توظيف يستطيع فإنو ، الدراسة إمكانيات و خربة من البنك بو يتمتع تتوفر اليت الدراسة إمكانيات كانت مهما سلاطر بدون لقرض وجود ال ألنو إلغائها نقول ال و ، ادلخاطر ىذه

.2 اللتزاماهتم ووفائهم الزبائن يف الثقة درجة كانت مهما و البنوك عليها crédit par caisse spécifique :الخاصة القروض- 2

بت من معت أصل لتمويل توجو إظلا و ، عامة بصفة ادلتداولة األصول لتمويل موجهة غت القروض ىذه : اخلاصة القروض من أنواع ثبلثة دراسة إرل الشأن ىذا يف نتعرض و. األصول ىذه

.61-60ص ذكره سبق مرجع لطرش، الطاىر - 1

.61.62 ص ذكره سبق مرجع لطرش، الطاىر -2

Avances sur marchandises : البضائع علي تسبيقات . 2-1

ذلك مقابل احلصول و معت سلزون لتمويل الزبون إرل يقدم قرض عن عبارة ىي البضائع علي التسبيقات طبيعتها و البضاعة وجود من التأكد ، العملية ىذه أثناء ، البنك علي وينبغي. للقرض كضمان بضائع علي

النوع ىذا منح علي اإلقدام عند البنك ىعل ينبغي و. هبا ادلرتبطة اخلصائص من ذلك غت إرل ومبلغها ومواصفاهتا. األخطار من ؽلكن ما أكثر للتقليل ، الضمان قيمة و ادلقدم القرض مبلغ بت ما ىامشا يتوقع أن القروض من

ورقةو . الرىن سند مقابل التمويل ىو القروض من النوع ىذا حالة يف الضمانات أكرب تقدم اليت التقنيات بت ومن .ذلك التجار رلتمع أراد إذا التداول يف استعماذلا ؽلكن جتارية

Avances sur marché public: العمومية الصفقات علي تسبيقات2-2 يف شلثلة األختة ىذه بت تقام العمومية السلطات لفائدة أشغال تنفذ أو للشراء اتفاقيات عن عبارة ىي

أو ادلقاولت و جهة من اإلداري الطابع ذات العمومية ادلؤسسات أو احمللية اجلماعات أو الوزارات ادلركزية اإلدارة الصفقات قانون بواسطة تنفيذىا طرق تضبط و اجلزائر يف الصفقات ىذه تنظم و. أخرى جهة من ادلوردين حجمها و ادلشاريع أعلية حيث من خاصة و العمومية السلطات هبا تقوم اليت األعمال لطبيعة نظرا و. العمومية

متاحة غت ضخمة أموال إرل حاجة يف نفسو باإلصلاز ادلكلف ادلقاول غلد ، نسبيا ثقيلة تعترب اليت الدفع وطرق دتويل أجل من األموال ىذه علي للحصول البنك إرل اللجوء إرل يضطر لذلك و. السلطات ىذه لدي احلال يف

لفائدة األشغال إصلاز أجل من للمقاولت البنوك دتنحها اليت القروض ىذه تسمى و. األشغال ىذه إصلاز . العمومية الصفقات علي بالتسبيقات العمومية السلطات : العمومية الصفقات لتمويل القروض من نوعت دتنح أن للبنوك ؽلكن و : المقاولين لصالح كفاالت منح 2-2-1 العمومية السلطات أمام لضماهنم ذلك و الصفقة يف للمكتتبت البنك طرف من الكفاالت ىذه دتنح

: شلكنة حاالت أربعة دلواجهة الكفاالت ىذه عادة دتنح و( ادلشروع صاحبة) Caution d’adjudication: المناقصة إلي الدخول كفالة - إرل سائلة نقود بتقدمي بادلناقصة فاز الذي الزبون قيام لتفادي البنك طرف من الكفالة ىذه تعطى و

دفع الزبون عن يسقط الكفالة ىذه البنك يعطي أن مبجرد و. ادلشروع من انسحب إذا كتعويض ادلعنية اإلدارة . نقدا الكفالة

Caution bonne exécution: التنفيذ حسن كفالة - وفق الصفقة تنفيذ حلسن كضمان النقود بتقدمي الزبون قيام لتفادي البنك طرف من الكفالة ىذه دتنح و

. ادلناسبة ادلقاييس Caution pour retenue de garantie : الضمان اقتطاع كفالة -

هبا حتتفظ و الصفقة مبلغ من نسبة ادلشروع صاحبة اإلدارة تقتطع ما عادة ، ادلشروع إصلاز انتهاء عند البنك لو يقدم ، فورا منها االستفادة بالتارل ؽلكنو و ، النسبة ىذه الزبون يتفادى حىت و. كضمان معينة دلدة

. الضمان فتة أثناء اإلصلاز يف نقائص ظهرت إذا فعليا بدفعها يقوم و ، الضمان اقتطاع كفالة : Caution d’acompte : التسبيق كفالة - ؽلكن وال ، بالصفقة الفائزين للمقاولت تسبيق بتقدمي ادلشروع صاحبة اإلدارات تقوم ، احلاالت بعض يف

.1 البنوك أحد طرف من التسبيق كفالة علي حصلت إذا إال فعليا التسبيق ىذا ؽلنح أن : فعلية قروض منح2-2-2

: العمومية الصفقات لتمويل البنوك دتنحها أن ؽلكن اليت القروض من أنواع ثبلثة توجد

: crédit de préfinancement: المسبق التمويل قرض - الكافية األموال علي ادلقاول يتوفر ال عندما و ادلشروع انطبلق عند القروض من النوع ىذا يعطي و .الضمانات لنقص بياض علي قرضا البنك طرف من يعت و اإلصلاز، يف لبلنطبلق

Avance sur créances nées: المسجلة غير و الناشئة الديون علي تسبيقات -non constatées :

ولكن ، رمسيا ذلك بعد تسجل دل اإلدارة لكن و األشغال من مهمة نسبة أصلز قد ادلقاول يكون عندما التقديرية الوضعية علي بناء( قرضا منحو) الديون ىذه تعبئة البنك من يطلب أن ؽلكنو ، ذلك مبلحظة مت

. ادلدفوعة بادلبالغ تقبل سوف اإلدارة من يتأكد أن دون ادلنجزة لؤلشغال

Avance sur créances nées : المسجلة و الناشئة الديون علي تسبيقات -constatées :

انتهاء تسجل اليت اخلاصة الوثائق علي( تعتف أي) اإلدارة تصادق عندما التسبيقات ىذه دتنح و . األشغال من االنتهاء عن يتأخر الدفع لكون للزبون القروض ىذه دلنح البنك يتدخل و. اإلصلاز

.63-62ص ذكره، سبق مرجع لطرش، الطاىر - 1

:escompte commercial التجاري الخصم3-2 البنك قيام يف التجاري اخلصم عملية تتمثل و. للزبون البنك ؽلنحها اليت القروض أشكال من شكل ىو

ىذا غاية إرل الدائنية يف الشخص ىذا زلل ػلل و ، االستحقاق تاريخ قبل حاملها من التجارية الورقة بشراء قرضا اخلصم عملية تعترب و. تسديدىا أجل ػلت أن قبل الورقة لصاحب سيولة بإعطاء إذا يقوم فالبنك. التاريخ . الدين ىذا لتحصيل االستحقاق تاريخ ينتظر و حاملها إرل ماال يعطى البنك أن باعتبار

مدة علي ادلعدل ىذا يطبق و. اخلصم سعر يسمى ، ذتن من العملية ىذه مقابل البنك ويستفيد تاريخ و للخصم الورقة تقدمي تاريخ بت تفصل اليت الفتة عن عبارة ىي و. القرض مدة أي ، فقط االنتظار

. االستحقاق ىي و ، الورقة مبلغ من مباشرة يقتطع البنك منو يستفيد الذي ادلبلغ ألن باخلصم العملية ىذه ومسيت

لكنو و ، كاملة الورقة ذلذه االمسية القيمة علي ػلصل ال ، الورقة خصم عند ، الزبون أن للقول أخرى طريقة . اخلصم مبلغ مبقدار االمسية القيمة من أقل مبلغ علي ػلصل

بت يطبق و القرض ذتن ىو و الفائدة معدل ىي أساسية عناصر ثبلثة من اخلصم معدل يتكون و

