ISI KANDUNGAN - asnb.com.my tahunan 2015.pdf · 23 laporan asn 3 imbang bagi tahun kewangan...

1 LAPORAN ASN 3 IMBANG BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014 LAPORAN ASN 3 IMBANG BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014 1

ISI KANDUNGAN

I. Maklumat Tabung

II. Prestasi Tabung

III. Laporan Pengurus

IV. Penyata Pengurus

V. Penyataan Pemegang Amanah

VI. Laporan Juruaudit

VII. Penyata Kewangan

A. Penyata Untung atau Rugi

B. Penyata Pendapatan Komprehensif

C. Penyata Kedudukan Kewangan

D. Penyata Perubahan Dalam Ekuiti

E. Penyata Aliran Tunai

F. Nota-nota Berkenaan Penyata Kewangan

VIII. Maklumat Korporat

2

3

5

14

15

16

18

19

20

21

22

23

60

MUKASURATNO. TAJUK

2 LAPORAN ASN 3 IMBANG BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 20143 LAPORAN ASN 3 IMBANG BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014

d. Polisi Pengagihan Pendapatan Tabung

ASN 3 akan mengagihkan perolehan daripada pendapatannya, jika ada, tertakluk kepada budi bicara pihak pengurusan dan kelulusan daripada pemegang amanah.

Pemegang-pemegang unit Amanah Saham Nasional 3 Imbang (ASN 3) yang dihormati,

AmanahRaya Trustees Berhad (ART) selaku Pemegang Amanah dan Amanah Saham Nasional Berhad (ASNB) selaku Pengurus ASN 3, dengan sukacitanya membentangkan Laporan Tahunan ASN 3 bagi tahun kewangan berakhir 30 November 2014.

I. MAKLUMAT TABUNG

a.

b.

c.

Kategori dan Jenis Tabung

Objektif Pelaburan Tabung

Nama Tabung Kategori Jenis TabungAmanahSahamNasional 3 Imbang

Ekuiti dan lain-laininstrumen pasaranmodal

Objektif pelaburan ASN 3 adalah untuk menjana pertumbuhan modal dalam jangka masa sederhana hingga jangka masa panjang menerusi pelaburan di dalam portfolio yang seimbang dan melalui pelaburan semula pengagihan pendapatan, sekiranya ada.

Imbang

Penanda Aras Tabung

ASN 3 menggunakan penanda aras cipta-suai yang menggabungkan Indeks FTSE Bursa Malaysia 100 (“FBM 100”) dan Kadar Faedah Pasaran Wang Antara Bank 3-bulan (“KLIBOR 3-bulan”) bagi tujuan perbandingan prestasinya, seperti berikut:

Kombinasi Penanda Aras Cipta-Suai %

FBM 100 50KLIBOR 3-bulan 50

LAPORAN TAHUNAN AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG

(ASN 3)

2 LAPORAN ASN 3 IMBANG BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 20143 LAPORAN ASN 3 IMBANG BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014 LAPORAN ASN 3 IMBANG BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014 3

e. PeganganUnit

Pada 30 November 2014, seramai 30,883 individu telah menyertai ASN 3. Pecahan pegangan unit adalah seperti berikut:

(ii) Perumpukan Aset Mengikut Sektor Berdasarkan Nilai Pasaran:

Komponen Aset DalamPortfolio

30.11.2014%

30.11.2013%

30.11.2012%

Pelaburan di Pasaran Ekuiti

Pelaburan di Pasaran Modal:(i) Sekuriti Modal Bercantum(ii) Sekuriti Berpendapatan Tetap dan Sekuriti Hutang Tidak Disebut Harga(iii) Lain-lain AsetJumlah

55.45 59.29 57.00

0.57 3.28 3.86 3.42 3.57 2.09 40.56 33.86 37.05 100.00 100.00 100.00

30.11.2014

(RM’000)

30.11.2013 30.11.2012Sektor

Barangan PenggunaPembinaanBarangan IndustriHartanah PerladanganPerkhidmatan/ PerdaganganKewanganInfrastrukturTeknologiREITsPelaburan di Pasaran EkuitiPelaburan di Pasaran Modal(i) Sekuriti Modal Bercantum(ii) Sekuriti Berpendapatan Tetap dan Sekuriti Hutang Tidak Disebut Harga(iii) Lain-lain Instrumen Pasaran Modal dan Aset BersihLain-lain AsetJUMLAH

II. PRESTASI TABUNG

a. Perumpukan Aset

(i) Perumpukan aset bagi ASN 3 adalah seperti berikut:

27,64617,44137,92018,12938,509

188,459132,50320,26116,122 22,224

519,214

5,343

32,050

379,714417,107

936,321

4,5881,8307,1351,7146,251

40,28530,7975,013

-884

98,497

5,447

5,931

56,24567,623

166,120

3,3101,2313,788

4604,345

35,14125,5744,279

-3,536

81,664

5,536

2,990

53,07861,604

143,268

FBM 100 50KLIBOR 3-bulan 50

Pecahan PeganganUnit5,000 ke bawah 13,850 44.9 21,875,083 2.65,001 - 10,000 4,670 15.1 35,751,909 4.310,001 - 50,000 8,692 28.1 217,780,428 26.450,001 - 500,000 3,564 11.5 437,491,479 53.0500,001 ke atas 107 0.4 112,892,280 13.7Jumlah 30,883 100.0 825,791,179 100.0

Bilangan PemegangUnit

% %Bilangan UnitDilanggan


2014 2013 2012Sebelum Pengagihan Pendapatan- NAB (RM’000)- NAB seunit (RM)

Selepas Pengagihan Pendapatan- NAB (RM’000)- NAB seunit (RM)- NAB seunit terendah (RM)- NAB seunit tertinggi (RM)- Unit Dalam Edaran (‘000)

- Kadar Pengagihan (sen seunit)- Tarikh pengagihan pendapatan

Nisbah Perbelanjaan Pengurusan (%)1

Pusing Ganti Portfolio (kali)2

Pulangan:- Pulangan Pendapatan (%) (Yield)3

- Pulangan Modal (%)4

- Jumlah Pulangan (%)5

b. Perbandingan Maklumat Kewangan Bagi Tempoh 3 Tahun

Tahun Kewangan Berakhir30 November

Nota:1) Nisbah Perbelanjaan Pengurusan (NPP) adalah nisbah di antara jumlah bayaran

pengurusan dan perbelanjaan ASN 3 dengan purata NAB ASN 3 untuk tahun kewangan dikira berpandukan asas harian. Perubahan NPP daripada 30 November 2014 dan 30 November 2013 adalah tidak ketara

2) Nisbah Pusing Ganti Portfolio (NPGP) adalah nisbah purata bagi jumlah kos pembelian dan penjualan pelaburan dalam tahun kewangan dengan purata NAB ASN 3 untuk tahun kewangan dikira berpandukan asas harian. Perubahan NPGP daripada 30 November 2014 dan 30 November 2013 adalah ketara disebabkan oleh peningkatan pembelian pelaburan dalam tahun kewangan 2014.

3. Pulangan Pendapatan (Yield) :

Pengagihan Pendapatan Seunit x 100 NAB Seunit Selepas Pengagihan Pendapatan

4. Pulangan Modal :

5. Jumlah Pulangan :

NAB Seunit Selepas Pengagihan Pendapatan NAB Seunit Awal Tahun

Pulangan Modal Pulangan Pendapatan 100 100

c. Purata Pulangan Tahunan

Purata pulangan tahunan bagi ASN 3 adalah seperti berikut:

Jumlah Purata Pulangan (%) 2.21 8.15 8.00Penanda Aras (%) 1.50 5.42 5.84

1 tahun 3 tahun 5 tahun

987,564 175,215 151,383 1.1949 1.2330 1.1752

936,321 166,120 143,628 1.1329 1.1690 1.1122 1.1582 1.1124 1.0495 1.2126 1.2331 1.2010 826,510 142,110 128,810 6.20 6.40 6.30 1 Disember 1 Disember 1Disember 1.29 1.30 1.31 0.54 0.28 0.38 5.47 5.47 5.66 -3.09 5.11 5.64 2.21 10.86 11.63

- 1 x 100

- 1 x 1001 + 1 +X( ( ( (

Sumber : Novagni


Jumlah Pulangan (%) 2.21 10.86 11.63 3.17 12.60Penanda Aras (%) 1.50 8.42 6.46 1.99 11.17

2014 2013 2012


2011 2010

Nota: Pengiraan pulangan tahunan (annualized return) adalah seperti berikut:-

= [{(1+r1) (1+r2)...…(1+rn)}1/n - 1] x 100

Di mana r = pulangan tahunan n = bilangan tahun

III. LAPORAN PENGURUS

a. Prestasi Tabung ASN 3

ASN 3 telah berupaya mencapai objektif pelaburannya dalam menjana pengagihan pendapatan dan kenaikan modal yang berpatutan kepada pemegang-pemegang unit bagi tahun kewangan berakhir 30 November 2014.

b. Perbandingan Prestasi Tabung ASN 3 Dengan Penanda Aras

Prestasi pulangan bagi ASN 3 berbanding penanda aras cipta-suai adalah seperti berikut:

Sila ambil perhatian bahawa Pengurus tidak menjamin pulangan pelaburan. Pengagihan pendapatan, jika dibayar dan harga unit, mungkin turun atau naik. Prestasi tabung masa lalu tidak semestinya mencerminkan prestasi masa hadapan.

c. Analisis Nilai Aset Bersih (“NAB”) Tabung

ASN 3 telah mencatatkan prestasi tabung yang memuaskan bagi tahun kewangan berakhir 30 November 2014 berbanding penanda aras cipta-suainya. Jumlah NAB menokok sebanyak 463.6% kepada RM936.3 juta berbanding RM166.1 juta, dari tahun sebelumnya ekoran dari pertambahan pelaburan baru dalam tabung ASN 3. Walau bagaimanapun, NAB seunit turun sebanyak 3.09 % kepada RM1.1329 daripada RM1.1690 selepas ASN 3 mengagihkan pendapatan sebanyak 6.20 sen.

Sumber : Novagni


d. Polisi Pelaburan

Polisi pelaburan ASN 3 adalah untuk melabur di dalam portfolio yang dipelbagaikan, terdiri daripada ekuiti yang disenaraikan di Bursa Malaysia atau di dalam bursa saham yang dikitiraf di luar negara, sekuriti berpendapatan tetap dan pasaran wang, skim pelaburan kolektif serta lain-lain instrumen pasaran modal, seperti yang tertakluk di dalam surat ikatan ASN 3. ASN 3 boleh melabur sehingga 75% dari Nilai Aset Bersih (NAB) tabung di dalam ekuiti, dan selebihnya di dalam lain-lain instrumen pasaran modal mengikut kesesuaian keadaan pasaran.

Tabung ASN 3 juga turut melabur di dalam sekuriti berpendapatan tetap yang diberi penarafan sekurang-kurangnya “BBB” oleh Rating Agency Malaysia Berhad (RAM) atau Malaysian Rating Corporation Berhad (MARC) bagi terbitan domestik, atau penarafan yang setaraf dengannnya yang diberikan oleh agensi piawaian antarabangsa seperti Moody’s atau Standard & Poors bagi terbitan antarabangsa.

e. Strategi Pelaburan Sepanjang Tahun Kewangan

i. Ekuiti

Sebagai dana imbang, objektif pelaburan ASN 3 adalah untuk menjana pertumbuhan modal dalam jangkamasa panjang melalui perumpukan pelaburan imbang dan pelaburan semula, jika ada. Bagi tahun kewangan berakhir 30 November 2014, strategi pelaburan pihak pengurusan ASN 3 telah dilaksanakan dengan perumpukan aset antara ekuiti dan sekuriti berpendapatan tetap serta wang tunai yang difikirkan wajar, berdasarkan keadaan semasa ekonomi dan pasaran modal global dan tempatan. Secara puratanya, ASN 3 telah memberikan tumpuan yang lebih kepada pelaburan dalam ekuiti, berbanding dengan sekuriti berpendapatan tetap dan wang tunai bagi menjana pulangan yang lebih tinggi dalam bentuk pulangan modal dan juga dividen, sejajar dengan risiko pasaran yang diambil. Purata perumpukan aset dalam nilai pasaran bagi tahun kewangan 2014 adalah sebanyak 55% di dalam ekuiti dan 45% di dalam sekuriti berpendapatan tetap dan wang tunai.

Bagi tahun kewangan 2014, ASN 3 telah mencatatkan pertumbuhan saiz dana yang ketara, melebihi 400% berbanding tahun sebelumnya. Bagi memastikan ASN 3 dapat terus memberikan pulangan yang kompetitif kepada pelabur-pelabur, pihak pengurusan ASN 3 telah mengambil langkah untuk membuat pelaburan secara berterusan tetapi selektif di dalam ekuiti, bagi memastikan perumpukan aset di dalam ekuiti kekal tinggi berbanding dengan sekuriti berpendapatan tetap dan tunai.