ادلبذول اجلهد عمولة ىي و التحصيل عمولة ىو الثاين العنصر و ، ذلك إرل اإلشارة سبقت كما التارؼلت رلموع يسمى و. العملية من البنك أجر ىي و اخلصم عمولة أختا و ، الورقة حتصيل أثناء بو ادلضحى والوقت للتعبئة قابلة أوراق عموما ىي ادلخصومة التجارية األوراق و. اخلصم مقابل ادلدفوعة العموالت سلتلف و الفائدة

احتاج إذا ادلركزي البنك لدى خصمها إعادة ؽلكن األوراق ىذه أن أي ،( ادلركزي البنك) اإلصدار معهد لدى .1اخلصم إعادة سعر يسمى ذتن مقابل السيولة إرل البنك

،( ادلركزي البنك) اإلصدار معهد لدى للتعبئة قابلة أوراق عموما ىي ادلخصومة التجارية األوراق و سعر يسمى ذتن مقابل السيولة إرل البنك احتاج إذا ادلركزي البنك لدى خصمها إعادة ؽلكن األوراق ىذه أن أي

.اخلصم إعادة أفريل أول يف دج 22222 االمسية قيمتها خلصم جتارية ورقة معت بنك إذل شخص قدم3 مثال

. %81 ىي ادلطبقة TVA و %22 اخلصم ومعدل شهري، بعد االستحقاق تاريخ كان فإذا ،2222 .الشخص عليو ػلصل الذي اخلصم وصايف اخلصم مبلغ حساب فادلطلوب

.63-62ص ذكره، سبق مرجع لطرش، الطاىر- 1

3الحل األيام عدد معدل اخلصم × التجارية للورقة االمسية القيمة

× = اخلصم مبلغ 822 062

02222 × 2.0 02

= × 822 062

دج 022= اخلصم مبلغ

TVA 81 × 022= البنك طرف من مطبقة%

دج 18= دج 018=18+022= اإلرتارل اخلصم مبلغ 018-22222= اخلصم مبلغ – االمسية القيمة= ادلبلغ صايف ومنو

دج 82692= ادلبلغ صايف : Crédit par engagement: بالتوقيع القروض -3 يف يتمثل وإظلا, للزبون البنك من حقيقية أموال إعطاء يف يتجسد ال بالتوقيع أو بااللتزام قرضال إن

لكن و نقود يعطي ال البنك ىنا أي، أخرى جهة من أموال على احلصول من لتمكينو لو يقدمو الذي الضمان من النوع ىذا يف و. بالتزاماتو الوفاء على الزبون عجز إذا النقود إعطاء إذل مضطرا يكون و, فقط ثقة يعطي

:ىي و رئيسية أشكال ثبلثة بت ظليز أن ؽلكن القروض

Aval:االحتياطي الضمان 0-1

احد هبا قبل اليت االلتزامات تنفيذ مبوجبو يضمن, بنك العادة يف يكون شخص ؽلنحو التزام عن عبارة ىو خصم عن النارتة القروض لضمان تعهد عن عبارة ىو االحتياطي الضمان فان عليو و, التجارية األوراق مديت

االلتزام، لتنفيذ معينة شروطا( البنك) الضمان مانع ػلدد عندما الشرطي الضمان يكون وقد ،التجارية األوراق .االلتزام لتنفيذ شروط أي ػلدد دل إذا شرطيا يكون ال وقد

: Caution الكفالة 3-2

يف زبونو عاتق على ادلوجود الدين تسديد مبوجبو يتعهد, البنك طرف من مكتوب التزام عن عبارة ىي من الزبون ىذا يستفيد و، مبلغها و الكفالة مدة االلتزام ىذا يف وحتدد، بالتزاماتو الوفاء على قدرتو عدم حالة

سبقت كما العمومية بالصفقات اخلاصة النشاطات حالة ويف, الضرائب إدارة و اجلمارك مع عبلقتو يف الكفالة .سبقو إذل اإلشارة

:Acceptation القبول3-3 أشكال عدة بت التمييز ؽلكن و, لزبونو ليس و للدائن بالتسديد البنك يلتزم القروض من النوع ىذا يف

ادلقدم القبول الضمانات، تقدمي من يعفيو الذي األمر الزبون مبلئكة لضمان ادلمنوح القبول قروض من النوع ذلذا القبول للخزينة، مساعدة على للحصول مساعدتو اجل من للزبون ادلمنوح القبول التجارية، الورقة تعبئة هبدف 1.اخلارجية للتجارة ادلقدم

:2القرض منح إجراءات: الثاني المطلب وسلتلف ادللف تكوين إذل دراستنا يف وسنتطرق مالية، وغت مالية زلددة دلعايت ؼلضع القروض تقييم إن

وبدء ادلشروع دراسة خبلذلا من ؽلكن واليت وصاحبو، بادلشروع اخلاصة البنك ويشتطها ذلك، يتطلبها اليت الوثائق .ادلشروع دتويل قبول حول القرار أخذ و الرأي

القرض ملف تكوين -1 :والقانونية اإلدارية الوثائق* .التجاري السجل من األصل طبق نسخة- .احملل ملكية أو لئلغلار األصل طبق نسخة- .للمؤسسة القانونية للطبيعة األصل طبق نسخة- .البنك من قرض بطلب العام ادلدير .أ ادلست بقيام الشركاء أو اإلدارة رللس موافقة- .(B.O.A.L) الشرعية لئلعبلنات الرمسي للبيان نسخة - .ادلقتحة والضمانات الغرض وادلبلغ ادلطلوب القرض لنوع خطي طلب-

:المالية و المحاسبية الوثائق * جدول االستثمارات، جدول ،T.C.R) النهائية ادلبلحق و األختة الثبلثة للدورات ادليزانيات- .ادلؤسسة طرف من ادلمضاة( االىتبلكات

.68-67ص ذكره، سبق مرجع لطرش، الطاىر - 1

2 - Condition applicables aux opérations bancaires BNA banque

.ادلمولة اخلزينة سلطط - .التمويل سلطط- :الجبائية شبو و الجبائية الوثائق* .اجلديدة للمؤسسات بالنسبة الوجود تصريح أو سابقة أشهر لثبلثة العمل شهادة- C.N.A.S ادلستحقات األداء شهادة-

:القرض ملف بها يمر التي المصالح -2 3وىي دراستو عند مصاحل عدة على القرض ملف ؽلر إذل الزبون فيتجو الزبون، رغبات تلبية و دلعاجلة بنك ألي األساسية القاعدة و اذليئة ىي :الوكالة -

.ادلطلوب القرض لوضع الوكالة الوكالة بت بالربط تقوم اليت مصلحة عن عبارة ىيD.A.R 3 المخاطر تحليل و دراسة -

أن غلب ال مبالغ وذلا ذلا، التابعة للوكاالت اجليد والربط حتليل متابعة و تنشيط مبهمة تقوم فهي العامة، وادلديرية .القروض منح يف تتعداىا

ادلديرية إذل األمر يعود للفرع احملدد ادلقدار ادلطلوب القرض مبلغ يتعدى عندما :العامة المديرية - على وىي الرفض، أو بادلوافقة الرأي بإعطاء وهنائية شاملة موسعة، بدراسة فتقوم الكربى ادلشاريع دتول اليت العانة

.اجليد الست على والعمل بادلراقبة فروعها مع دائم اتصال :القرض ملف دراسة -0

بكل بعيد حد إذل الذي العميل طرف من ادلقدمة الوثائق ومبساعدة بالبنك، القروض مصلحة ذلك يتوذل يف واألعلية احملددة اآلجال يف التسديد إمكانية وباخلصوص القروض، مصلحة تقنع ووثائق أسباب من عنده ما

3ادللف بدراسة ادلكلف فيقوم الوطت، االقتصاد تنمية (.التعهدات إدارة فرع) التعهدات مصلحة يف القرض طلب تسجيل- على سلتلفة أطراف ثبلثة من ادلؤسسة عن معلومات على احلصول زلاولة و ادلستين على التعرف-

.األقل .الزبون و للمؤسسة الضريبية احلالة دراسة- .ادلصلحة يف العميل استقبال- 1.معاجلتها على العمل و ادلقدمة الوثائق قراءة - .العامة ادلعامبلت لوضعية البلزمة العناصر على ػلتوي الذي القرض ملف مصلحة من الطلب-

دفعة محاسبة، فرع التسيير علوم في الليسانس شهادة لنيل تخرج مذكرة البنكية، القروض الوىاب، عبد رؤوف حميدة الدين، بدر نوال - 1

.103 و 102 ص 2002-2003

احملاسبة على وادلشرف الزبون من إيضاح إذل حتتاج اليت التقاط أو ادلختلفة التساؤالت وجتميع حتديد- .لديو

ادلعلومات الستكمال وملحقاتو ادلشروع مكان إذل القروض مصلحة من ادلكلف هبا يقوم ميدانية زيارة- مبا ادلقتض وعي مدى ؼلترب أنو إذا بالقرض، ادلكلف رأي يف حساسة نقطة وىي العميل، استجواب طريق عن

.التسديد على وقدرتو أفكاره ومرونة السوق يف التطورات مع سليم ختطيط من القرض عليو يتتب 3على حتتوي الزيادة عن قرار وثيقة تكوين - .الوحدة دلوقع العامة احلالة- (.ادلشروع توسيع حالة يف) االستعمال معدات حالة- ادلعدات استغبلل مستويات- .واحملتويات ادلخزون مستويات - .إمضائها مع الزيادة عند القرار وثيقة حول العام الرأي إعطاء-

:مالحظة قطاعها يف للمؤسسة الضعف نقاط و القوة نقاط واستنتاج ادلخاطر توقع فيمكن الدراسة، ىذه كل بعد

.فيو تشتغل اليت القطاع وحالة :للمؤسسة االستراتيجي التحليل -4

اآلفاق تصور إذل باإلضافة ادلمكنة التمديد عناصر وحصر ادلتاحة، الفرص معرفة التحليل ىذا من الغاية فيما رؤيتو توضع اليت الضرورية العناصر البنك إذل تقدم أن ادلعلومات ىذه شأن ومن ادلؤسسة، لتطور احملتملة زليط حتليل 31 يف ادلؤسسة الستاتيجية تقدؽلو يف البنك اىتمامات وتتمحور القرض، منح قرار باختاذ يتعلق

.ادلؤسسة اليت احملتملة التمديد عناصر أو االغلايب التطور آفاق يتضمن ألنو للبنك، بالنسبة قصوى أعلية ؽلثل

.ادلؤسسة تواجهها تطور إذل باإلضافة ادلستخدمة التكنولوجيا مستوى أو التكنولوجي احمليط دراسة صلد التحليل ىذا ويف

بواسطة وضعفها ادلؤسسة قوة نقاط وتعرف قوهتا، نقاط أساس حتليل يف عنصر أىم ويعترب وادلنافسة، الصناعة .ادلارل ادلوقف وحتليل اإلرادية، اإلنتاجية، التجارية، منها وظائفها كل تشمل داخلية مبراجعة القيام

الفحص إذل البنك يوليو الذي التقييم حسب اخلطر ىذا تقدير ؽلكن :االستراتيجي الخطر تقديرات- .اخلاصة رؤيتو خبلل من وقيمة عليو أطلع والذي ادلؤسسة، بو قامت الذي االستاتيجي

.105-104 ص سابقا ذكر مرجع عبدالوىاب، رؤوف حميدة الدين، بدر نوال - 1

اخلطر إلغاء يعت ال وفعالة معقولة استاتيجية ووضع شلتاز استاتيجي بتحليل القيام أن القول غلب كما وعليو تغتاتو، يف التحكم ؽلكن ال مستقبل، ىناك دام ما ىناك موجود اخلطر فهذا كامل، بشكل االستاتيجي

.ادلستقبل يف األخطار حدة من التخفيف إذل التحليل هبدف :المشروع و للمؤسسة المالية الدراسة -5

ذلذه القروض منح على تقدم عندما البنوك عليها ترتكز اليت األوجو أىم من ادلالية الدراسة تعترب .ادلوارل ادلطلب يف العملية ىذه يف سنتعمق األساس ىذا وعلى ادلؤسسات،

:االستغالل قرض لملف المالي التحليل: الثالث المطلب ادلالية األوجو بعد بدراسة القيام على رلربا نفسو غلد االستغبلل، نشاط دتويل طلب البنك يواجو عندما

يعرب فهذا جيدا، كان إن لنشاطها ادلؤسسة زلصلة يعترب ادلارل الوضع أن إذل ذلك يف السبب ويعود ادلؤسسة، ذلذه ىذه وتوظيف وكفاءتو ووزنو ادلؤسسة ىذه يف ما مشكل ىناك أن يعت فهذا سيئا كان وإن ادلؤسسة، سبلمة عن

توضيح على يساعد أن ذلك شأن ومن ضعفها ونقاط ادلالية، الناحية من ادلؤسسة قوة نقاط استنتاج يف ادلعرفة .ادلؤسسة ذلذه قرض منح على يقدم عندما البنك أما الرؤية

I. الهيكلة نسب: خبلل ادلؤسسة بو تتمتع الذي األمان ىامشو يوضح إذ ادلارل، التحليل يف ادلهمة األفكار من ىذا يعترب

.العامل رأمسال واحتياج العامل رأمسال مفاىيم عدة من مفهومت بدراسة نقوم وسوف االستغبلل، دورة : fonds de roulements العامل رأسمال -1

عدم حالة أو خطر يف تقع أن بدون مواردىا جتمد أن ادلؤسسة تسمح اليت التمويل وسائل من ءجز وىو اليت االستغبلل عناصر بعض لتمويل موجها يكون األموال من جزءا توفر أن ادلؤسسة على سيستلزم ديوهنا، وفاء .عليها الضغط ؽلكن

الثابتة األصول تغطية بعد الدائمة األموال من فائض مبلغ وىو للمؤسسة، أمان ىامش العامل ورأمسال .بينهما فرق ىو أي الصافية

ادليزانية أعلى من

1ادليزانية أسفل من

1 Farouk Bouyacoup, l’entreprise et le financement bancaire casbah Edition, Alger 2000 p 176.

الثابتة األصول – الدائمة األموال= العامل رأمسال

األجل قصتة ديون – ادلتداولة األصول= العامل رأمسال

على ادلارل التوازن مشاكل من عبور نقطة عن عبارة وىو ادلتوسط، ادلدى على للتوازن ادلؤشر كذلك وىو قدرة عن يعرب األخت ىذا باعتبار العامل ادلال لرأس بالغة أعلية البنك ويعطي القصت، ادلدى إذل الطويل ادلدى

احلالة ىذه ويف التأخر، بعض إذل االستغبلل دورة تعرضت وإن األجل، قصتة ادلالية بالتزاماهتا الوفاء على ادلؤسسة ادلخاطر مع مقارنة كافيا العامل رأمسال يكون أن وغلب ادلؤسسة، طرف من القرض تسديد تأخر سلاطر تقل

.احلقوق حتصيل وآجال الديون تسديد آجال بت ما التوافق عدم احتماالت عن النارتة ادلتوقعة Besoins en fonds de roulement العامل رأسمال اجتياح -2 إغلاد عليها بد ال كان متطلباتو، و احمليط مع لتتماشى احلركية و بالديناميكية تتميز ادلؤسسة أن مبا

ما بينها من لو تعاريف عدة وىناك العامل رأمسال احتياج وىو إال احلركية ىذه االعتبار بعت يأخذ ثاين مقياس ادلوارد طرف من تغطي دل اليت" االستغبلل بدورة مباشرة ارتباطا ادلرتبطة الدورية االحتياجات من جزء أنو" يعرف

احتياجات علا أساست عنصرين من يتكون العامل مال رأس احتياج أن التعريف ىذا من يتضح الدورية، بالست ومرتبطة مكملة دتويل احتياجات ؽلثل" أنو على يعرف كما بينهما، الفرق وىو وموارده االستغبلل،

االستغبلل، بدورة مرتبط العامل رأمسال احتياج أن يتبت التعريف ىذا خبلل من". االستغبلل لدورة الطبيعي .معت لو ليس األخت ىذا فإن االرتباط ىذا وبدون

التمويل موارد -التمويل احتياج= العامل مال رأس احتياج ( مصرفية سلفات -األجل قصتة ديون) -( جاىزة قيم – ادلتداولة األصول= )

مدى عن واضحة صورة تعطي فهي للبنك، بالنسبة مهمة فكرة العامل مال رأس إذل احلاجة أن شك وال

.1االستغبلل دورة خبلل حلظة أي يف التزاماهتا مواجهة على ادلؤسسة قدرة : la trésorier: الخزينة -3 سالبة تكون أن تستطيع فهي وبالتارل العامل، مال رأس واحتياج العامل مال رأس بت الفرق دتثل

.موجبة و منعدمة II. 13التسيت نسب

1 -Farouk Bouyacoup ,OP,CIT,P 182.