Pelaburan di dalam ekuiti telah ditumpukan kepada syarikat-syarikat yang mempunyai asas perniagaan yang kukuh serta prospek perniagaan yang mampan, di dalam sektor-sektor yang mendapat manfaat dari permintaan domestik yang menggalakkan serta kurang dipengaruhi oleh ketidaktentuan ekonomi global. Antara sektor-sektor utama pelaburan ASN 3 adalah sektor kewangan, telekomunikasi dan utiliti yang merupakan teras kepada ekonomi negara, bercirikan defensif dan memberikan pulangan dividen yang kompetitif dan konsisten. Antara syarikat-syarikat yang telah dilabur oleh pihak pengurusan termasuk Public Bank Berhad, Tenaga Nasional Berhad dan Digi.Com Berhad. Pelaburan di dalam sektor-sektor dan saham-saham tersebut membolehkan ASN 3 mencapai pulangan lebih daripada yang dicatatkan oleh penanda aras.

ii. Sekuriti Berpendapatan Tetap dan Wang Tunai

Sepanjang tempoh kewangan berakhir 30 November 2014, pengurus ASN 3 telah menambah pelaburan di dalam bon korporat yang berkualiti di samping mengekalkan aliran tunai yang mencukupi bagi operasi harian. Selain daripada pendapatan tetap daripada pelaburan bon, peruntukan aset pelaburan bon juga telah menyumbang kepada kestabilan modal dan mengurangkan risiko portfolio ASN 3 secara keseluruhan.

f. Ulasan Ekonomi dan Pasaran Ekuiti

Bagi tempoh kewangan berakhir 30 November 2014, penanda aras utama Bursa Malaysia iaitu FTSE Bursa Malaysia Kuala Lumpur Composite Index (FBM KLCI) telah mencatatkan kenaikan sebanyak 8.17 mata atau 0.45% untuk ditutup pada 1,820.89 mata pada 30 November 2014, berbanding 1,812.72 mata yang dicatatkan pada 30 November 2013. Dalam tempoh yang sama, FBM KLCI telah mencatat paras tertinggi 1,892.65 mata pada 8 Julai 2014, manakala paras terendah 1,767.77 mata dicatatkan pada 16 Oktober 2014. Sektor-sektor yang mencatatkan peningkatan tertinggi adalah teknologi (+22.0%), hartanah (+9.36%) dan pembinaan (+7.88%).

Secara keseluruhannya, prestasi pasaran saham Bursa Malaysia menunjukkan turun naik yang ketara sepanjang tahun kewangan berakhir 30 November 2014, selaras

e. Strategi Pelaburan Sepanjang Tahun Kewangan (samb.)


dengan prestasi pasaran global yang agak lemah. Faktor-faktor global menjadi penyebab utama ketidaktentuan pasaran, antaranya kadar pertumbuhan ekonomi global yang kurang memberangsangkan, konflik di antara Rusia dan Ukraine, pergolakan di Iraq, serta pengurangan dalam kadar pembelian bon di bawah program pelonggaran kuantitatif (quantitative easing, QE) di Amerika Syarikat.

Dalam sembilan bulan pertama tahun 2014, indeks-indeks utama dunia telah mencatatkan prestasi yang lebih rendah berbanding tahun 2013 disebabkan oleh turun naik pasaran yang lebih ketara. Prestasi pasaran saham global sepanjang tahun banyak dipengaruhi oleh prestasi merudum yang dicatat di suku ketiga 2014, di mana indeks-indeks utama dunia telah mencatatkan penurunan berbanding suku kedua 2014, MSCI World (- 2.6%), MSCI Europe (-7.6%) dan MSCI Asia ex Japan (-2.5%).

Sepanjang tempoh tinjauan, ekonomi Amerika Syarikat telah mencatatkan prestasi yang baik berbanding ekonomi negara-negara maju yang lain. Untuk pertama kali sejak tahun 1970an, Keluaran dalam Negara Kasar (KDNK) Amerika Syarikat telah mencatatkan pertumbuhan melebihi 3.5% di dalam empat daripada lima suku tahunan terkini. Kebanyakan sektor telah mencatatkan pemulihan yang stabil, menggunakan lebihan kapasiti yang sedia ada dan sekaligus membantu mengurangkan kadar pengangguran daripada 6.2% dalam suku kedua 2013 kepada 6.1% dalan suku ketiga 2014. Kadar inflasi pula dicatatkan stabil pada paras purata 1.55% sepanjang empat suku tahunan terkini.

Pertumbuhan ekonomi Eropah pula terus mengecewakan, dengan KDNK mencatatkan pertumbuhan yang rendah antara 0.1% dan 0.3% berbanding suku sebelumnya. Situasi inflasi rendah terus berlarutan, dengan suku ketiga 2014 mencatatkan kadar 0.3% berbanding 0.8% pada suku keempat 2013. Kadar pengangguran juga masih kekal tinggi sepanjang tahun, antara 11.5% dan 11.8%. Berhadapan dengan situasi ini, Bank Pusat Eropah (European Central Bank, ECB) telah merendahkan kadar faedah sebanyak dua kali pada tahun 2014, daripada 0.5% ke 0.05%. ECB juga telah mengambil langkah untuk melonggarkan dasar kewangan monetari, tetapi masih tidak berjaya menunjukkan sebarang pemulihan kepada ekonomi.

Bagi negara Jepun, berhadapan dengan populasi yang semakin berkurangan dan situasi defisit akaun fiskal dan semasa, kerajaan Jepun telah meningkatkan cukai jualan dari 5% ke 8% pada April 2014, sebelum dinaikkan lagi kepada 10%

f. Ulasan Ekonomi dan Pasaran Ekuiti (samb.)


pada 2015. Akibatnya, pertumbuhan domestik kasar (KDNK) tahunan merosot 7.1% pada suku kedua 2014, diikuti dengan penurunan sebanyak 1.6% pada suku ketiga 2014. Pengeluaran perindustrian juga agak lemah, dengan pertumbuhan pada kadar purata 2% di antara suku keempat 2013 dan suku ketiga 2014. Di tengah-tengah kemelut ekonomi ini, Perdana Menteri Jepun telah membubarkan Parlimen dan pilihanraya bakal diadakan pada pertengahan Disember 2014.

Pertumbuhan ekonomi negara China juga terus menunjukkan penurunan, 7.3% pada suku ketiga 2014, 7.5% pada suku kedua 2014, 7.4% pada suku pertama 2014 dibandingkan dengan 7.7% pada suku keempat 2013. Ini disebabkan oleh ketidaktentuan di pasaran global dan pembaharuan struktur yang berterusan. Pada Mac 2014, China mencatatkan ‘bond default’ yang pertama dalam sejarah, diikuti dengan yang kedua pada bulan Julai 2014. Ini menunjukkan risiko yang besar di dalam sistem perbankan bayang-bayang (shadow banking system) yang diluar dari bidang kuasa kerajaan. Risiko di sektor hartanah juga adalah tinggi, dengan harga rumah di 100 bandar utama di China mencatatkan penurunan di antara bulan Mei dan November 2014. Antara langkah-langkah yang telah diambil oleh kerajaan untuk mengatasi masalah ini adalah polisi fiskal yang lebih akomodatif, penurunan kadar faedah dari 6% ke 5.6%, dan penurunan kadar deposit dari 3% kepada 2.75% pada bulan November 2014.

Sementara itu, Malaysia pula terus mencatatkan pertumbuhan ekonomi yang sihat sejak dari suku kedua 2013 hingga suku ketiga 2014, disokong oleh peningkatan permintaan disebabkan oleh pemulihan ekonomi negara-negara maju. Walau bagaimanapun, suku ketiga 2014 telah menyaksikan penurunan dalam pertumbuhan eksport kepada 1.4% berbanding 12.4% pada enam bulan pertama tahun 2014, disebabkan oleh ketidak tentuan pasaran global. Sejajar dengan penurunan eksport, pengeluaran perindustrian juga merosot kepada 4.1% di suku ketiga 2014, berbanding 5.3% pada setengah tahun pertama 2014.

Kadar inflasi bagi bulan September dan Oktober 2014 telah dicatatkan pada paras 2.6% dan 2.8%, menunjukkan penurunan dari paras tertinggi melebihi 3.0% yang dicatat sejak Disember 2013. Penurunan kadar inflasi ini sejajar dengan penurunan harga minyak mentah dunia ke paras USD80 se tong, pengurangan kuasa jual beli pengguna akibat kenaikan harga barangan dan pengurangan subsidi petrol, elektrik dan gula.

f. Ulasan Ekonomi dan Pasaran Ekuiti (samb.)


g. Ulasan Pasaran Wang, Sekuriti Berpendapatan Tetap dan Kadar Faedah

Pada mesyuarat terakhir pada bulan November 2014, Jawatankuasa Dasar Monetari telah memutuskan untuk mengekalkan OPR pada 3.25%. Pada kadar ini Bank Negara berpendirian bahawa dasar monetari akan terus menyokong pertumbuhan ekonomi negara walaupun inflasi diunjurkan meningkat untuk baki tempoh tahun 2014. Bagi mengukuhkan kedudukan kewangan dan meningkatkan pertumbuhan ekonomi negara, kerajaan juga telah menunjukkan komitmen dengan mengumumkan beberapa langkah pelarasan subsidi dan pembaharuan fiskal melalui Cukai Barangan dan Perkhidmatan (GST).

Pelarasan terhadap tahap dasar monetari yang akomodatif ini juga bertujuan mengurangkan risiko ketidakseimbangan ekonomi dan kewangan yang lebih luas yang boleh menjejaskan prospek pertumbuhan jangka panjang ekonomi Malaysia. Meskipun OPR lebih tinggi (kali terakhir dinaikkan pada Julai 2014 sebanyak 0.25%), keadaan monetari terus kekal menyokong aktiviti ekonomi.

Peralihan dasar di dalam beberapa ekonomi utama serta perkembangan geopolitik menyebabkan keadaan pasaran kewangan antarabangsa terus tidak menentu, dan memberi kesan kepada pasaran bon Malaysia (sekuriti kerajaan Malaysia & sekuriti hutang swasta). Pergerakan Ringgit dan mata wang serantau lain dengan jangkaan dan pengumuman sebenar pengecilan skala (QE) oleh Amerika Syarikat telah mengakibatkan aliran keluar dana dari Malaysia.

Pergerakan keluk kadar hasil bagi Sekuriti Kerajaan Malaysia (Malaysian Government Securities, MGS) bagi tempoh pendek telah meningkat selaras dengan kenaikan Kadar Dasar Semalaman (Overnight Policy Rate, OPR) pada bulan Julai 2014 yang lalu.

Disebaliknya, bon kerajaan tempatan yang bertempoh panjang telah mempamerkan prestasi yang memberangsangkan dengan permintaan dan pembelian kukuh sehingga mengakibatkan keluk kadar hasil bagi tempoh panjang (7 sehingga 30 tahun) turun mendatar antara 6 hingga 26 mata asas pada tempoh 1hb Disember 2013 sehingga 30 November 2014. Penanda aras 10 tahun Sekuriti Kerajaan Malaysia, yang bermula dengan 4.08% pada 1 Disember 2013, menurun 23 mata asas dan ditutup lebih rendah pada 3.85%.

Namun begitu, pasaran sekuriti hutang swasta pula adalah kurang sensitif terhadap pasaran luar berubah-ubah disebabkan oleh pegangan asing yang rendah dan sokongan mantap institusi-institusi domestik.


h. Prospek Ekonomi dan Pasaran Saham

Tabung Kewangan Antarabangsa (International Monetary Fund, IMF) melalui Prospek Ekonomi Dunia (World Economic Outlook, WEO) terbitan Oktober 2014, menjangkakan ekonomi global akan berkembang pada kadar 3.3% bagi 2014, sama seperti kadar pertumbuhan yang dicatatkan pada 2013. Setakat ini, IMF telah menurunkan unjuran pertumbuhan ekonomi global sebanyak empat kali tahun ini, dari 3.4% pada Julai, 3.6% pada April serta 3.7% pada Januari 2014. Ini berikutan pertumbuhan ekonomi negara-negara maju yang lebih perlahan, yang seterusnya memberikan impak yang negatif kepada jangkaan pertumbuhan ekonomi bagi negara-negara membangun.

Melangkah ke tahun 2015, IMF menjangkakan perkembangan ekonomi global akan bertambah kukuh pada kadar 3.8%, disokong oleh pemulihan ekonomi negara-negara maju seperti di AS (daripada 2.2% ke 3.1%) dan Kesatuan Eropah (daripada 0.8% ke 1.3%). Namun demikian, masih terdapat risiko kepada pertumbuhan ekonomi global yang mampu menjejaskan aliran pelaburan serta pasaran permintaan semasa. Risiko ini termasuk peningkatan ketegangan geopolitik di Eropah Timur dan Timur Tengah, ancaman wabak Ebola serta kadar pertumbuhan lemah yang berlarutan di Kesatuan Eropah, China, Russia dan Brazil. Selain itu, risiko ketidaktentuan disebabkan oleh normalisasi kadar faedah global serta penyelarasan polisi di negara-negara maju juga boleh menyebabkan pengaliran keluar modal yang besar daripada ekonomi negara membangun.

Bagi ekonomi Malaysia, kerajaan mengunjurkan ekonomi negara akan berkembang di antara 5.5% dan 6.0% bagi tahun 2014 dan 5.0% sehingga 6.0% bagi tahun 2015, dipacu oleh permintaan domestik, pelaburan swasta yang cergas serta pengukuhan aktiviti ekspot. Kadar inflasi dijangka kekal terkawal, walaupun menunjukkan peningkatan arah aliran yang mungkin melebihi purata jangka panjang. Bagi tahun 2015, kadar inflasi dianggarkan meningkat antara 4.0% sehingga 5.0%, sebahagian besar disebabkan oleh pelaksanaan GST serta rasionalisasi subsidi minyak pada awal Oktober 2014. Rasionalisasi subsidi minyak tersebut dijangka dapat membantu kerajaan mengurangkan perbelanjaan sebanyak RM1.1 bilion bagi mencapai sasaran defisit fiskal 3.5% untuk tahun 2014 dan 3.0% bagi 2015. Walaubagaimanapun, pelaksanaan GST dijangka memberi impak sementara kepada kos barangan dan perkhidmatan dan pertumbuhan dianggar akan kembali normal pada 2016.

Jawatankuasa Dasar Monetari (Monetary Policy Committee, MPC) telah mengekalkan Kadar Dasar Semalaman (Overnight Policy Rate, OPR) pada paras 3.25% pada November 2014, berlatarbelakangkan ketidak tentuan permintaan dari ekonomi-


ekonomi utama dunia dan permintaan dalam negeri yang rendah. Pasaran saham tempatan pula dijangka akan terus mengalami ketidaktentuan akibat aliran keluar dana asing secara berperingkat di samping naik turun statistik kedudukan ekonomi-ekonomi utama dunia. Walau bagaimanapun, risiko aliran keluar dana asing terhadap pasaran saham dijangkakan terkawal, kerana ianya boleh diserap oleh penyertaan institusi domestik. Antara faktor negatif lain yang menjadi risiko kepada pasaran saham termasuklah penurunan harga minyak mentah dunia yang memberi kesan negatif kepada pendapatan negara serta tahap keuntungan syarikat-syarikat terutamanya di dalam sektor minyak dan gas, jangkaan kenaikan kadar faedah di Amerika Syarikat di pertengahan 2015, dan juga risiko geopolitik yang membabitkan Ukraine dan Russia yang mana boleh membantutkan proses pemulihan ekonomi zon Eropah.

Antara faktor positif untuk menyokong pasaran saham tempatan adalah termasuk usaha kerajaan untuk mengukuhkan keseimbangan makro-ekonomi Malaysia melalui pemulihan fiskal. Di samping itu juga, perkembangan positif fundamental ekonomi kuasa-kuasa besar dunia terutamanya Amerika Syarikat akan menjadi pemangkin kepada kenaikan pasaran saham tempatan.

Dalam pasaran bon, risiko utama adalah apabila Bank Negara mengetatkan dasar monetari. Bank Negara menyasarkan OPR sebanyak 3.50% menjelang tahun 2015 dan ini akan memberi impak kepada kadar risiko yang mampu dipegang oleh pengurus-pengurus dana. Tekanan inflasi juga akan menyusut nilai bon dalam portfolio.

i. Strategi Pelaburan Masa Hadapan

Bagi tempoh enam bulan berikutnya, pengurusan ASN 3 menjangkakan pasaran saham yang mencabar disebabkan oleh penurunan harga minyak dunia, pelaksanaan GST di Malaysia bermula 1 April 2015 dan penyusutan nilai matawang Ringgit. Oleh itu, strategi pelaburan ASN 3 akan memberikan fokus yang seimbang antara ekuiti dan sekuriti berpendapatan tetap dan tunai, bagi memastikan pulangan ASN 3 kekal kompetitif berbanding penanda aras.

Pelaburan di dalam ekuiti akan dilakukan secara selektif, berdasarkan analisa yang telah dibuat ke atas syarikat-syarikat yang tersenarai di Bursa Malaysia bagi mengenal pasti saham syarikat-syarikat yang mempunyai asas perniagaan yang kukuh dan diniagakan di bawah harga wajar. Pelaburan juga ditumpukan kepada sektor-sektor yang mampu memberikan pulangan yang lebih baik dari penanda aras, sejajar dengan risiko pasaran yang diambil. Di dalam pasaran saham yang tidak menentu, ASN 3 akan memberikan tumpuan kepada sektor-sektor defensif seperti utiliti, telekomunikasi, kesihatan dan REIT.


ASN 3 juga merangka strategi untuk menambahkan pelaburan di dalam sekuriti berpendapatan tetap dan pasaran wang, dengan pemilihan instrumen - instrumen yang bermutu instrumen -instrumen seperti sekuriti hutang swasta jangka masa sederhana dan sekuriti Islam yang berdaya saing. Faktor-faktor yang diambil kira adalah seperti perolehan, kecairan, tempoh matang dan juga kupon yang berpatutan dengan risiko yang ditanggung oleh ASN 3.

Bagi mengekalkan modal jangka panjang serta mengagihkan kadar pengagihan pendapatan yang kompetitif dan konsisten, pengurus pelaburan ASN 3 akan sentiasa proaktif dalam mengkaji semula strategi pelaburan secara berkala dengan mengambil kira keperluan semasa, keadaan ekonomi serta persekitaran pelaburan yang sentiasa berubah-ubah.

j. Pengagihan Pendapatan

Bagi tahun kewangan berakhir 30 November 2014, ASN 3 telah mengagihkan pulangan pendapatan sebanyak 6.20 sen seunit.

k. Perubahan Yang Ketara Terhadap Kedudukan Tabung Dalam Tempoh Kewangan

Tiada perubahan ketara sepanjang tempoh tahun kewangan berakhir 30 November 2014.

l. Situasi Yang Boleh Menjejaskan Kepentingan Pemegang Unit

ASNB dan ASN 3 tidak mengalami situasi-situasi yang boleh menjejaskan kepentingan pemegang unit.

m. Komisyen Ringan

ASNB dan Pengurus Pelaburan tabung unit amanahnya tidak menerima komisyen ringan daripada broker dan/atau wakil urus niaga yang dikendalikan untuk unit amanah.

Dividen kasar saham disebutharga 8.88 3.36 4.28Keuntungan bersih ternyata daripada jualan pelaburan 1.76 5.65 4.01Lain-lain Pendapatan 8.51 2.43 2.62Jumlah Pendapatan 19.15 11.44 10.91


2014 2013 2012 (RM Juta)


AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG

PENYATA PENGURUS

Kepada Pemegang-pemegang UnitAMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG

Kami, sebagai Pengarah kepada AMANAH SAHAM NASIONAL BERHAD, iaitu Pengurus kepada AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG (“Unit Amanah”), dengan ini menyatakan bahawa pada pendapat Pengurus, penyata kewangan bagi Unit Amanah bagi tahun kewangan berakhir 30 November 2014, berserta dengan nota-nota yang dikepilkan padanya telah disediakan dengan wajar menurut Piawaian Laporan Kewangan Malaysia dan Piawaian Laporan Kewangan Antarabangsa, bagi memberikan gambaran yang benar dan saksama mengenai kedudukan kewangan Unit Amanah pada 30 November 2014, dan keputusan serta aliran tunai bagi tahun kewangan berakhir pada tarikh tersebut. Ditandatangani bagi pihak AMANAH SAHAM NASIONAL BERHAD selaku Pengurus kepada AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG, menurut resolusi para Pengarah bertarikh 13 Januari 2015.

Tun Ahmad Sarjibin Abdul HamidPengerusi

Tan Sri Dato’ Sri Hamad Kama Piah bin Che OthmanPengarah


AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG PENYATAAN PEMEGANG AMANAH BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014 Kepada Pemegang-Pemegang Unit AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG

Kami, AmanahRaya Trustees Berhad telah bertindak selaku Pemegang Amanah kepada AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG bagi tahun kewangan berakhir 30 November 2014. Pada pendapat kami, AMANAH SAHAM NASIONAL BERHAD, selaku Pengurus telah mengurus AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG selaras dengan had-had kuasa pelaburan yang diberikan kepada Pengurus dan Pemegang Amanah mengikut Suratikatan, lain-lain peruntukan Suratikatan, Garispanduan Tabung Unit Amanah yang diterimapakai, Akta Pasaran Modal dan Perkhidmatan 2007 dan undang-undang lain yang berkuatkuasa dengan mengambil kira segala pengecualian yang telah diberikan kepada AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG bagi tahun kewangan berakhir 30 November 2014.

Kami juga berpendapat bahawa:

(a) prosedur dan proses yang digunakan oleh Pengurus untuk menilai dan/atau menentukan harga unit AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG adalah mencukupi dan penilaian/penentuan harga adalah dibuat selaras dengan Suratikatan dan mana-mana kehendak kawalseliaan;

(b) penjadian dan perlucutan unit dilaksanakan adalah selaras dengan Suratikatan, Garispanduan dan lain-lain peruntukan undang-undang berkaitan; dan

(c) pengagihan kepada pemegang-pemegang unit AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG sepertimana yang diisytiharkan oleh Pengurus adalah selaras dengan objektif pelaburan AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG.

Yang benar,AMANAHRAYA TRUSTEES BERHAD HABSAH BINTI BAKAR Ketua Pegawai Eksekutif Kuala Lumpur, Malaysia13 Januari 2015


LAPORAN JURUAUDIT BEBAS KEPADA PEMEGANG-PEMEGANG UNITAMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG (“Unit Amanah”)

Laporan penyata kewangan

Kami telah mengaudit penyata kewangan AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG, yang mengandungi Penyata Kedudukan Kewangan pada 30 November 2014, Penyata Untung atau Rugi, Penyata Pendapatan Komprehensif, Penyata Perubahan dalam Ekuiti dan Penyata Aliran Tunai bagi tempoh kewangan berakhir pada tarikh tersebut, dan rumusan dasar-dasar perakaunan dan lain-lain nota keterangan, yang dibentangkan pada muka surat 18 hingga 51.

Tanggungjawab Pengurus dan Pemegang Amanah terhadap laporan kewangan

Pengurus adalah bertanggungjawab ke atas penyediaan penyata kewangan berdasarkan Piawaian Laporan Kewangan Malaysia dan Piawaian Laporan Kewangan Antarabangsa. Tanggungjawab ini termasuk: penyediaan, perlaksanaan dan mengekalkan kawalan dalaman berkaitan penyediaan, pelaksanaan dan mengekalkan kawalan dalaman berkaitan penyediaan dan persembahan yang saksama penyata kewangan, yang bebas dari kesilapan yang material, samada disebabkan kesilapan atau pecah amanah; memilih dan melaksanakan polisi perakaunan yang bersesuaian; dan membuat anggaran perakaunan yang bersesuaian berdasarkan situasi semasa. Pemegang Amanah adalah bertanggungjawab untuk memastikan Pengurus menyimpan rekod perakaunan dan lain-lain rekod yang diperlukan untuk persembahan penyata kewangan yang saksama.

Tanggungjawab Juruaudit

“Tanggungjawab kami ialah untuk menyatakan pendapat mengenai penyata kewangan tersebut berdasarkan audit kami. Kami telah menjalankan audit menurut Piawaian Pengauditan berkenaan yang diluluskan di Malaysia. Piawaian tersebut memerlukan kami merancang dan melaksanakan audit untuk mendapat kepastian yang munasabah sama ada penyata kewangan ini bebas dari kesilapan yang material.

Audit merangkumi pelaksanaan prosedur-prosedur bagi memperoleh bukti yang menyokong jumlah dan pendedahan di dalam penyata kewangan. Prosedur-prosedur yang dipilih adalah berdasarkan pada pertimbangan kami, termasuk penilaian ke atas risiko kesilapan yang material pada penyata kewangan, sama ada disebabkan oleh pecah amanah atau kesilapan. Dalam membuat penilaian risiko terbabit, kami mengambil kira kawalan dalaman yang relevan kepada penyediaan dan persembahan Unit Amanah yang memberi gambaran yang benar dan saksama, tetapi bukan


bertujuan untuk menyatakan pendapat terhadap keberkesanan kawalan dalaman Unit Amanah. Audit juga termasuk menilai prinsip-prinsip perakaunan yang digunakan dan anggaran-anggaran penting yang dibuat oleh Pengurus Unit Amanah, di samping menilai gambaran keseluruhan yang diberikan oleh penyata kewangan.

Kami percaya bahawa audit kami telah memberikan asas yang munasabah untuk menyatakan pendapat kami. Pendapat

Pada pendapat kami, penyata kewangan tersebut telah disediakan dengan wajar menurut Piawaian Laporan Kewangan Malaysia dan Piawaian Laporan Kewangan Antarabangsa bagi memberikan gambaran yang benar dan saksama mengenai kedudukan kewangan Unit Amanah pada 30 November 2014, dan prestasi kewangannya, penyata perubahan dalam nilai aset bersih boleh agih kepada pemegang-pemegang unit serta aliran tunai bagi tahun kewangan berakhir pada tarikh tersebut. Lain-lain perkara Laporan ini disediakan hanya kepada pemegang-pemegang Unit Amanah sebagai sebuah badan, dan tanpa tujuan lain. Kami tidak mempunyai tanggungjawab kepada pihak-pihak lain terhadap kandungan laporan ini.

Hanafiah Raslan & Mohamad AF: 0002 Akauntan Bertauliah

Kuala Lumpur, Malaysia

Ahmad Zahirudin bin Abdul RahimAkauntan Bertauliah No. 2607/12/12(J)


PENDAPATAN Faedah dan lain-lain pendapatan 8,513,537 2,432,444 Pendapatan dividen 8,879,984 3,364,948 Kerugian bersih daripada perubahan nilai saksama pelaburan melalui untung atau rugi (FVTPL) (2,047,540) (12,415) 15,345,981 5,784,977 PERBELANJAAN Yuran pengurus 4 5,350,050 1,568,700 Yuran pemegang amanah 5 300,000 120,134 Imbuhan juruaudit 19,500 16,500 Yuran ejen cukai 3,051 - Perbelanjaan pentadbiran 1,253,678 329,249 6,926,279 2,034,583 PENDAPATAN BERSIH SEBELUM CUKAI 8,419,702 3,750,394 CUKAI 6 - - PENDAPATAN BERSIH SELEPAS CUKAI 8,419,702 3,750,394 Pengagihan pelaburan 7 51,243,620 9,095,040 Pengagihan kasar dan bersih seunit 6.20 sen 6.40 sen Tarikh Pengagihan 1 Disember 2014 1 Disember 2013 Pendapatan bersih selepas cukai terdiri daripada berikut: Ternyata 11,114,468 3,894,633 Tidak ternyata (2,694,766) (144,239) 8,419,702 3,750,394

30.11.2014 RM

30.11.2013RM Nota

AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG PENYATA UNTUNG ATAU RUGIBAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014

Nota-nota lampiran merupakan sebahagian daripada penyata kewangan ini.