عامل مال رأس احتياج -العامل مال رأس= الخزينة

الساكن، الوضع يف للمؤسسة ادلالية الوضعية دراسة يف الشائعة ادلهمة األدوات من التسيت نسب تعترب .القصتة الفتة يف للمؤسسة ادلالية الوضعية تعكس اليت النسب تلك باستعمال البنك فيهتم

La rotation des stocks خزونادل دوران سرعة -8 دوران سرعة وتقاس االستغبلل، دورة خبلل ادلخزون فيها يدور اليت ادلرات عدد عن احلقيقة يف تعترب وىي

كبتا ادلؤشر ىذا كان كلما البنك نظر جهة ومن ادلخزون، ومتوسط ادلباعة السلع شراء تكلفة بنسبة ادلخزون على صعوبات إذل ادلؤسسة تعرض احتمال أي ادلؤسسة، سلزون انسباب سهولة على دليبل ذلك كان كلما

.ضعيف ديوهنا استحقاقات مستوى الصنع تام أو مصنع النصف للمنتوج ادلخزون متوسط ×062

= ادلخزون دوران مدة الضريبة خاصة األعمال رقم

Durée de crédit client العمالء دوران مدة -2 الزبائن يقضيها اليت ادلدة ادلؤشر ىذا لنا ويقيس الدورة، مبيعات إذل القبض أوراق و زبائن نسبة تقاس

.ادلؤسسة إذل ديوهنم يسدد حىت القبض أوراق+ العمبلء

062× = العمبلء دوران نسبة الدورة مبيعات

أي أن وذلك التسديد، مهلة ذلم حتدد أن رلرد وليس فعبل، بالتسديد الزبائن يقوم أن ىو البنك يهم وما .2األجل قصتة باستحقاقات الوفاء مستوى على االرتباك بعض ؼللق أن ادلتحمل اجملال ىذا يف تعطيل

:الموردون دوران مدة -3 ؽلنحها اليت ادلهلة ادلؤشر ىذا ويقيس الدورة، مشتيات إذل الدفع أوراق أو ادلوردين تسديد مدة تقاس

.عليها اليت ادلستحقات تسدد حىت ادلؤسسة ادلوردون

الدفع أوراق+ ادلوردون 062× = ادلوردون دوران مدة الدورة مشتيات

1 -Farouk Bouyacoup ,OP,CIT,P 186. 2-Farouk Bouyacoup, OP,CIT,P 191-192.

االستحقاقات لتسيت الفرصة للمؤسسة أن ىو ادلؤسسة ذلذه القروض دلنح ختطيطها يف البنك يهم عموما .أفضل بشكل

3مبلحظة القبض فرصة للمؤسسة أن معناه ىذا ادلوردين دوران مدة من العمبلء دوران مدة كانت إذا -

(.جيدة حالة) ديوهنا بتسديد تطالب أن قبل عمبلئها من حلقوقها سوف ادلؤسسة أن معناه ىذا ادلوردين دوران مدة من أكرب العمبلء دوران مدة كانت إذا أما -

(.سيئة حالة) حقوقها قبض تستطيع أن قبل ديوهنا بدفع تطالبIII. التمويل نسب:

يبت أنو أي احلقوق ذوي اجتاه ادلؤسسة استقبللية مدى يبت التمويل، نسب من ىي االستقبللية نسب جملموع بالنسبة اخلاصة األموال تكوين مدى أي ادلؤسسة خصوم رلموع تكوين يف اخلاصة األموال مساعلة أعلية

.القرض ملف دراسة عند البنك يتطلبها ما عادة النسب وىذه للمؤسسة، ادلالية ادلصادر اخلاصة األموال رلموع

3= ادلالية االستقبللية نسبة الديون رلموع

.حساهبا القرض ملف بدراسة ادلكلف على التمويل نسب يف تدخل أخرى نسب توجد كما :العامة السيولة نسبة -1

من اجلزء النسبة ىذه وتبت األجل، قصتة الديون إذل ادلتداولة األصول رلموع العامة السيولة نسبة تقيس لضمان الواحد من أكرب النسبة ىذه تكون أن وغلب ادلتداولة، األصول بواسطة ادلعطاة األجل القصتة الديون .موجب صايف العامل مال رأس ىناك يكون وحىت ادلؤسسة، صحة

ادلتداولة األصول =العامة السيولة نسبة

األجل قصتة الديون ادلدى على ادلؤسسة قدرة من أكرب ثقة للبنك ذلك أعطى كلما النسبة ىذه زادت كلما احلقيقة ويف

.القصت يغطي الذي األجل قصتة الديون من اجلزء ذلك من العامة اخلزينة نسبة تعترب: العامة الخزينة نسبة-2

كانت إذا خاصة للبنك بالنسبة كبتة أعلية ذات النسبة ىذه وتكون جاىزة، الغت والقيم اجلاىزة القيم بواسطة .بطيء بدوران تتميز ناهتاو سلز

(جاىزة قيم+ جاىزة غت قيم) الذمم

= العامة اخلزينة نسبة األجل قصتة الديون

يف ادلتاحة والنقدية احلقوق بواسطة األجل قصتة الديون تغطي مدى أي إذل معرفة البنك يود حيث .النصف تساوي النسبة تكون عندما عموما كافيا ويعترب ادلال،

:المالية الخزينة نسبة -3 فإن ادلخزون، دوران بطئ يف الشأن ىو مثلما ذلك يف ببطء احلقوق حتصيل يف شكوك وجود حالة يف

السيولة بواسطة ذلك ويتم فقط، النقدية ادلتاحات بواسطة األجل القصتة الديون تغطية حدود معرفة يود البنك 021% حدود يف مقبولة وتكون األجل، القصتة الديون إذل ادلالية

جاىزة قيم =العامة اخلزينة نسبة

األجل قصتة الديون IV. الدائمة لؤلموال السنوية الصافية ادلالية ادلردودية تقيس: المردودية نسب.

الصافية النتيجة = ادلردودية نسب

الدائمة األموال

1 Farouk Bouyacoup ,OP,CIT,P 196-197.

:االستثمار قروض: الثاني المبحث آالت اقتناء أو اإلنتاجية آالهتا لتجديد صناعية مؤسسة كل ػلفز للتكنولوجيا السريع التطور إن

طرف من ادلفروضة الدولية ادلعايت احتام وأيضا منتوجها، نوعية حتست أو إنتاجيتها زيادة هبدف جديدة وجتهيزات بادلوارد يغطى أن ؽلكن ال فتمويلو ،(وإيداع توسيع جتديد،) االستثمار ىدف يكن مهما ادلنافسة، اقتصاديات

للمؤسسة الوحيد الطريق ذلذا اجلزائر يف ادلارل السوق غياب مع خاصة( الذايت التمويل) فقط للمؤسسة الداخلية دتيز االستغبلل، لقروض بالنسبة كما استثمارىا لتحقيق الضرورية ادلساعدة ؽلنحها البنك إذل التوجو ىي اجلزائرية السنوية الصافية ادلالية ادلردودية تقيس مباشرة، الغت والقروض ادلباشرة القروض بت االستثمار لقروض بالنسبة .الدائمة لؤلموال

:وخصائصها االستثمار قروض تعريف: األول المطلب :1االستثمار قروض تعريف -1

سنة، 22 إذل سنتت من ىي اليت القرض مدة أوذلما أساست معيارين خبلل من االستثمار قروض تعرف لتمويل وجدت االستثمار قروض أن حبيث أجلها، من وجدت اليت الوظيفة وثانيهما ادلشروع طبيعة حسب وذلك إلصلاز أيضا دتنح وقد للمؤسسات، اإلنتاجية الطاقة رفع و ادلعدات على احليازة دتويل أي ادليزانية من األعلى اجلزء

.لتسديدىا منها جزء يوجو واليت معتربة وأرباع أعمال رقم خبلذلا من توسيعها أو اجلديدة ادلشاريع :االستثمار قروض خصائص -2

3التالية باخلصائص األخرى القروض عن االستثمار قروض تتميز أراضي جتهيزات، معدات،) ادليزانية من الثابتة األصول دتويل إذل هتدف االستثمارية القروض

(عقارات سنوات 21 غالبا تفوق مدهتا االستثمارية القروض. الضخمة بادلبالغ بالسداد وهتتم تعمل االستثمارية القروض. على البلزمة األموال تعبئة يف العتمادىا متخصصة مؤسسات هبا تقوم االستثمارية القروض

.رتعها على التجارية البنك تقدر طويلة االدخارية مصادر عالية ضمانات وبالتارل عالية، سلاطر على حتتوي االستثمارية القروض.

:االستثمار قروض أنواع: الثاني المطلب :Crédit a moyen terme األجل المتوسطة القروض -1

55ص 2003 دفعة الجزائر جامعة الليسانس شهادة لنيل تخرج مذكرة االستغالل، حالة دراسة البنكية، القروض ليلى، ىاملي - 1

3 مثل القروض مدة مع تتبلءم اىتبلكها مدة اليت الثابتة األصول لتمويل األجل متوسطة القروض توجد .اخل... االنتاج جتهيزات النقل، وسائل ادلعدات، اآلالت،

.سنتت إذل سنة من( délai d Gross) تأخت أو تأجيل مع سنوات 1 إذل سنتت من مدهتا تتاوح ،1السداد عدم خطر احتماالت مع األموال جتميد خلطر معرضا يكون البنك فإن ادلدة، ىذه لطول ونظرا

3األجل ادلتوسطة القروض من نوعت بت التمييز ويكمن لدى القروض ىذه خصم إعادة بإمكانو ادلقرض البنك أن ذلك يعت : 2للتعبئة القابلة القروض 1-1

دون إليها احلاجة حالة يف السيولة على باحلصول ذلك لو ويسمح ادلركزي، البنك لدى أو أخرى مالية مؤسسة ما أحد إذل وغلنبو األموال، جتميد خطر من بالتقليل ذلك ذلا ويسمح ادلمنوحة، القروض استحقاق أجل انتظار .السيولة أزمة يف الوقوع

لدى القروض ىذه خصم إعادة ؽلكنو ال البنك أن ذلك يعت3 للتعبئة قابلة الغت القروض 2-8 .القرض ذلذا ادلقتض سداد انتظار على رلربا فيكون ادلركزي، البنك لدى أخرى مالية مؤسسات احلالة ىذه يف البنك على فإذا وذلك جديد، بشكل السيولة وأزمة األموال جتميد سلاطر تظهر وىناك

.اخلزينة صحة يهدد ال الذي بالشكل زمنيا بررلتها وػلسن القرض دراسة ػلسن أن : Crédit a long terme األجل الطويلة القروض -2

ومدهتا ،...ادلصانع األراضي، ادلباين،3 مثل الثقيلة الثابتة األموال لتمويل األجل الطويلة القروض توجد ادلبالغ) القروض ىذه لطبيعة ونظرا سنوات، أربع إذل سنتت تأجيل من سنة عشر مخسة إذل سبعة من تتاوح

ىذا دتويل التجارية للبنوك ؽلكن ال كما لوحدىا تعينها أن ادلستثمرة للمؤسسة ؽلكن ال( الطويلة وادلدة الضخمة هبا تقوم متخصصة مؤسسات ىناك وبالتارل األجل، قصتة موارد على حتصل ال ألهنا القروض من النوع

.طويلة ادخارية مصادر على باعتمادىا البحث ادلتخصصة ادلؤسسات يدفع الذي األمر عالية سلاطر على تنطوي جتعلها القروض ىذه طبيعة إن

من النوع ىذا دتويل يف مؤسسات عدة باشتاك إما وذلك ادلخاطر، ىذه وبررلة بتخفيف الكفيلة الوسائل عن .التمويل يف الشروع قبل عالية قيم ذات حقيقية ضمانات يطلب أو القروض

:Le leasing ou l crédit-bail اإليجاري القرض -3 بداية مع فرنسا ويف أمريكا يف وتطورت بريطانيا يف ظهرت النشأة حديثة تقنية اإلغلاري القرض

.الدول من الكثت اىتمام زلل اآلن وىو الستينات،

.مجمدة أصبحت أموالهم ألن الزبائن طرف من المستمرة المسحوبات مواجهة على قادر غير البنك يكون أن يعني األموال تجميد خطر - 1

75-74 ص ذكره سبق مرجع لطرش، الطاىر - 2

حبيازة ادلتخصصة ادلالية ادلؤسسة أو البنك يقوم حيث االستثمارات لتمويل طريقة أو تقنية إذا فهي ذتن مث عليها متفق نقاط مقابل1إليها حباجة ىي اليت للمؤسسة وتأجتىا العقارات أو التجهيزات أو السلعة

3خيارات ثبلث إذل ادلستأجرة ادلؤسسة حتتاج العقد، فتة هناية ويف اإلغلار، .رلددا عليها يتفق شروط وفق العقد جتديد تطلب -أ

.مهتلكة ألهنا عليها ادلنصوص ادلتبقية بالقيمة األصل ائياهن تشتي -ب .ادلؤجرة للمؤسسة وترجعو األصل شراء عن دتتنع و العقد جتديد عن دتتنع -ج ينظر اليت الزاوية حسب وذلك اإلغلاري القرض أنواع من العديد ىناك : اإليجار قروض أنواع3-1

3نوعت إذل ىذه دراستنا يف وسنتعرض إليها، .ادلوضوع طبيعة وحسب العقد طبيعة حسب اإلغلاري االئتمان مدة -1 نقل،) باألصل ادلرتبطة االستغبلل مصارف+ الفاتورة+ الشراء ذتن من جزء إلغلار الثمن أو القسط -2

...(تأمت ، صيانة 23العقد طبيعة حسب اإلغلاري االئتمان أ-0-8 Crédit-bail financier : المالي اإليجاري االئتمان 1-أ-3-1

كل حتويل مت ما إذا إغلاري ائتمان يعترب اإلغلاري باالئتمان ادلتعلقة الثانية ادلادة: 22-62 األمر حسب عقد مدة أن ذلك ويعت ادلستأجر إذل األصل مبلكية ادلرتبطة وادلخاطر وادلساوئ وادلنافع التزامات أو احلقوق

ادلستثمرة األموال ىذه مكافأة إليو مضافا ادلال رأس نفقات كل الستعادة ادلؤجر لتسمح كافية اإلغلاري االئتمان.

bail opérationnel – :Créditالعملي اإليجاري االئتمان 2-أ-3-1 وادلنافع وااللتزامات احلقوق حتويل يتم دل إذا عمليا إغلاريا ائتمان يعترب األمر نفس من الثانية ادلادة حسب

.مبلكية ادلرتبطة وادلخاطر وادلساوئ عائق على ذلك كل من جزء أن بقول يسمح وىذا كلها تقريبا لو ادلستأجر إذل ادلعت أصل

أخرى مدة انتظار غلب لذلك نفقاتو كل ادلؤجر يستجع لكي كافية غت العقد فتة أن ذلك ،ومعت ادلؤجر . األصل بيع أو العقد بتجديد سواء النفقات من تبقى ما الستعادة

3: التمويل موضوع طبيعة حسب اإليجاري االئتمان ب-3-1 Crédit-bail mobilier: المنقولة لألصول اإليجاري القروض 1-ب-3-1

1 - Ben Meftah Ahmed, les condition d’octroi de crédit par les banques p 18

.ص ذكره سبق مرجع لطرش، الطاىر - 2

3 Farouk Bouyacoup, Op cit, p 254-255-256.

للمؤسسة إغلارىا بغرض ادلالية ادلؤسسة اشتهتا وأدوات معدات ، جتهيزات إغلار عملية يف تتمثل إبطال أو فسخ ادلستأجر وخاصة الطرفت أحد يستطيع فبل سنوات1 تكون ما غالبا وهنائية زلددة لفتة ادلستأجرة

.لؤلصل اجلبائي النهائي اإلىتبلك الفتة ىذه تغطي ما وعادة بتعهداتو، بااللتزام مطالب فهو العقد : منقولة غير لألصول اإليجاري القرض 3-1-2-2 يف األساسي الفرق ،ويتمثل السابق النوع عن استعمالو تقنيات ناحية من النوع ىذا ؼلتلف ال الواقع يف

بيانات، من غالبا تتشكل( العقارات) منقولة غت أصول دتويل إذل يهدف النوع ىذا أن حيث ، التمويل موضوع من ادلالية ادلؤسسة عليها حصلت التسديد طريق يف ىي أو شيدت( des dépôt) وسلازن مكاتب رلاالت

ادلهنية نشاطاهتا يف الستعماذلا ادلستأجرة ادلؤسسة إذل اإلغلار سبيبل على وتسلمها بنائها ىي قامت أو ثالثة جهة .اإلغلار ذتن مقابل