30.11.2014 RM

30.11.2013RM

AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG PENYATA PENDAPATAN KOMPREHENSIF BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014

PENDAPATAN BERSIH SELEPAS CUKAI 8,419,702 3,750,394 Lain-lain pendapatan komprehensif Keuntungan bersih daripada perubahan nilai saksama melalui lain-lain pendapatan komprehensif (FVTOCI) (7,393,481) 12,343,434 JUMLAH PENDAPATAN KOMPREHENSIF BAGI TEMPOH SEMASA 1,026,221 16,093,828 Lain-lain pendapatan komprehensif terdiri daripada berikut: Ternyata 12,226,214 9,416,570 Tidak ternyata (11,199,993) 6,677,258 1,026,221 16,093,828



Nota

AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG PENYATA KEDUDUKAN KEWANGAN PADA 30 NOVEMBER 2014


ASET

Pelaburan pada nilai saksama melalui lain-lain pendapatan komprehensif (FVTOCI) 8 513,295,687 99,501,323 Pelaburan pada nilai saksama melalui untung atau rugi (FTVPL) 9 46,277,132 11,378,411 Instrumen pasaran kewangan 9,774,613 - Deposit dengan institusi kewangan 10 413,653,993 62,379,067 Tuntutan cukai 156,921 1,139,421 Pendapatan belum diterima 11 3,194,632 879,678 Jumlah terhutang kepada broker saham 1,191,807 - Tunai di bank 97,460 7,000 JUMLAH ASET 987,642,245 175,284,900

LIABILITI Peruntukan pengagihan 7 51,243,620 9,095,040 Pelbagai pemiutang 78,085 69,671 JUMLAH LIABILITI 51,321,705 9,164,711 NILAI ASET BERSIH 936,320,540 166,120,189

EKUITI Modal pemegang unit 12 903,278,221 134,104,092 Rizab-rizab lain 33,042,319 32,016,097 JUMLAH EKUITI 936,320,540 166,120,189 UNIT DALAM EDARAN 12 826,510,000 142,110,000 NILAI ASET BERSIH SEUNIT 1.1329 1.1690

30.11.2014RM

30.11.2013RM


AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG

PENYATA PERUBAHAN DALAM EKUITI BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014

-Ternyata RM

-Tak ternyata

RM

Jumlah Ekuiti

RM

Modal Pemegang

Unit RM

Rizab-rizab lain


Pada 1 Disember 2012 120,110,155 10,099,412 13,058,104 143,267,671 Penjadian unit untuk penjualan 13,540,919 13,540,919 Penjadian unit untuk pengagihan pelaburan (30 November 2012) 7,659,198 7,659,198 Pembatalan unit (7,206,181) (7,206,181)Pengimbangan pengagihan bagi tahun semasa 1,859,794 1,859,794 Pindahan pengimbangan pengagihan (1,859,794) 1,859,794 - - Pengagihan pendapatan (9,095,040) (9,095,040)Jumlah pendapatan komprehensif bagi tahun semasa 3,894,633 12,199,195 16,093,828 Pindahan keuntungan ternyata ke pendapatan belum diagihkan 5,521,937 (5,521,937) - Pada 30 November 2013 134,104,091 12,280,736 19,735,362 166,120,189 Pada 1 Disember 2013 134,104,091 12,280,736 19,735,362 166,120,189 Penjadian unit untuk jualan 738,459,716 738,459,716 Penjadian unit untuk pengagihan pelaburan (30 November 2013) 9,526,586 9,526,586 Pembatalan unit (107,928) (107,928)Pengimbangan pengagihan bagi tahun semasa 72,539,376 72,539,376 Pindahan pengimbangan pengagihan (51,243,620) 51,243,620 - - Pengagihan pendapatan (51,243,620) (51,243,620)Jumlah pendapatan komprehensif bagi tempoh semasa 11,114,468 (10,088,247) 1,026,221 Pindahan keuntungan ternyata ke pendapatan belum diagihkan 1,111,746 (1,111,746) - Pada 30 November 2014 903,278,221 24,506,950 8,535,369 936,320,540


ALIRAN TUNAI DARIPADA AKTIVITI OPERASI DAN PELABURAN Perolehan daripada jualan pelaburan 60,908,393 41,228,420 Pembelian pelaburan (632,921,863) (61,646,278)Faedah diterima 6,741,312 2,135,484 Dividen bersih diterima 8,238,520 3,411,764 Yuran pengurusan dibayar (5,350,050) (1,568,700)Yuran pemegang amanah dibayar (300,000) (120,134)Perbelanjaan pentadbiran dibayar (1,267,814) (328,402)Cukai dikembalikan 1,026,430 - Tunai bersih digunakan daripada aktiviti operasi dan pelaburan (562,925,072) (16,887,846) ALIRAN TUNAI DARIPADA AKTIVITI PEMBIAYAAN Perolehan daripada penjadian unit 820,535,540 23,640,360 Tunai dibayar untuk pembatalan unit (117,790) (7,786,630)Pengagihan kepada pemegang unit (9,095,040) (8,115,030)Tunai bersih dihasilkan dalam aktiviti pembiayaan 811,322,710 7,738,700 PENINGKATAN/ (PENGURANGAN) BERSIH DALAM TUNAI DAN PERSAMAAN TUNAI 248,397,638 (9,149,146)TUNAI DAN PERSAMAAN TUNAI PADA AWAL TEMPOH 48,436,497 57,585,643 TUNAI DAN PERSAMAAN TUNAI PADA AKHIR TEMPOH 296,834,135 48,436,497 TUNAI DAN PERSAMAAN TUNAI TERDIRI DARIPADA: Tunai di bank 97,460 7,000 Deposit dengan institusi kewangan (Nota 10) 413,653,993 62,379,067 Tolak: Deposit dengan tempoh matang melebihi 3 bulan (116,917,318) (13,949,570)Tunai dan persamaan tunai 296,834,135 48,436,497

AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG PENYATA ALIRAN TUNAI BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014


30.11.2014RM

30.11.2013RM


AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG NOTA-NOTA BERKENAAN PENYATA KEWANGAN - 30 NOVEMBER 2014

1. UNIT AMANAH, PENGURUS DAN KEGIATAN-KEGIATAN UTAMA

AMANAH SAHAM NASIONAL 3 IMBANG (berikutnya dirujuk sebagai “Unit Amanah”) ditubuhkan selaras dengan perlaksanaan Suratikatan bertarikh 24 September 2001, antara Pengurus, Amanah Saham Nasional Berhad (“ASNB”), Pemegang Amanah, AmanahRaya Trustees Berhad dan Pemegang Unit Berdaftar Unit Amanah.

Kegiatan utama Unit Amanah ialah melabur dalam “Pelaburan Dibenarkan” seperti yang didefinasikan di bawah Klausa 1 Suratikatan. “Pelaburan Dibenarkan” termasuk pelaburan jangka pendek dan ekuiti, saham atau debentur syarikat yang disenaraikan di mana-mana bursa saham atau mana-mana syarikat yang disyorkan oleh Pengurus dan dipersetujui oleh Pemegang Amanah. Unit Amanah ini mula beroperasi pada 24 September 2001 dan akan meneruskan operasinya sehingga ditamatkan oleh Pemegang Amanah seperti yang diperuntukkan di bawah Klausa 24(1) Suratikatan.

ASNB adalah sebuah syarikat yang diperbadankan di Malaysia dan dimiliki sepenuhnya oleh Permodalan Nasional Berhad (“PNB”). Kegiatan utama ASNB ialah mengurus unit amanah.

PNB ialah sebuah syarikat yang diperbadankan di Malaysia. Kegiatan utama Syarikat ialah membeli dan memegang saham untuk meningkatkan hak milik pegangan modal saham oleh masyarakat Bumiputera di dalam sektor korporat di Malaysia. PNB telah dilantik sebagai Pengurus Pelaburan bagi Unit Amanah di bawah Perjanjian Pengurusan Pelaburan bertarikh 30 Jun 2006.

Penyata kewangan ini telah diluluskan oleh Lembaga Pengarah ASNB untuk diterbitkan menurut resolusi para Pengarah pada 13 Januari 2015. 2. ASAS PENYEDIAAN Penyata kewangan beraudit Unit Amanah bagi tahun berakhir 30 November 2014, telah disediakan selaras dengan Malaysian Financial Reporting Standards (“MFRS”) dan International Financial Reporting Standards (“IFRS”).


(a) Menggunapakai awal MFRS 9 Financial Instruments : Classification and Measurement (“MFRS 9”)

Unit Amanah telah menggunapakai MFRS 9 Financial Instruments (MFRS 9) (diterbitkan pada November 2009 dan disemak pada Oktober 2010) dan penyemakan yang berkenaan sebelum tarikh berkuatkuasa. Tarikh penggunaan permulaan (tarikh Unit Amanah menilai aset kewangan dan liabiliti kewangan yang ada) ialah 1 Disember 2011.

Aset kewangan

MFRS 9 memperkenalkan keperluan baru dalam pengelasan dan pengukuran aset kewangan dalam skop MFRS 139 Financial Instruments: Recognition and Measurement. MFRS 9, terutamanya memerlukan semua aset kewangan dikelaskan dan seterusnya diukur sama ada secara kos lunasan atau nilai saksama bergantung kepada model perniagaan sesuatu entiti dalam menguruskan aset kewangan dan aset kewangan yang mempunyai ciri-ciri aliran tunai secara kontraktual.

Seperti yang diperlukan oleh MFRS 9, instrumen hutang diukur secara kos lunasan hanya jika (i) aset tersebut dipegang dalam model perniagaan dimana aset dipegang untuk mendapatkan aliran tunai secara kontraktual dan (ii) terma-terma kontraktual instrumen tersebut akan menghasilkan pembayaran prinsipal dan faedah semata-mata atas baki prinsipal pada tarikh-tarikh tertentu.

Walaubagaimanapun, Unit Amanah boleh memilih pada permulaan untuk menyatakan instrumen kewangan yang memenuhi ciri-ciri kos lunasan sebagai FVTPL sekiranya ia menghindari atau mengurangkan ketidakpadanan perakaunan.

Instrumen ekuiti dikelaskan sama ada FVTPL atau nilai saksama melalui lain-lain pendapatan komprehensif (“FVTOCI”), bergantung kepada objektif pelaburan.

Liabiliti kewangan

MFRS 9 juga mempunyai keperluan untuk mengkelasifikasi dan mengukur liabiliti kewangan. Suatu perubahan besar dalam mengambilkira dan mengukur liabiliti kewangan adalah berkenaan perubahan pada nilai saksama liabiliti kewangan (ditanda sebagai FVTPL) berikutan perubahan risiko kredit liabiliti itu sendiri yang mana diambilkira dalam lain-lain pendapatan komprehensif.

2. ASAS PENYEDIAAN (SAMB.)


(b) Perubahan dalam polisi perakaunan

MFRS baru dan telah disemak perlu digunakan oleh entiti dengan tempoh kewangan bermula pada atau selepas 1 Januari 2013. Penggunaan MFRS tidak memberi kesan kepada penyata kewangan Unit Amanah kecuali seperti yang dinyatakan di bawah:

MFRS 13 menetapkan satu garis panduan dibawah MFRS untuk semua pengukuran nilai saksama. MFRS 13 tidak mengubah bagaimana entiti dikehendaki untuk menggunakan nilai saksama, tetapi menyediakan garis panduan bagi mengukur nilai saksama dibawah MFRS. MFRS 13 mendefinisikan nilai saksama sebagai ‘exit price’. Menggunapakai MFRS 13 tidak memberi sebarang kesan ke atas penyata kedudukan kewangan, prestasi dan penyata aliran tunai. Pendedahan lanjut terdapat dalam Nota 18.

(c) Piawaian yang diterbitkan tetapi belum berkuatkuasa

Berikut merupakan Piawaian, Pindaan dan Tafsiran Jawatankuasa Isu-isu (“IC”) yang telah diterbitkan oleh Malaysian Accounting Standards Board (“MASB”) tetapi masih belum dikuatkuasakan dan belum digunapakai oleh Unit Amanah.

Berkuatkuasa bagi tempoh kewangan bermula pada atau selepas 1 Januari 2014

Pindaan bagi MFRS 132 Financial Instruments: Presentation - Offsetting Financial Assets and Financial Liabilities

Berkuatkuasa bagi tempoh kewangan bermula pada atau selepas 1 Januari 2018

MFRS 9 Financial Instruments (IFRS 9 seperti yang dikeluarkan oleh IASB pada Julai 2014)

Unit Amanah merancang untuk menggunapakai pindaan

di atas apabila ianya menjadi efektif. Pindaan ini dijangka tidak memberi kesan yang ketara kepada penyata kewangan Unit Amanah apabila digunapakai buat kali pertama kecuali dinyatakan di bawah:

MFRS 9 Financial Instruments (IFRS 9 seperti yang dikeluarkan oleh IASB pada Julai 2014)



Pada 24 Julai 2014, International Accounting Standard Boards (“IASB”) telah mengeluarkan versi terkini IFRS 9 yang merangkumi tiga fasa projek instrumen kewangan; Classification and measurement, Impairment (Expected credit losses) and Hedge Accounting. Memandangkan Unit Amanah telah menggunapakai awal versi MFRS 9 yang sebelumnya sebelum 31 January 2015, Unit Amanah dibenarkan untuk menggunapakai versi MFRS 9 tersebut sehingga tarikh kuatkuasa mandatori IFRS pada 1 Januari 2018. Unit Amanah akan mengukur kesan penggunaan versi MFRS 9 terkini apabila MASB telah mengumumkan tarikh kuatkuasa kelak.