: األصل على هنائيا احلصول إمكانية ادلستأجرة ادلؤسسة حتتاج العقد، فتة هناية ويف .بالبيع انفرادي وعد جملرد بالتنفيذ إما - .البناء عليها أقيم اليت لؤلرض ادلباشر غت أو ادلباشر االكتساب أو - .ادلالية للمؤسسة ملك أصبل ىي أرض على ادلقام البناء دللكية القانوين التحويل إمكانية وأختا - غير لألصول اإليجار والقروض المنقولة لألصول اإليجاري القرض بين االختالف أوجو 3-2

:1المنقولة يف ىي ما من أكرب ادلنقولة غت لؤلصول اإلغلاري القرض يف التعقيد درجة تكون حيث :التعقيد درجة*

.اآلخر النوع تفوق طائلة أموال تدبت األمر يتطلب ادلنقولة غت لؤلصول اإلغلاري القرض يف أنو حيث :ادلبلغ حجم*

.ادلنقولة األصول حالة عن األموال احتياجات بكثت بالعقارات األمر يتعلق عندما خاصة أنظمة إذل ؼلضع وكرائو وتنفيذه البناء إصلاز أن حيث :ادلتبع القانون*

.التجاري القانون قواعد إذل ادلنقولة الصول على حلصول ؼلضع بينما ، : 2اإليجاري القرض وسلبيات إيجابيات 3-3 :اإليجابيات* حصة غلى حتتاج اليت الكبلسيكية القروض غرار على البنك طرف من 822% يكون التمويل. .إلزامية شخصية

80.81 ص سابقا ذكر مرجع لطرش، طاىر - 1

2 -Condition applicables aux opérations bancaires BNA banques.

التقنية التطورات ذات القطاعات يف خاصة ادلؤسسة مصلحة يف وىذا بكثرة ادلعدات إبدال إمكانية. اآلرل اإلعبلم كقطاع السريعة

:السلبيات* .فقط الرحبية ادلؤسسات إذل موجو فهو بالتارل و ومرتفعة كبتة تكلفة. .الكبلسيكي بالتمويل مقارنة معقدة عملية ىي. .سلاطر عدة إذل ادلالية ادلؤسسة تتعرض.

:أن إذل اإلشارة جتدر األخت ويف .دتويل وىو واحدة العملية من اذلدف أن من بالرغم الكبلسيكي اإلغلاري القرض فكرة

بتقدمي ذلك حبل يقوم وإظلا ادلقتض إذل نقدية أموال منح إذل ينصرف ال اإلغلاري القرض أن حيث االستثمارات، .الزبون إذل( مادية استثمارات) عينية أصول

.أقساط على الزبون من التسديد وتنتظر بالكامل االستثمارات ذتن بدفع ادلالية ادلؤسسة تقوم .االستثمار ذتن من أكرب ادلدفوعة األقساط رلموع تكون ، التسهيل ىذا ومقابل

.(.االستثمار) لؤلصل احلقيقي ادلالك ليس ادلستعمل ألن بيع عملية ليست ارياإلغل القروض .موجودة العقد انتهاء عند الشراء نية ألن عادي إغلار عملية ليست ارياإلغل القروض. .إلزامية ادلؤجرة ادلعدات على ادلالك اسم ختم أو أختام وضع.

:استثماري قرض لطلب الالزمة الوثائق :الثالث المطلب وتقييم معرفة يف البنك تفيد وأخرى زلاسبية ،مالية قانونية وبيانات بوثائق مرفوقا القرض طلب يكون

:1الوثائق ىذه موجز يلي وفيما استثماري للمشروع احلقيقية الوضعية : استثماري قرض طلب وثيقة-1

من أو طرفو من توقع حيث ادلشروع صاحب ادلستثمر طرف من ودتؤل البنك طرف من الوظيفة ىذه تعد ىذه وحتتوي وفعلي صحيح بشكل مؤلت الوثيقة أن من التأكد البنك وكالة وعلو لذلك ادلؤىل ادلست طرف : على الوثيقة

.(.جتديد توسيع، جديد،) االستثماري ادلشروع حتديد .ادلشروع وصاحب ادلؤسسة تشخيص. .االستثماري ادلشروع تقدمي. .ادلرغوب القرض قيمة حتديد.

1 --Condition applicables aux opérations bancaires BNA banques.

.الفرعية التكاليف وتفصيل للمشروع اإلرتالية التكلفة حتديد . .ادلقتحة والشخصية العينية الضمانات حتديد. :يلي فيما وتتمثل: وقانونية إدارية وثائق -2 .اإلداري للسجل عليها مصادق نسخة . .للمؤسسة القانونية للطبيعة عليها مصادق نسخة. .ادلشروع وإدارة التسيت صبلحيات مبوجب دتنح الشركاء أو اإلدارة رللس طرف من توكيل وثائق (.العام ادلدير أو ادلست) مؤىل لشخص القرض وطلب االستثماري .االستثمارات ترقية و دعم وكالة طرف من شلنوحة باالستثمار للتصريح عليها مصادق نسخة . .احملل ملكية أو اإلغلار لعقد عليها مصادق نسخة. الضمانات ادلبلغ، ادلطلوب القرض نوع يبت( ادلست) ادلشروع صاحب عليو شلضي خطي طلب

.ادلقتحة :يلي فيما وتتمثل: والمالية المحاسبية الوثائق -3 .جدول) ادلؤسسة طرف من ادلمضاة النهائية وادلبلحق األختة الثبلثة الدورات ميزانيات ...(.،االىتبلكات جدول االستثمارات، جدول النتائج، حسابات .ادلمولة اخلزينة سلطط . .التمويل سلطط. .سنوات مخس على ادلمتدة التقديرية النتائج حسابات وجدول التقديرية ادليزانيات . .شكلية فاتورة (facture pro format) ادلراد للتجهيزات بالنسبة التجارية العقود أو

.حيازهتا .ادلشروع إطار يف فعبل احملققة للتكاليف تربيرات كل. .يف معتمدة الدراسات مكتب طرف من إعدادىا يقام ادلنجزة لؤلعمال وتقديري تفصيلي شرح

.ادلشروع إطار .معتمد دراسات مكتب من إعدادىا يقام حتقيقها ادلنتظر لؤلعمال ادلتوقعة الكشوف. .للمشروع اقتصادية تقنية دراسة. :جبائية وشبة جبائية وثائق-4 .االجتماعي للضمان ادلستحقات أداء شهادة C.N.A.S .العمل شهادة (Extrait de rôle )بالنسبة بالوجود تصريح أو القدؽلة للمؤسسات بالنسبة

.اجلديدة للمؤسسات

:تقنية وثائق -5 تقنية وثائق إضافة مع ذكرىا السابقة الوثائق يستلزم البناء مشروع يف استثمار حالة .البناء رخصة. .إصلازه ادلراد للمشروع العامة الوضعية سلطط. .اذلياكل وأشغال ادلعماري سلطط. .االستثمار فيو ادلتواجد للموقع جيولوجية دراسة. البناء وموارد اإلنتاجية للمشاريع بالنسبة وىذا االحتياطات لنوعية حتليلية دراسة.

الثاني الفصل خاتمة

تعترب أن االقتصادي، االزدىار يف حامسا دورا تلعب أهنا نستنتج البنكية للقروض دراستنا خبلل من تعمل فهي األرباح، لتحقيق البنوك عليو تعتمد الذي والرئيسي األول ادلصدر دتثل أهنا كما النقود، خللق وسيلة

خبلل من وتقدؽلها التسهيبلت سلتلف منح خبلل من أبواهبا ضلو للتقدم وتشجيعهم العمبلء، جللب جاىدة 3يف وادلتمثلة القروض سلتلف

.ادلؤسسة خزينة يف عجز لتمويل تقدم اليت االستغبلل قروض - .والطويل ادلتوسط ادلدى ذات وادلشاريع الثابتة، األصول لتمويل موجهة وىي االستثمار قروض -

ومزاولة مهامهم تسهيل يف االقتصاديت ادلتعاملت دلساعدة ادلوجهة و اخلارجية التجارة قروض وكذا .الدورل االقتصادي النشاط

العمبلء يتقدم عندما إتباعو ينبغي ما فيها توضح لئلقراض مكتوبة سياسة تضع ما عادة البنوك فنجد .القروض دلنح موافقتها و قبوذلا قبل مالية حتليل و ودراسات وأحباث بإجراءات وتقوم القرض، بطلب

:الثالثالفصل

دراسة حالة االستثمار

ــــــــــــــــــــــ دراسة حالة االستثمارـــالفصل الثالث ـــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

- 54 -

- 55 -

- 56 -

رئيس مجلس اإلدارة

Jean JACQUES

SANTINI

المدير العام

PASCAL FEVRE

أعضاء مجلس اإلدارة

لجنة توجيه اإلدارة

PASCAL FEVRE : Directeur général et

responsable pays.

JEAN - CHARLES ARAADA : secrétaire

général.

Bruno Parre : responsable clientèle des

entreprises

Franda Sannier : responsable clientèle des

particuliers et des professionnels.

Amine bendou : responsable des affaires

furidiques.

Maniel Barchich : responsable de la

conformité

Rafika Amine : responsable de l’audit.

Claire Nedjam : responsable marques,

communication et qualité.

Amina bessa : responsable marketing et

Youcef Ghoula : responsable ALM

Trésoriers.

Christoph Rutillet : responsable des

risques.

Lamia Mekheoum : directrice des

ressources humaines et de la formation.

- 57 -

- 58 -

- 59 -

- 60 -

- 61 -

- 62 -

- 63 -

- 64 -

- 65 -

- 66 -

- 67 -

- 68 -

- 69 -

2011 2012 2013

- 70 -

- 71 -

ــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ اخلامتة العامةــــــــــ

- 72 -

ــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ اخلامتة العامةــــــــــ

- 73 -

ــــــ قائمة املصادر واملراجعــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

:العربية باللغة المراجع أوال :الكتب أ

.6791 بريوت، والنشر، للطباعة العربية النهضة دار والبنوك، النقود يف مذكرات: اهلاشم حممد إمساعيل .1 .القاهرة املصرية، العمليات اهلل، عبد أمني خالد .2 .5002 ،4ط اجلزائر، عكنون، بن املطبوعات ديوان البنوك، تقنيات لطرش، الطاهر .3 . 5009 والتوزيع للنشر املسرية دار -البنوك حماسبة سامل الرمحن عبد -األخرس عاطف .4 .والتوزيع للنشر الفجر دار والبنوك، القروض املطلب، عبد احلميد عبد .5 .القاهرة وإدارهتا، عملياهتا الشاملة البنوك احلميد، عبد املطلب عبد .6 .6777 األردن، للنشر، اجلامعة دار ،6ط والبنوك، النقود اهلل، عبد جاسم عقيل .7 .عمان للنشر، وائل دار معاصر، اسرتاتيجي مدخل البنوك إدارة الرمحن، عبد مؤيد .د احلسين، فالح .8 .6779 االسكندرية، -املصريف االئتمان -محزاوي خليل كمال حممد .9

6777 ،6ط للطباعة، وائل دار االئتمان إدارة جودة أمحد، حمفوظ أرشيد، رضا معطي .11 .5002 الطبعة احلديث، العريب املكتب التجارية، البنوك إدارة: إبراهيم هنيدي .11

:الجامعية والرسائل التخرج مذكرات ب .6799 اجلزائر، اجلامعية، املطبوعات ديوان البنوك، اقتصاد يف حماضرات قزويين، شاكر .1 . 5002 دفعة حماسبة فرع -مذكرة -االستثمار قروض دراسة البنكية، القروض: باي حنان .2 العلوم معهد الليسانس، شهادة لنيل خترج مذكرة البنكية، القروض تسيري: فاطمة مناع خرية، تازي .3

.5004-5002 دفعة التجارية، ،6ط اجلامعية، للمطبوعات الوطين الديوان املالية، والتقنيات البنكية األنظمة بوعرتوس، احلق عبد .4

6794. يف الليسانس شهادة لنيل خترج مذكرة البنكية، القروض الوهاب، عبد رؤوف محيد الدين، بدر نوال .5

5002-5005 دفعة حماسبة، فرع التسيري، علوم فرع التسيري، علوم يف الليسانس شهادة لنيل خترج مذكرة االستغالل، قروض نبيلة، مفتيين فريدة، عيشاوي .6

.5004-5002 دفعة اجلزائر، جامعة حماسبة حماسبة، ختصص التسيري، علوم فرع االستثمار، وقروض االستغالل قروض أمني، مؤمن حكيم، شقيم .7

.5005-5006 الليسانس شهادة لنيل مذكرة .5000 اجلامعية املعرفة دار واملصاريف، النقود اقتصاديات غزالن، حممد عزة، حممد .8

ــــــ قائمة املصادر واملراجعــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

دفعة خترج، مذكرة االستثمارات، وترقية متويل يف البنوك دور ابراهيم، مادي القادر، عبد جمروب .95004-5002.

الليسانس، شهادة لنيل خترج مذكرة البنكية، القروض خماطر المية، بومحيدي حسيبة، طالب .11 .5002-5005 دفعة اجلزائر جامعة

الليسانس، شهادة لنيل خترج مذكرة البنكية، القروض رمي، خملوف هاجر، هاملي أمينة، داود .11 .5065-5066 اجلزائر جامعة

اجلامعية الشهادة لنيل خترج مذكرة البنكية، القروض طريق عن االستثمارات متويل مراد، فرقان .12 .5002-5005 التطبيقية، للدراسات

مذكرة ،BNA,ANSEJ حالة دراسة املؤسسات متويل يف البنوك دور بشرية، عمارة بن .13 .5002 الدولية، التجارة يف خترج

:قوانين و متخصصة مجالت -ج .5000 عمان النشر دار -وتعديالته 6796 لسنة 52 رقم املركزي البنك قانون -6

:األجنبية باللغة المصادر ثانيا1- CONDITIONS APLICATION AUX IPERATIONS BANCAIRE-BNA BANK- DECEMBRE 2011 2- Farouk Bouyacoup, l’entreprise et le financement bancaire casbah Edition,

Alger 2000

:االنترنت مصادر: ثالثا6- www.inf.org الدويل النقد صندوق. 5- www.banque mandial.org الدويل البنك جمموعة. 3- www.bank-of-algeria.dz اجلزائر بنك.

اجلداول قائمةــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

الصفحة عنوان الجدول رقم الجدول

01 رأس المال العامل ونسبه 10

00 احتياج رأس المال العامل ونسبه 10

00 الخزينة 10

00 مؤشرات الهيكلة المالية 10

00 نسبة التمويل الدائم والتمويل الذاتي 10

00 االستقاللية المالية 10

00 نسب السيولة الصافية 10

00 مؤشرات المردودية 10

00 التدفق النقدي 10

BNP PARIBAS 00إجمالي القروض الممنوحة من 01

ـــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ قائمة ألشكال

الصفحة عنوان الشكل رقم الشكل

5 أنواع البنوك 10

7 مصادر أموال البنوك 10

00 مخطط حساب جاري للزبون 10

00 مخطط حساب جاري متحصل على المكشوف 10

15 BNP PARIBAS 55 الهكل التنظم

منحنى بان لتطور منح قروض االستثمار 15 تلمسان BNP PARIBASلوكالة

56 توزع قروض البنك 17

ـــــــــــــــــــ الفهرســــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ

الجانب النظري7

مقدمة عامة.......................................................................أ

10.....................................................7 ماهية البنوكالفصل األول

10...........................................................مقدمة الفصل.....

10........................المبحث األول عموميات نحو البنوك............ .0 10.............................المطلب األول7 تعريف البنوك.......... (أ

....10.............................................ماهية البنوك ...........10.....................................أنواع البنوك

15.......................المطلب الثاني7 وظائف وخصائص البنوك..... (ب .....15.........................................وظائف البنوك ........01.....................................خصائص البنوك

00.................االقتصاد في اودوره البنوك أهداف7 الثالث المطلبج( 00................................المركزي للبنك العامة األهداف 00........................................التجارية البنوك أهداف

00...........................المبحث الثاني7 عموميات حول القروض...... .0 00.........................المطلب األول7 تعريف القروض وأشكالها... (أ

...........00...................................تعريف القروض .......01......................................أشكال القروض

04.................المطلب الثاني7 مصادر وخصائص وأهمية القروض... (ب .............04................................مصادر القروض 05...........................ائص وأهمية القروض..........خص

06..................المطلب الثالث7 القواعد العامة لمنح القروض...... (ج 01........نات البنكية.............المبحث الثالث7 مخاطر القروض والضما .0

01.................المطلب األول7 تعريف مخاطر القروض وأنواعها..... (أ .......01........................................تعريف الخطر ........00........................................أنواع الخطر

01...................المطلب الثاني7 تعريف الضمان وشروط قبوله...... (ب ..........01....................................تعريف الضمان ............01.............................شروط قبول الضمان ......03.......................................أنواع الضمانات

05..................................................خاتمة الفصل..............