3. RUMUSAN DASAR-DASAR PERAKAUNAN PENTING

Aset dan liabiliti kewangan dikenalpasti apabila Unit Amanah terlibat dalam kontrak instrumen. Aset dan liabiliti kewangan dinilai pada nilai saksama. Kos transaksi daripada pengambilalihan atau penjualan aset dan liabiliti kewangan (selain daripada aset dan liabiliti kewangan FVTPL) ditambah atau ditolak daripada nilai saksama aset atau liabiliti kewangan tersebut, yang difikirkan sesuai, pada permulaan ia dikenalpasti. Kos transaksi daripada pengambilalihan atau penjualan aset dan liabiliti kewangan FVTPL dikenalpasti dalam untung rugi.

(a) Aset-aset kewangan Kesemua pembelian dan penjualan aset kewangan yang biasa adalah diiktiraf dan dinyahiktirafkan berdasarkan tarikh jualbeli. Pembelian atau penjualan yang biasa adalah pembelian dan penjualan aset kewangan yang memerlukan penyerahan aset dalam tempoh masa yang telah ditetapkan oleh peraturan atau amalan pasaran.

Aset kewangan yang diiktiraf akan dikira keseluruhannya pada kos dilunaskan atau nilai saksama, bergantung kepada pengkelasan aset tersebut.

(i) Pengkelasan aset kewangan

Instrumen hutang yang memenuhi kriteria berikut akan diukur pada kos dilunaskan setelah ditolak kerugian rosotnilai (kecuali instrumen hutang yang ditetapkan pada nilai saksama melalui untung atau rugi pada permulaan pengiktirafan):• Aset tersebut dipegang berdasarkan model perniagaan

dimana aset dipegang untuk mendapatkan aliran tunai secara kontraktual.



• Terma-terma kontraktual instrumen tersebut akan menghasilkan pembayaran prinsipal dan faedah semata-mata atas baki prinsipal pada tarikh-tarikh tertentu.

Instrumen ekuiti diklasifikasikan sebagai FVTPL atau FVTOCI, bergantung kepada objektif pelaburan.

(ii) Kos yang dilunaskan dan kaedah kadar faedah berkesan

Kaedah kadar faedah berkesan adalah kaedah untuk mengira kos dilunaskan bagi satu-satu instrumen hutang dan bagi memperuntukan pendapatan faedah bagi satu-satu tempoh. Kadar faedah berkesan adalah kadar yang mengambilkira anggaran terimaan tunai masa hadapan yang telah didiskaunkan (termasuk yuran yang dibayar atau diterima yang merupakan sebahagian dari kadar faedah berkesan tersebut, kos transaksi dan lain-lain premium atau diskaun) disepanjang tempoh hayat instrumen hutang tersebut, atau, bagi jangkamasa pendek, pada nilai bersih yang dibawa pada permulaan pengiktirafan.

Pendapatan diiktiraf atas asas faedah berkesan bagi instrumen hutang yang dikira pada kos dilunaskan.

(iii) Aset kewangan pada nilai saksama melalui lain-lain pendapatan komprehensif (FVTOCI)

Pada permulaan pengiktirafan, Unit Amanah diberi pilihan untuk membuat pemilihan yang tidak boleh ditarikbalik (berasaskan pada setiap instrumen) bagi menandakan pelaburan dalam instrumen ekuiti sebagai FVTOCI. Penandaan sebagai FVTOCI tidak dibenarkan sekiranya instrumen ekuiti tersebut dipegang bagi tujuan jualbeli.

Aset kewangan dikira untuk jualbeli sekiranya: • Ianya diperoleh dengan tujuan utamanya untuk dijual

dalam tempoh terdekat; atau

• Pada permulaan pengiktirafan, ianya adalah sebahagian dari portfolio instrumen kewangan yang diurus secara keseluruhannya oleh Unit Amanah yang mana telah menunjukkan corak pengambilan untung jangka pendek; atau

• Ianya adalah instrumen derivatif yang tidak ditandakan dan tidak berkesan sebagai instrumen perlindungan nilai atau sebagai jaminan kewangan.

3. RUMUSAN DASAR-DASAR PERAKAUNAN PENTING (SAMB.)


Pelaburan dalam instrumen ekuiti pada FVTOCI pada

permulaannya diukur pada nilai saksama ditambah kos transaksi. Berikutnya, ianya diukur pada nilai saksama dengan keuntungan dan kerugian hasil dari perubahan nilai saksama dikira dalam lain-lain pendapatan komprehensif dan dikumpul di dalam rizab-rizab lain. Keuntungan atau kerugian terkumpul tidak akan dikelaskan semula pada untung atau rugi atas penjualan pelaburan tersebut.

Unit Amanah telah menetapkan: (a) Aset kewangan yang dipegang bagi tujuan jualbeli

dikelaskan sebagai FVTPL.

(b) Aset kewangan yang dipegang bagi tujuan untuk mendapatkan pendapatan dividen atau bagi tujuan pelaburan jangka masa sederhana ke jangka masa panjang dikelaskan sebagai FVTOCI.

(iv) Aset kewangan pada nilai saksama melalui untung atau rugi (“FVTPL”) Pelaburan dalam instrumen ekuiti dikelaskan sebagai

FVTPL melainkan Unit Amanah menandakan pelaburan tersebut bukan untuk jualbeli pada awal pengiktirafan sebagai FVTOCI.

Instrumen hutang dikelaskan semula dari kos dilunaskan kepada FVTPL apabila model perniagaan telah berubah sehingga menyebabkan ciri-ciri kos dilunaskan tidak lagi dipenuhi. Pengkelasan semula instrumen hutang yang ditandakan sebagai FVTPL adalah tidak dibenarkan.

Aset kewangan FVTPL dikira pada nilai saksama pada setiap penghujung tempoh pelaporan dengan sebarang untung atau rugi hasil dari penilaian semula diambil kira dalam akaun untung atau rugi.

Pendapatan faedah atas instrumen hutang pada FVTPL dinyatakan berasingan dalam akaun untung atau rugi.

Pendapatan dividen dari pelaburan dalam instrumen ekuiti FVTPL dikira dalam akaun untung atau rugi apabila hak Unit Amanah untuk menerima dividen telah dipastikan menurut MFRS 118 Revenue, dan dinyatakan berasingan dalam akaun untung atau rugi.



(v) Rosotnilai dalam aset kewangan Aset kewangan yang dikira pada kos dilunaskan akan

dinilai bagi sebarang rosotnilai pada setiap penghujung tempoh pelaporan. Aset kewangan dikira sebagai merosot sekiranya terdapat bukti yang nyata bahawa anggaran aliran tunai masa hadapan akan terjejas kesan daripada terjadinya satu atau lebih peristiwa selepas pengiktirafan awal aset kewangan tersebut.

Bukti nyata rosotnilai termasuk:

• Masalah kewangan yang ketara yang dihadapi oleh penerbit instrumen hutang atau pihak yang terlibat; atau

• Pelanggaran kontrak seperti gagal dalam pembayaran kupon atau prinsipal; atau

• Pihak penghutang berkemungkinan besar menjadi muflis atau memerlukan pengstrukturan kewangan; atau

• Ketiadaan pasaran aktif bagi aset kewangan tersebut disebabkan oleh masalah kewangan.

Jumlah rosotnilai adalah perbezaan di antara nilai yang dibawa dan nilai semasa anggaran aliran tunai masa hadapan dengan mengambilkira jumlah pajakan dan jaminan, didiskaunkan pada kadar faedah berkesan asal.

Nilai dibawa aset kewangan akan dikurangkan oleh

kerugian rosotnilai bagi semua aset kewangan kecuali akaun penerimaan, di mana nilai dibawa dikurangkan melalui akaun elaun. Sebarang pembayaran balik jumlah yang telah dilupuskan akan dikreditkan ke dalam akaun elaun.

Jika di dalam tempoh berikutnya terdapat pengurangan dalam kerugian rosotnilai dan pengurangan ini berkaitan dengan peristiwa yang terjadi setelah rosotnilai dilakukan, rosotnilai ini akan dikreditkan kembali ke akaun untung atau rugi setakat nilai dibawa tidak melebihi jumlah kos dilunaskan sekiranya rosotnilai tidak dilakukan.



(vi) Penyahiktirafan aset kewangan

Unit Amanah menyahiktirafkan aset kewangan hanya apabila hak atas aliran tunai dari aset tersebut berakhir, atau apabila Unit Amanah memindahmilikkan aset kewangan dan segala risiko dan pulangan pemilikan aset tersebut kepada entiti lain. Sekiranya Unit Amanah tidak memindahmilikkan dan tidak juga mengekalkan semua risiko dan pulangan pemilikan tetapi masih menguasai aset yang telah dipindahkan tersebut, Unit Amanah hendaklah mengambilkira kepentingan dalam aset tersebut dan liabiliti yang perlu dibayar olehnya. Sekiranya Unit Amanah mengekalkan sebahagian besar risiko dan pulang pemilikan, Unit Amanah akan terus mengiktiraf aset tersebut dan juga pinjaman bercagar bagi hasil yang diterima.

Bagi penyahiktirafan aset kewangan pada kos dilunaskan, perbezaan di antara nilai dibawa dan jumlah yang diterima akan diambil kira dalam akaun untung atau rugi.

Bagi penyahiktirafan aset kewangan pada FVTOCI, keuntungan atau kerugian terkumpul dalam rizab penilaian pelaburan tidak dikelaskan kembali ke akaun untung atau rugi tetapi dikelaskan ke rizab bolehagih ternyata.

Bagi penyahiktirafan aset kewangan pada FVTPL, keuntungan atau kerugian tak ternyata kumulatif dipindahkan ke akaun untung atau rugi semasa pelupusan.

(b) Liabiliti kewangan dan instrumen ekuiti

(i) Pengelasan sebagai hutang atau ekuiti

Instrumen hutang atau ekuiti yang dikeluarkan oleh Unit Amanah dikelaskan sama ada sebagai liabiliti kewangan atau ekuiti bergantung kepada asas perjanjian dan definisi liabiliti kewangan dan instrumen ekuiti.

(ii) Liabiliti kewangan

Dalam skop MFRS 9, liabiliti kewangan dikenalpasti dalam penyata kedudukan kewangan hanya apabila Unit Amanah menjadi pihak kepada kontrak instrumen kewangan.



Liabiliti kewangan Unit Amanah termasuk lain-lain pemiutang pada awalnya dikenalpasti pada nilai saksama termasuk kos transaksi secara langsung dan seterusnya dinilai pada kos dilunaskan menggunakan kaedah kadar faedah berkesan.

(iii) Penyahiktirafan liabiliti kewangan Unit Amanah menyahiktirafkan liabiliti kewangan hanya

apabila tanggungan atau kewajipannya dilepaskan, dibatalkan atau tamat tempoh. Perbezaan di antara nilai dibawa liabiliti kewangan dan jumlah yang dibayar, termasuk sebarang aset bukan tunai yang dipindahmilik atau liabiliti diambilalih, diambil kira dalam akaun untung rugi.

(iv) Modal pemegang unit

Modal pemegang unit kepada Unit Amanah menepati tafsiran instrumen ‘puttable’ yang dikelaskan sebagai instrumen ekuiti mengikut pindaan MFRS 132 Financial Instruments: Presentation.

Pengimbangan pengagihan mewakili purata jumlah yang boleh diagih yang termasuk dalam harga penjadian dan pembatalan unit. Jumlah tersebut dipulangkan kepada pemegang unit sama ada melalui pengagihan dan/atau dipinda apabila unit dibatalkan.

(c) Pengiktirafan pendapatan Pendapatan dividen kasar daripada pelaburan disebut harga dan sekim pelaburan kolektif tidak tersenarai diambil kira mengikut asas pengisytiharan, apabila hak untuk menerima dividen telah dipastikan. Keuntungan ternyata daripada jualan pelaburan diambil kira berdasarkan perbezaan di antara pendapatan bersih dengan nilai dibawa oleh pelaburan tersebut.

Pendapatan daripada pelaburan pada kos terlunas diakru berdasarkan kaedah kadar faedah berkesan / kadar keuntungan berkesan.



(d) Tunai dan persamaan tunai Dalam penyediaan penyata aliran tunai, tunai dan persamaan tunai adalah termasuk tunai di bank dan instrumen kecairan tinggi, yang tidak membawa risiko yang ketara kepada perubahan nilai.

(e) Cukai pendapatan Cukai aset dan liabiliti semasa dinilai pada amaun yang dijangka akan dikutip semula atau dibayar kepada pihak berkuasa cukai. Kadar atau undang-undang cukai yang digunakan untuk mengira amaun tersebut adalah menggunapakai kadar atau undang-undang yang digubal pada tarikh kewangan yang dilaporkan.

Cukai semasa diiktiraf dalam untung rugi melainkan cukai yang dikira ke atas perkara-perkara di luar untung rugi, sama ada dalam pendapatan komprehensif atau ekuiti. Tiada cukai tertunggak yang diiktiraf memandangkan tiada perbezaan yang ketara.

(f) Pengukuran nilai saksama Aset kewangan dikira pada nilai saksama pada setiap tarikh laporan. Nilai saksama adalah harga yang diterima untuk menjual aset atau bayaran untuk memindahkan liabiliti dalam urus niaga yang teratur antara peserta pasaran pada tarikh pengukuran. Pengukuran nilai saksama adalah berdasarkan kepada anggapan bahawa transaksi untuk menjual atau memindahkan liabiliti berlaku sama ada:

• Dalam pasaran utama bagi aset atau liabiliti, atau

• Sekiranya ketiadaan pasaran utama, dalam pasaran yang paling berfaedah bagi aset atau liabiliti Pasaran yang utama atau paling berfaedah mesti boleh diakses oleh Unit Amanah.

Nilai saksama bagi aset atau liabiliti dikira dengan mengambil andaian bahawa semua pihak yang terlibat akan mengambil tindakan terbaik apabila menilai aset atau liabiliti masing-masing.



Unit Amanah menggunakan teknik penilaian yang sesuai dengan keadaan dan maklumat yang mencukupi untuk mengukur nilai saksama, memaksimumkan penggunaan input yang boleh diperhatikan dan meminimumkan penggunaan input yang tidak boleh diperhatikan.

Semua aset yang mana nilai saksama diukur atau dinyatakan di dalam penyata kewangan dikategorikan dalam turutan nilai saksama, seperti berikut, berdasarkan input paras terendah yang penting kepada ukuran nilai saksama secara keseluruhan: • Aras 1: Harga tak terlaras disebutharga dalam pasaran

aktif bagi aset dan liabiliti atau serupa

• Aras 2: Input yang berdasarkan maklumat yang boleh dilihat di pasaran, sama ada secara langsung atau tidak langsung.

• Aras 3: Input yang tidak berdasarkan maklumat yang boleh dilihat di pasaran.

Bagi aset yang diiktiraf di dalam penyata kewangan secara berulang, Unit Amanah akan tentukan sama ada pemindahan berlaku antara Tahap dalam turutan dengan menilai semula pengkategorian (berdasarkan kepada input paras terendah yang penting kepada pengukuran nilai saksama secara keseluruhan) pada akhir setiap tempoh pelaporan.

(g) Anggaran dan pertimbangan perakaunan yang penting Penyediaan penyata kewangan Unit Amanah memerlukan Pengurus untuk membuat pertimbangan, anggaran dan andaian yang memberi kesan kepada jumlah hasil, perbelanjaan, aset dan liabiliti dan pendedahan liabiliti luar jangka pada tarikh laporan. Walau bagaimanapun, ketidaktentuan tentang andaian dan anggaran ini boleh menyebabkan keputusan yang mana memerlukan pelarasan ketara kepada jumlah dibawa oleh aset atau liabiliti pada masa akan datang. Tiada pertimbangan utama telah dibuat oleh Pengurus dalam mengguna pakai dasar-dasar perakaunan Amanah. Tiada terdapat andaian utama mengenai masa depan dan lain-lain sumber utama ketidakpastian anggaran pada tarikh laporan ini, yang mempunyai risiko penting menyebabkan pelarasan penting kepada jumlah dibawa aset dan liabiliti dalam tahun kewangan akan datang.



4. YURAN PENGURUSAN

Klausa 26(8) Suratikatan memperuntukkan bahawa Pengurus berhak menerima yuran tidak melebihi 1.5% setahun daripada Nilai Aset Bersih (“”NAB””) boleh agih kepada pemegang-pemegang Unit Amanah, dikira dan diakru secara harian seperti yang dipersetujui oleh Pengurus dan Pemegang Amanah.

Yuran pengurus yang dikenakan bagi tahun kewangan berakhir 30 November 2014 ialah 1.0% (30 November 2013: 1.0%) setahun daripada nilai aset bersih Unit Amanah. 5. YURAN PEMEGANG AMANAH

Klausa 26(7) Suratikatan memperuntukkan bahawa Pemegang Amanah berhak menerima yuran pada kadar yang dipersetujui oleh Pengurus dan Pemegang Amanah dari semasa ke semasa. Telah dipersetujui bahawa yuran Pemegang Amanah akan dikenakan sebanyak RM300,000 atau 0.08% setahun daripada NAB Unit Amanah, yang mana lebih rendah, dikira dan diakru secara harian.

Yuran Pemegang Amanah yang dikenakan bagi tempoh kewangan berakhir 30 November 2014 ialah RM300,000 setahun (30 November 2013: 0.08% setahun daripada NAB Unit Amanah).

6. CUKAI

“Unit Amanah telah diberikan pengecualian daripada cukai pendapatan oleh Menteri Kewangan mengikut bidangkuasa yang diberikan kepadanya di bawah Seksyen 127(3)(b) Akta Cukai Pendapatan, 1967, dari tahun taksiran 2007 hingga 2016.

Tuntutan cukai merupakan cukai yang ditolak daripada punca atas pendapatan dividen yang diperolehi di Malaysia dan boleh dituntut daripada Lembaga Hasil Dalam Negeri.

Akta Cukai Pendapatan, 1967 telah dipinda bagi memperkenalkan sistem cukai korporat “”single-tier”” bermula dari tahun taksiran 2008. Menurut sistem cukai korporat “”single-tier””, pengagihan dividen kepada pemegang-pemegang saham adalah dikecualikan daripada cukai.

Bermula dari 1 Januari 2014, semua syarikat perlu membayar dividen mengikut sistem cukai “”single-tier””. Unit Amanah tidak boleh membuat tuntutan cukai jika dividen yang diterima adalah melalui sistem cukai “”single-tier”” kerana dividen tersebut adalah dikecualikan daripada cukai. Dengan ini tiada kredit cukai yang boleh dituntut daripada dividen yang diterima oleh Unit Amanah.


7. PERUNTUKAN PENGAGIHAN

30.11.2014 30.11.2013

RM RM Peruntukan bagi tahun semasa 51,243,620 9,095,040

Peruntukan tersebut merupakan pengagihan yang disyorkan sebanyak 6.40 sen seunit bagi tahun berakhir 30 November 2013 (2012:6.30 sen) seunit yang akan diagihkan kepada pemegang-pemegang unit. Pengagihan ini dikira berdasarkan jumlah unit dalam edaran pada akhir tempoh kewangan.

Sumber pengagihan

Pengagihan kepada pemegang-pemegang unit adalah daripada sumber-sumber berikut: 30.11.2014 30.11.2013 RM RM Rizab pengagihan pendapatan 51,243,620 1,859,794 Faedah dan lain-lain pendapatan 6,926,279 2,432,444Pendapatan dividen - 3,364,948 Keuntungan ternyata daripada jualan pelaburan - FVTPL - (12,416)Keuntungan ternyata daripada jualan pelaburan - FVTOCI - 3,484,852

56,169,899 11,129,622 Tolak: Perbelanjaan (6,926,279) (2,034,582)Jumlah pengagihan 51,243,620 9,095,040

Pengagihan kasar dan bersih seunit 6.20 sen 6.40 sen

8. PELABURAN PADA NILAI SAKSAMA MELALUI LAIN-LAIN PENDAPATAN KOMPREHENSIF (FVOTCI)

Nota 30.11.2014 30.11.2013 RM RMPada kos:Skim pelaburan kolektif tidak disenaraikan (a) 3,035,000 1,000,000Pelaburan disebut harga: (b) 499,463,663 79,199,071 Saham Biasa 478,201,008 78,531,374 REIT 21,262,655 667,696 502,498,663 80,199,071 Pada nilai saksama: Skim pelaburan kolektif tidak disenaraikan (a) 2,965,052 1,004,600Pelaburan disebut harga: (b) 510,330,635 98,496,723 Saham Biasa 488,106,730 97,612,970 REIT 22,223,905 883,752 513,295,687 99,501,323


(a) Skim pelaburan kolektif tidak disenaraikan

Amanah Mutual Berhad - Dana Arif C-MYR 2,070,070 1,035,000 1,064,016 0.11- Ethical Trust Fund 3,886,010 2,000,000 1,901,036 0.20 Jumlah skim pelaburan kolektif tidak disenaraikan 5,956,080 3,035,000 2,965,052 0.32

(b) Pelaburan disebut harga

Kos RM

Nilai Saksama

RM

Nilai Saksama atas Nilai

Aset Bersih pada

30.11.2014 % Unit

Kos RM

Nilai Saksama

RM


Aset Bersih

pada 30.11.2014

% Unit

Syarikat

Pembinaan Gamuda Berhad 1,759,000 8,467,425 9,305,110 0.99IJM Corporation Berhad 1,200,000 7,511,241 8,136,000 0.87 2,959,000 15,978,666 17,441,110 1.86 Barangan Pengguna Dutch Lady Milk Industries Berhad 206,250 9,703,429 9,347,250 1.00Nestle (Malaysia) Berhad 30,000 1,366,241 2,058,000 0.22QL Resources Berhad 423,400 1,057,542 1,452,262 0.16UMW Holdings Berhad 1,311,000 13,752,690 14,788,080 1.58 1,970,650 25,879,903 27,645,592 2.95 Kewangan AMMB Holdings Berhad 1,074,000 7,318,297 7,152,840 0.76Bursa Malaysia Berhad 967,300 7,419,442 7,738,400 0.83CIMB Group Holdings Berhad 4,493,761 31,882,672 26,198,627 2.80LPI Capital Berhad 496,000 7,845,704 8,828,800 0.94Malayan Banking Berhad 3,227,840 30,318,262 30,535,366 3.26Public Bank Berhad 2,448,041 43,855,087 45,484,602 4.86RHB Capital Berhad 802,457 6,632,771 6,564,098 0.70 13,509,399 135,272,234 132,502,733 14.15 Barangan Industri Hartalega Holdings Berhad 1,328,500 8,578,454 9,033,800 0.96Petronas Chemical Group Berhad 2,900,000 19,231,142 16,327,000 1.74Petronas Gas Berhad 552,800 11,795,718 12,559,616 1.34 4,781,300 39,605,313 37,920,416 4.05


Kos RM

Nilai Saksama

RM


Aset Bersih

pada 30.11.2014

% Unit

Syarikat

Infrastruktur DiGi.Com Berhad 3,128,000 15,704,877 19,706,400 2.10Lingkaran Trans Kota Holdings Berhad 150,000 483,756 555,000 0.06 3,278,000 16,188,633 20,261,400 2.16Perladangan IJM Plantations Berhad 1,650,100 5,897,016 5,940,360 0.63IOI Corporation Berhad 2,807,700 13,673,762 13,533,114 1.45Kuala Lumpur Kepong Berhad 846,000 19,127,375 19,035,000 2.03 5,303,800 38,698,153 38,508,474 4.11Hartanah IJM Land Bhd 500,400 1,601,280 1,691,352 0.18Mah Sing Group Berhad 4,025,299 9,349,827 9,378,947 1.00Sunway Berhad 2,082,233 6,405,019 7,058,770 0.75 6,607,932 17,356,126 18,129,069 1.94Teknologi Globetronics Technology Bhd 949,600 4,603,056 4,292,192 0.46Malaysian Pacific Industries Bhd 40,100 199,085 202,104 0.02Unisem (M) Bhd 3,806,600 6,808,813 6,851,880 0.73 4,796,300 11,610,954 11,346,176 1.21Perdagangan & Perkhidmatan Malaysia Airports Holdings Bhd 1,617,654 12,607,590 11,258,872 1.20Amway (Malaysia) Holdings Bhd 150,000 1,726,970 1,668,000 0.18Bumi Armada Bhd 1,129,900 2,697,406 1,299,385 0.14Astro Malaysia Holdings Bhd 800,000 2,646,560 2,696,000 0.29Axiata Group Bhd 3,995,400 25,882,403 28,207,524 3.01Berjaya Auto Bhd 5,690,900 17,394,805 19,064,515 2.04Dialog Group Bhd 2,600,640 4,267,928 3,874,954 0.41Gas Malaysia Bhd 220,000 667,670 759,000 0.08Icon Offshore Bhd 505,600 935,360 652,224 0.07IHH Healthcare Bhd 1,653,200 6,167,778 8,133,744 0.87Maxis Bhd 1,270,000 8,215,291 8,801,100 0.94MISC Bhd 510,000 3,380,522 3,728,100 0.40Petronas Dagangan Bhd 83,300 1,893,052 1,339,464 0.14Pos Malaysia Bhd 1,352,600 7,311,274 6,627,740 0.71Sime Darby Bhd 3,182,898 29,870,769 30,810,453 3.29Sapurakencana Petroleum Bhd 3,961,279 14,154,458 11,091,581 1.18Tenaga Nasional Bhd 1,960,000 22,239,486 27,949,600 2.99Telekom (M) Bhd 1,794,070 10,347,291 12,702,016 1.36UMW Oil & Gas Corporation Bhd 1,303,000 5,204,414 3,687,490 0.39 33,780,441 177,611,026 184,351,761 19.69 Jumlah saham biasa 76,986,822 478,201,008 488,106,730 52.13