06.....................................الفصل الثاني7 القروض البنكية...........

06........................................................مقدمة الفصل.........

01.................................المبحث األول7 قروض االستغالل..... .0 01.............المطلب األول7 تعريف قروض االستغالل وأنواعها....... (أ

...01.................................تعريف قروض االستغالل ..............01.........................أنواع قروض االستغالل

06......................المطلب الثاني7 إجراءات منح القروض7........ (ب .06.........................................تكوين ملف القرض ........11....................المصالح التي يمر بها ملف القرض .........11.................................دراسة ملف القرض .....10................التحليل االستراتيجي للمؤسسة والمشروع 10.............للمؤسسة والمشروع.............. الدراسة المالية

10...........المطلب الثالث7 التحليل المالي لملف قرض االستغالل.... (ج .....10..........................................نسب الهيكلة ..............10..................................نسب التسيير

.........12.......................................نسب التمويل 14............................المبحث الثاني7 قروض االستثمار........... .0

14...........المطلب األول7 تعريف قروض االستثمار وخصائصها....... (أ .....14.................................تعريف قروض االستثمار ............14........................خصائص قروض االستثمار

14..........................واع قروض االستثمار.....المطلب الثاني7 أن (ب .......14.................................قروض متوسطة األجل ......15....................................قروض طويلة األجل ..........15..................................القرض اإليجاري

20..........المطلب الثالث7 الوثائق الالزمة لطلب قرض استثماري...... (ج .......20...........................وثيقة طلب قرض استثماري .........20.................................وثائق إدارية وقانونية ..........20............................وثائق المحاسبة والمالية ........20...... ......................وثائق جبائية وشبه جبائية

20...................................................خاتمة الفصل...............

الجانب التطبيقي

21...............................الفصل الثالث7 دراسة حالة لقرض استثمار.......

BNP PARIBAS ....................22المبحث األول7 تقديم عام لبنك .0 24...................................دراسة قرض استثماريالمبحث الثاني7 .0 26...........تقييم مشروع وموضوع القرضو المبحث الثالث7 التحليل المالي .0

40.......................................................خاتمة الفصل...........

40..................................الخاتمة العامة...............................

41.........................................................قائمة المراجع........

43..........................................................قائمة الجداول.....

44.............................................................قائمة األشكال....

45.....................................................الفهرس..................

:ملخص

قتصاد في أي بمد، وذلك من خالل األموال ىم العوامل المحفزة لالستثمار وبالتالي لالبالفعل تعتبر البنوك من أالتي تضخيا لفائدة المستثمرين الصغار والكبار عمى حد سواء، عمى نحو يساعدىم عمى توفير السيولة الالزمة لبعث

.وتوفير مناصب شغل خمق الثروةبالتالي و ،مشاريعيم ، ال يزال النظام المصرفي في الجزائرالمسجل إلى القول بأنو رغم التقدممن خالل ىذه الدراسة خمصناوقد

التي تؤدي إلى عرقمة المشاريع صالح، وذلك نظرا لكثرة العوائق البيروقراطية ج إلى ا يعاني من مشاكل عدة ويحتا .االستثمارية

...BNP Parisbas بنك ؛داالقتصا، االستثمار؛ القروض؛ البنوكاحية: الكممات المفت

Résumé:

Certes, les institutions bancaires constituent un facteur primordial dans la motivation

de l'investissement et par conséquence de l'économie dans tout pays, et cela à travers les

fonds qu'elles offertes soi aux petits ou bien aux grands investisseurs pour qu'ils puissent

entament leurs projets. Ce qui mène en fin à créer la richesse et l'emploi.

Mais malgré le progrès, on est arrivé à travers cet étude à constater que le régime

bancaire connait beaucoup de problèmes en Algérie, notamment à cause de la bureaucratie,

ce qui nécessite à notre avis une reforme totale.

Mots clés: Banques, Crédits, investissement, économie, banque BNP Parisbas …

Summary:

Certainly, the banking institutions constitute a primordial factor in the incentive of

the investment, and by consequence of the economy in every country, through funds that

they offer either to the small or to the big investors, in order that they can start their projects.

What leads in the end to create wealth and jobs.

But in spite of progress, we arrived through this survey to note that the banking

regime knows a lot of problems In Algeria, notably because of the bureaucracy, what

requires to our opinion a total reform.

Keywords: Banks, credits, investment, economy, BNP Parisbas bank

BNP PARIBAS كنب يف رامثتسلاا ةلاح...

Documents

Transcript of BNP PARIBAS كنب يف رامثتسلاا ةلاح...

2015 Prospektus BNP Paribas Astro

BNP PARIBAS MALAYSIA BERHAD...2019/09/30 · RM'000 RM'000 ASSETS Cash and short-term funds 2 2,709,750 2,003,833 Deposits and placements with ... Malaysian Government Investment

BANK BNP PARIBAS INDONESIA€¦ · Tindakan Pengurusan Bank dan Dewan Komisaris atas Tindak Pengawasan Bank selama Tahun Buku 2018; 2. Laporan Direksi mengenai penggunaan laba, dividen,

هتدئافو مجّ üلا ةروس يف با üطلإاSurah An-Najm termasuk ke dalam golongan surah-surah makkiyyah dan merupakan surah ke 53 dari Al-Qur’an yang terdiri dari

ثيدحلا مولع ءوض يف نيحيحصلا ايصوصخ ) يليلحت ...hadith-turath.org/content/library/bdfa9a5787b546a590e3... · 2019. 6. 10. · مسمحرلا ممحرلا

BASEL II PILLAR 3 REPORT BNP PARIBAS MALAYSIA BERHAD …cdn-pays.bnpparibas.com/wp-content/blogs.dir/121/files/2013/07/BNP... · BNP PARIBAS MALAYSIA BERHAD ... BASEL II PILLAR 3

100 - BNP Paribas · 2016-12-02 · UE Indice prezzi al consumo 20 dicembre GIA BOJ annuncio tassi 22 dicembre UE Bollettino BCE UK PIL III trimestre USA PIL annualizzato III trimestre

BNP Paribas Ecoweek_14-34-En 10.10.2014

Bnp Paribas Csr

نانتلاا ةغف لاب - Alukah1 . نانتلاا ةغف لاب. ىمل. س يبأ نب ريهز رعش يف ةيليلحت ةسرداُ ٛػْمحدٍا دحاوٍا دبع.

Daily Report - Artha Sekuritas · tenor hingga Juni 2026 ini adalah BNP Paribas Indonesia, CIMB Niaga, Credit Agricole, DBS Bank, HSBC Indonesia, Mizuho Indonesia, OCBC, Sumitomo

BNP Paribas Cardif

Halaman 1 dari 40115.124.74.133/Dropbox/BOOKLET-PDF/word/pdf/542.pdfHalaman 10 dari 40 muka | daftar isi 3. Madzhab al-Syafi’iyyah بلاغ نم ي د اد غب لا يقارعلبا

Prospektus BNP Paribas Astro - TA BNP Paribas Astro... · 2 UNTUK DIPERHATIKAN REKSA DANA BNP PARIBAS ASTROtidak termasuk produk investasi dengan penjaminan. Sebelum membeli Unit

· PDF filedr. gigi casio dir. reg. campania basilicata bnc - bnp paribas dott.ssa roberta napodano dir. ... da 7,51 a da 8,51 a 9,20 da 9,21 a 10,00 da 10,01 a 11,00

2 - BNP Paribas · 2019-05-21 · de notre modèle d’entreprise. Dans cette perspective et pour associer une culture et des valeurs solides à des règles qui déterminent les comportements,

Karakter Haddadiyyah 4 pdf · PDF file 3 Pengantar Bagian Empat :د˘ˇ أ نˆ˘˙ أ آو د ˛˚ م˚و ل" م˚ ا ، ورو هد ˇ اد نأو إ

Bnp Paribas Ecoweek_15 28 En

LAPORAN NSFR - BNP Paribas€¦ · 14 Total ASF 15,892,761 14,534,362 LAPORAN NSFR Komponen ASF Total Nilai Tertimbang Nilai Tercatat Berdasarkan Sisa Jangka Waktu 31 MARET 2020 Tertimbang

pembaharuan prospektus reksa dana bnp paribas integra untuk ...