Kos RM

Nilai Saksama

RM


Aset Bersih

pada 30.11.2014

% Unit

Syarikat

REIT Axis REIT 1,951,581 6,489,010 6,928,113 0.74Capitamalls Malaysia Trust 2,169,600 3,135,193 3,037,440 0.32KLCC Property Holdings Bhd 930,000 5,974,457 6,324,000 0.68Pavilion REIT 632,900 802,070 930,363 0.10Sunway REIT 3,313,900 4,861,925 5,003,989 0.53Jumlah REIT 8,997,981 21,262,655 22,223,905 2.37 Jumlah pelaburan disebut harga 85,984,803 499,463,663 510,330,635 54.50

9. PELABURAN PADA NILAI SAKSAMA MELALUI UNTUNG ATAU RUGI (FVTPL)

30.11.2014 30.11.2013 RM RMPada kos: Pelaburan disebut harga: Saham biasa (a) 11,538,787 - Sekuriti berpendapatan tetap dan sekuriti hutang tidak disebut harga: (b) 32,000,000 5,945,301 Bon Subordinat 25,000,000 3,000,000 Nota Jangka Sederhana Islamik 7,000,000 2,945,301Sekuriti modal bercantum (c) 5,000,000 5,000,000 48,538,787 10,945,301 Pada nilai saksama: Pelaburan disebut harga: Saham biasa (a) 8,883,662 - Sekuriti berpendapatan tetap dan sekuriti hutang tidak disebut harga: (b) 32,050,420 5,930,911 Bon Subordinat 25,035,740 2,985,000 Nota Jangka Sederhana Islamik 7,014,680 2,945,911Sekuriti modal bercantum (c) 5,343,050 5,447,500 46,277,132 11,378,411


Kos RM

Nilai Saksama

RM


Aset Bersih

pada 30.11.2014

% Unit

Syarikat

Teknologi Inari Amertron Bhd 1,670,000 5,510,833 4,776,200 0.51 1,670,000 5,510,833 4,776,200 0.51 Perdagangan & Perkhidmatan UMW Oil & Gas Corporation Bhd 1,451,400 6,027,954 4,107,462 0.44 1,451,400 6,027,954 4,107,462 0.44 Jumlah pelaburan disebut harga 3,121,400 11,538,787 8,883,662 0.95

(a) Pelaburan disebut harga

(b) Sekuriti berpendapatan tetap dan sekuriti hutang tidak disebut harga

30.11.2014 30.11.2013 RM RMPada kos: Bon Subordinat 25,000,000 3,000,000 Nota Jangka Sederhana Islamik 7,000,000 2,967,410 - (22,109) 7,000,000 2,945,301 32,000,000 5,945,301

Pada nilai saksama: Bon Subordinat 25,035,740 2,985,000 Nota Jangka Sederhana Islamik 7,014,680 2,945,911 32,050,420 5,930,911

9. PELABURAN PADA NILAI SAKSAMA MELALUI UNTUNG ATAU RUGI (FVTPL) (SAMB.)


Bon Subordinat 4.13% Etiqa Insurance (5 Julai 2018) 3,000,000 3,000,000 2,983,380 0.32 5.30% Malayan Banking Berhad (9 September 2019) 22,000,000 22,000,000 22,052,360 2.36 Jumlah Bon Subordinat 25,000,000 25,000,000 25,035,740 2.67 Nota Jangka Sederhana Islamik 4.30% Telekom Malaysia (18 Disember 2020) 3,000,000 3,000,000 2,997,420 0.32 4.30% Imtiaz Sukuk II (24 Mac 2017) 1,000,000 1,000,000 1,003,400 0.11 4.75% Maybank Islamic (5 April 2019) 3,000,000 3,000,000 3,013,860 0.32 Jumlah Nota Jangka Sederhana Islamik 7,000,000 7,000,000 7,014,680 0.75 Jumlah sekuriti berpendapatan tetap dan sekuriti hutang tidak disebut harga 32,000,000 32,000,000 32,050,420 3.43

KosDiselaraskan

RM

KosDiselaraskan

RM

Nilai Saksama

RM

Nilai Saksama

RM


Aset Bersih pada

30.11.2014 %


Aset Bersih pada

30.11.2014 %

Nilai Nominal

RM

Nilai Nominal

RMSyarikat

Syarikat

(b) Sekuriti berpendapatan tetap dan sekuriti hutang tidak disebut harga (samb.)

6.85% Malayan Banking Berhad and Cekap Mentari Berhad (27 Jun 2018) 5,000,000 5,000,000 5,343,050 0.57 Jumlah sekuriti modal bercantum 5,000,000 5,000,000 5,343,050 0.57


Pada 27 Jun 2008, Unit Amanah telah memiliki RM5 juta dalam nilai nominal terdiri daripada Non-Cumulative Perpetual Capital Securities (“”NCPCS””), yang dikeluarkan oleh Malayan Banking Berhad (“”Maybank””) dan dicantum dengan Subordinated Notes (“”Sub-Notes””), yang dikeluarkan oleh Cekap Mentari Berhad (“”CMB””), subsidiari milik penuh Maybank (dikenali secara kolektif sebagai “”Sekuriti Modal Bercantum””).

Setiap NCPCS dan Sub-Notes mempunyai kadar faedah tetap sebanyak 6.85% setahun. NCPCS boleh ditebus menurut pilihan Maybank pada tarikh pembayaran faedah ke-20 atau 10 tahun daripada tarikh pembelian Sub-Notes, tertakluk kepada syarat-syarat tebus yang perlu dipenuhi. Sub-Notes boleh ditebus menurut pilihan CMB pada tarikh pembayaran faedah, dan tidak boleh lebih awal daripada berlakunya ‘assignment events’ (‘events’ dinyatakan dalam terma Sekuriti Modal Bercantum), tertakluk kepada syarat-syarat tebus yang perlu dipenuhi.

10. DEPOSIT DENGAN INSTITUSI KEWANGAN

30.11.2014 30.11.2013 RM RM Pada kos: Bank-bank berlesen 387,936,864 47,210,965 Lain-lain institusi kewangan 25,717,129 15,168,102 413,653,993 62,379,067

Purata wajaran kadar faedah efektif (“PWKFE”) tahunan dan purata kematangan bagi simpanan dengan institusi kewangan pada tarikh penyata kedudukan kewangan adalah seperti berikut: PWKFE (% tahunan) Purata tempoh matang (hari) 30.11.2014 30.11.2013 30.11.2014 30.11.2013 Bank-bank berlesen 3.91 3.32 65 56Lain-lain institusi kewangan 4.04 3.35 102 31

Deposit dengan institusi kewangan adalah termasuk deposit dengan tempoh matang kurang dari 3 bulan berjumlah RM296,736,675 (30 Nov 2013: RM48,429,497).

9. PELABURAN PADA NILAI SAKSAMA MELALUI UNTUNG ATAU RUGI (SAMB.)


11. PENDAPATAN BELUM DITERIMA

30.11.2014 30.11.2013 RM RM

Pendapatan faedah 2,495,270 738,222Dividen 699,362 141,456 3,194,632 879,678

12. MODAL PEMEGANG UNIT

30.11.2014 30.11.2013 RM RM

Unit yang dibenarkan 1,000,000,000 1,000,000,000

30.11.2014 30.11.2013 Unit RM Unit RM Pada awal tahun 142,110,000 134,104,091 128,810,000 120,110,155 Penjadian unit untuk: - Jualan 676,700,000 738,459,716 12,600,000 13,540,919 - Pengagihan pendapatan 7,800,000 9,526,586 7,400,000 7,659,198 684,500,000 747,986,302 20,000,000 21,200,117Pembatalan unit -100,000 -107,928 -6,700,000 -7,206,181 684,400,000 747,878,374 13,300,000 13,993,936 Pengimbangan pengagihan bagi - Tempoh/ tahun semasa - 72,539,376 - 1,859,794 - Pengagihan pendapatan - (51,243,620) - -1,859,794Pada akhir tempoh/ tahun 826,510,000 903,278,221 142,110,000 134,104,091

Sepanjang tahun kewangan berakhir 30 November 2014 dan 30 November 2013, Pengurus tidak memegang sebarang unit di dalam Unit Amanah. Pada 30 November 2014, PNB dibenarkan dan telah memegang 718,820 (30 November 2013: 516,658) unit, yang merangkumi 0.09% (30 November 2013: 0.36%) daripada jumlah unit yang diterbitkan.


13. URUS NIAGA DENGAN SYARIKAT-SYARIKAT BROKER SAHAM/BROKER/ DEALER/INSTITUSI KEWANGAN

Sepuluh syarikat broker saham/broker/dealer/institusi kewangan terbesar mengikut nilai urus niaga ialah seperti berikut:

* PNB dan/atau tabung unit amanah di bawah pengurusan ASNB mempunyai pegangan ekuiti secara langsung di dalam syarikat-syarikat broker berkenaan.

Segala urusan dengan syarikat-syarikat broker saham telah dilaksanakan menurut perjalanan biasa berdasarkan syarat-syarat di dalam industri broker saham.

Syarikat Broker

Maybank Investment Bank Bhd* 155,018,017 28.15 244,920 27.35MIDF Amanah Investment Bank Bhd* 55,330,747 10.05 86,633 9.67AmInvestment Bank Bhd* 38,819,455 7.05 62,463 6.97RHB Investment Bank Bhd* 34,600,482 6.28 56,082 6.26Kenanga Investment Bank Bhd 30,437,479 5.53 53,865 6.02KAF-Seagroatt & Campbell Securities Sdn Bhd 27,824,980 5.05 44245.91 4.94CIMB Investment Bank Bhd* 27,452,210 4.99 56,895 6.35Affin Investment Bank Bhd 25,303,468 4.59 45,731 5.11Hong Leong Investment Bank Bhd 24,112,246 4.38 43,376 4.84CLSA Securities Malaysia Sdn Bhd 18,719,962 3.40 23,351 2.61Lain-lain 113,058,615 20.53 178,078 19.88 550,677,661 100.00 895,640 100.00

Pecahan Jumlah

Urus Niaga

%

Nilai Urus Niaga

RM

YuranBroker

RM

PecahanJumlah Yuran

Broker %

ASNB tidak mempunyai pegangan ekuiti secara langsung di dalam syarikat-syarikat tersebut.


14. PUSING GANTI PORTFOLIO

Pusing Ganti Portfolio (“PGP”) 0.54 kali 0.28 kali

PGP dikira berdasarkan nisbah antara purata bagi jumlah kos pembelian dan penjualan pelaburan dalam tempoh kewangan kepada dengan purata NAB harian Unit Amanah.

15. NISBAH PERBELANJAAN PENGURUSAN

Nisbah Perbelanjaan Pengurusan (“NPP”) 1.29% 1.30%

Nisbah Perbelanjaan Pengurusan adalah dikira berdasarkan pada nisbah di antara jumlah bayaran pengurusan dan perbelanjaan Unit Amanah yang dikembalikan dengan purata NAB Unit Amanah untuk tempoh kewangan dikira berpandukan asas harian. 16. RISIKO KEWANGAN DAN DASAR PENGURUSAN MODAL

(a) Pengenalan

Unit Amanah ini terdedah kepada pelbagai risiko termasuk risiko pasaran, risiko kredit dan risiko kecairan. Walaupun risiko kewangan jenis ini adalah yang terpenting bagi setiap jenis instrumen kewangan, Pengurus dan Pemegang Amanah ingin menekankan bahawa senarai ini tidak bertujuan untuk membentuk satu senarai lengkap semua risiko yang wujud dalam pelaburan Unit Amanah. Objektif pengurusan risiko kewangan Unit Amanah adalah untuk mengurangkan kerugian modal.

(b) Struktur pengurusan risiko dan aktiviti

Pengurus dan Pengurus Pelaburan bertanggungjawab untuk mengenal pasti, menilai dan mengawal risiko. Aktiviti pengurusan risiko adalah berdasarkan rangka kerja pengurusan syarikat. Jawatankuasa Pengurusan Risiko Lembaga Pengarah, Pengurus dan Pengurus Pelaburan bertanggungjawab terhadap pengurusan risiko keseluruhan Unit Amanah.

Pengurusan risiko kewangan dilaksanakan melalui kajian dasar, sistem kawalan dalaman dan pematuhan kepada kuasa pelaburan dan sekatan yang ditetapkan dalam Garis Panduan Tabung Unit Amanah Suruhanjaya Sekuriti di Malaysia dan garis panduan pelaburan unit amanah. Kajian semula strategi

30.11.2014 RM

30.11.2014 RM

30.11.2013RM

30.11.2013RM


pelaburan termasuk analisis asas kepada ekonomi, sektor dan sekuriti dijalankan sebagai sebahagian daripada kawalan risiko kewangan Unit Amanah.

(c) Risiko pasaran

Risiko pasaran adalah risiko dimana nilai saksama aliran tunai masa hadapan instrumen kewangan akan berubah-ubah disebabkan oleh perubahan dalam pembolehubah pasaran seperti kadar faedah dan harga ekuiti. Risiko maksimum yang terhasil daripada instrumen kewangan menyamai nilai saksama. Risiko pasaran diuruskan melalui pemantauan yang konsisten dan tindak balas yang cepat untuk pelbagai faktor yang boleh menjejaskan Unit Amanah. (i) Risiko harga ekuiti

Risiko ekuiti adalah risiko bahawa nilai saksama instrumen kewangan akan berubah-ubah disebabkan oleh perubahan dalam pembolehubah pasaran, iaitu harga ekuiti, kadar faedah, kadar pertukaran asing dan harga komoditi. Risiko pasaran diuruskan melalui kepelbagaian portfolio dan perubahan dalam peruntukan aset, dan tindak balas pantas kepada pelbagai faktor yang boleh menjejaskan Unit Amanah.

Sensitiviti risiko harga ekuiti

Berikut adalah anggaran terbaik Pengurus atas kesan ke atas lain-lain pendapatan komprehensif bagi tahun semasa disebabkan oleh perubahan munasabah dalam indeks ekuiti, dengan semua pemboleh ubah lain tidak berubah seperti dalam jadual di bawah:

FTSE Bursa Malaysia KLCI 2014 -10 49,844,573 2013 -10 9,160,195

Satu penurunan setara dalam indeks di atas akan menyebabkan

kesan yang bertentangan.

Analisis sensitiviti di atas mengandaikan bahawa portfolio ekuiti bergerak sejajar dengan indeks di atas.

Kesan ke ataslain-lain

pendapatankomprehensiftahun semasa

Naik/ (turun)RM

Perubahanpada harga

ekuiti%

Indeks Pasaran

16. RISIKO KEWANGAN DAN DASAR PENGURUSAN MODAL (SAMB.)

(b) Struktur pengurusan risiko dan aktiviti (samb.)



Risiko penumpuan harga ekuiti

Penumpuan harga ekuiti Unit Amanah dianalisa oleh instrumen ekuiti Unit Amanah mengikut sektor adalah seperti di Nota 8 dan 9.

(ii) Risiko kadar faedah

Risiko kadar faedah adalah disebabkan oleh perubahan dalam kadar faedah yang menjejaskan nilai saksama instrumen berpendapatan tetap. Unit Amanah aktif dalam menguruskan risiko kadar faedah dengan menjalankan kajian kerap ke atas kadar faedah dan jangkaan pasaran.

Sensitiviti risiko kadar faedah

Jadual berikut menunjukkan sensitiviti lain-lain pendapatan komprehensif Unit Amanah bagi tahun semasa keatas perubahan yang munasabah dalam kadar faedah, dengan semua pemboleh ubah lain tidak berubah. Sensitiviti adalah kesan perubahan yang diandaikan dalam kadar faedah pada: • lain-lain pendapatan komprehensif selama satu tahun,

berdasarkan aset kewangan kadar terapung yang dipegang pada akhir tempoh pelaporan;

• perubahan dalam nilai saksama pelaburan untuk tahun kewangan, berdasarkan penilaian semula aset kewangan kadar tetap pada akhir tempoh pelaporan.

2014 1,034,135/ Deposit dengan institusi kewangan +25/-25 (1,034,135) 24,437/ Instrumen pasaran wang +25/-25 (24,437) 2013 155,948/ Deposit dengan institusi kewangan +25/-25 (155,948)

Sensitivitiperubahan

dalam pendapatanfaedah dan

lain-lain faedah

Naik/(turun)RM

Perubahanmata asas*


* Pergerakan yang diandaikan dalam mata asas bagi analisa sensitiviti kadar faedah berdasarkan pemerhatian ke atas persekitaran semasa pasaran yang diawasi.


(ii) Risiko kadar faedah (samb.)

2014Aset: Pelaburan pada FVTOCI - - - 513,295,687 513,295,687 - Pelaburan pada FVTPL - - 37,393,470 8,883,662 46,277,132 5.26 Instrumen pasaran wang - 9,774,613 - - 9,774,613 4.15 Deposit dengan institusi kewangan 296,736,675 116,917,318 - - 413,653,993 3.98 Lain-lain aset - - - 4,640,820 4,640,820 - Jumlah aset 296,736,675 126,691,931 37,393,470 526,820,169 987,642,245 Liabiliti: Lain-lain liabiliti - - - 51,321,705 51,321,705 - Jumlah liabiliti - - - 51,321,705 51,321,705 Jumlah jurang sensitiviti faedah 296,736,675 126,691,931 37,393,470 475,498,464 936,320,540 * Dikira ke atas aset yang menjana faedah sahaja

2013Aset: Pelaburan pada FVTOCI - - - 99,501,323 99,501,323 - Pelaburan pada FVTPL - - 11,378,411 - 11,378,411 5.69 Deposit dengan institusi kewangan 48,429,497 13,949,570 - - 62,379,067 3.34 Lain-lain aset - - - 2,026,099 2,026,099 - Jumlah aset 48,429,497 13,949,570 11,378,411 101,527,422 175,284,900 Liabiliti: Lain-lain liabiliti - - - 9,164,711 9,164,711 - Jumlah liabiliti - - - 9,164,711 9,164,711 Jumlah jurang sensitiviti faedah 48,429,497 13,949,570 11,378,411 92,362,711 166,120,189 * Dikira ke atas aset yang menjana faedah sahaja

1 bulanhingga3 bulan

RM

3 bulanhingga

1 tahunRM

1 tahunhingga

10 tahunRM

Tanpafaedah

RMJumlah

RM

Kadarfaedah

%

Jadual berikut menganalisa pendedahan risiko kadar faedah Unit Amanah. Aset dan liabiliti Unit Amanah dinilai pada nilai saksama dan dikategorikan berdasarkan kepada penentuan semula harga kontraktual atau tarikh kematangan kontrak yang mana terdahulu.



(d) Risiko kredit

Risiko kredit adalah risiko kerugian dalam nilai yang mungkin ditanggung apabila pihak-pihak berkaitan dengan instrumen kewangan gagal atau enggan menunaikan tanggungjawab mereka. Risiko kredit diuruskan dengan memastikan Unit Amanah hanya akan melabur dalam instrumen berpendapatan tetap yang dianggap selamat dalam melunaskan kewajipan kewangannya dan mempunyai penilaian kredit yang baik. Unit Amanah ini juga sentiasa mengkaji senarai instrunen-instrumen berpendapatan tetap yang diluluskan daripada institusi-institusi kewangan sebagai pihak balas bagi apa-apa urusniaga sekuriti.

Pendedahan risiko kredit

Pada tarikh laporan, pendedahan maksimum Unit Amanah terhadap risiko kredit diwakili oleh jumlah dibawa setiap kelas aset kewangan yang diiktiraf dalam penyata kedudukan kewangan.

Kualiti kredit aset kewangan Unit Amanah melabur dalam sekuriti hutang yang diberi penarafan kredit sekurang-kurangnya gred pelaburan oleh agensi penarafan kredit. Jadual berikut menganalisa portfolio sekuriti hutang Unit Amanah mengikut kategori penarafan :

AAA 8.02 0.32 - - AA1 16.04 0.64 26.23 1.80AA2 16.97 0.68 47.88 3.28AA3 58.97 2.36 25.89 1.77 100.00 4.00 100.00 6.85

2014 2013 % % % % atas sekuriti atas nilai atas sekuriti atas nilai hutang aset bersih hutang aset bersih Penarafan Kredit


(e) Risiko kecairan

Risiko kecairan pasaran adalah risiko sekuriti yang tidak boleh dijual pada harga pasaran akibat jumlah yang didagangkan di pasaran menyebabkan sekuriti-sekuriti terbabit dijual pada harga diskaun.

Risiko kecairan juga adalah risiko bahawa Unit Amanah akan menghadapi kesukaran dalam melaksanakan tuntutan yang berkaitan dengan liabiliti kewangan yang diselesaikan secara tunai atau aset kewangan lain. Pendedahan kepada risiko kecairan mungkin timbul jika Unit Amanah dikehendaki membayar liabiliti atau menebus unit lebih awal daripada yang dijangkakan. Unit Amanah ini terdedah kepada penebusan tunai unit-unit pada secara tetap.

Dasar Pengurus adalah untuk sentiasa mengekalkan aset cair secara berhemah dan pada tahap yang mencukupi untuk memenuhi keperluan operasi dan permintaan penebusan oleh pemegang unit. Aset cair terdiri daripada tunai, deposit dengan institusi kewangan dan lain-lain instrumen yang mampu ditukar menjadi wang tunai dalam tempoh 7 hari.

Jadual berikut meringkaskan profil kematangan liabiliti kewangan. Baki tertunggak dalam tempoh enam bulan samaada dengan nilai yang dibawa kerana kesan pendiskaunan adalah tidak ketara. Pengkelasan kematangan adalah berdasarkan baki tempoh dari akhir tempoh pelaporan hingga tarikh matang kontrak. Apabila pihak yang berurusan dengan Unit Amanah mempunyai pilihan untuk menentukan tarikh pembayaran, liabiliti tersebut hendaklah diperuntukkan untuk tempoh yang terawal dimana Unit Amanah diperlukan untuk membuat pembayaran liabiliti tersebut hendaklah diperuntukkan untuk tempoh yang terawal dimana Unit Amanah diperlukan untuk membuat pembayaran.


1 bulan Kurang dari hingga 1 bulan 1 tahun JumlahLiabiliti kewangan RM RM RMLain-lain liabiliti 2014 51,243,620 78,085 51,321,705

2013 9,095,040 69,671 9,164,711


(f) Risiko penumpuan

Risiko tumpuan adalah risiko kesan buruk terhadap Unit Amanah yang timbul akibat daripada mempunyai pegangan yang besar dalam satu aset tertentu, sektor atau keselamatan. Risiko dapat dikurangkan dengan mengenakan had pelaburan.

17. INSTRUMEN KEWANGAN DAN PENDEDAHAN BERKAITAN

Nilai saksama

Kaedah dan andaian seperti berikut digunakan dalam anggaran nilai saksama bagi setiap kelas instrumen kewangan yang berikut:

(a) Tunai dan persamaan tunai, instrumen pasaran kewangan, jumlah terhutang daripada/ (kepada) broker saham, tuntutan cukai, peruntukan pengagihan, dan pendapatan belum diterima

Nilai dibawa merupakan anggaran nilai saksama disebabkan oleh tempoh matang yang pendek bagi instrumen-instrumen kewangan ini.

(b) Pelaburan disebut harga

Nilai saksama saham disebut harga, waran dan REITs ditentukan berdasarkan harga terakhir yang disebut di Bursa Malaysia pada tarikh penyata kedudukan kewangan.

(c) Sekuriti berpendapatan tetap dan sekuriti hutang tidak disebut harga dan sekuriti modal bercantum

Nilai saksama bagi sekuriti berpendapatan tetap dan sekuriti hutang tidak disebut harga, dan sekuriti modal bercantum ditentukan berdasarkan harga yang dikeluarkan oleh Bond Pricing Agency Sdn. Bhd., agensi bon berdaftar dengan Suruhanjaya Sekuriti, pada tarikh penyata kedudukan kewangan.

(d) Skim pelaburan kolektif tidak disenaraikan

Nilai saksama bagi skim pelaburan kolektif tidak disenaraikan adalah berdasarkan kepada harga terbitan pembelian terakhir.



18. TURUTAN NILAI SAKSAMA Unit Amanah menggunakan turutan berikut untuk menentukan nilai saksama semua instrumen kewangan yang dibawa pada nilai saksama: Aras 1: Harga tak terlaras disebutharga dalam pasaran aktif bagi

aset dan liabiliti atau serupa. Aras 2: Input yang berdasarkan data pasaran dilihat, sama ada

secara langsung atau tidak langsung. Aras 3: Input yang tidak berdasarkan data pasaran dilihat.

Pelaburan pada nilai saksama melalui lain-lain pendapatan komprehensif (FVTOCI) Aras 1 Aras 2 Aras 3 Jumlah2014 Ekuiti disebut harga 510,330,635 - - 510,330,635 Skim pelaburan kolektif tidak disenaraikan 2,965,052 - - 2,965,052 513,295,687 - - 513,295,687 2013 Ekuiti disebut harga 98,496,723 - - 98,496,723 Skim pelaburan kolektif tidak disenaraikan 1,004,600 - - 1,004,600 99,501,323 - - 99,501,323 Pelaburan pada nilai saksama melalui untung rugi (FVTPL) Aras 1 Aras 2 Aras 3 Jumlah2014 Ekuiti disebut harga 8,883,662 - - 8,883,662 Sekuriti berpendapatan tetap dan sekuriti hutang tidak disebut harga - 32,050,420 - 32,050,420 Pelaburan dalam sekuriti modal bercantum - 5,343,050 - 5,343,050 8,883,662 37,393,470 - 46,277,132 2013 Sekuriti berpendapatan tetap dan sekuriti hutang tidak disebut harga - 5,930,911 - 5,930,911 Pelaburan dalam sekuriti modal bercantum - 5,447,500 - 5,447,500 - 11,378,411 - 11,378,411

Tiada pindahan dari Aras 1 dan Aras 2 dalam tahun kewangan semasa dan sebelumnya.


19. LAPORAN BERSEGMEN

Unit Amanah diuruskan secara satu bahagian iaitu pelaburan di dalam pelbagai instrumen kewangan. Aktiviti-aktiviti Unit Amanah adalah berhubung-kait dan setiap aktiviti adalah berkaitan dengan satu sama lain. Justeru, semua keputusan penting operasi adalah berdasarkan satu strategi pelaburan yang diintegrasikan dan prestasi Unit Amanah dinilai secara keseluruhan.

Kesemua pelaburan Unit Amanah adalah di dalam Malaysia.

20. MATA WANG Semua jumlah dinyatakan dalam Ringgit Malaysia (“RM”) .

66 LAPORAN INTERIM ASG BAGI TEMPOH ENAM BULAN BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2013LAPORAN INTERIM ASG BAGI TEMPOH ENAM BULAN BERAKHIR 30 SEPTEMBER 201330 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 201331 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2013 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2013 31

46 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013 47 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013 4730 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 201331 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2013

46 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013 47 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013

52 LAPORAN ASN 3 IMBANG BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 201453 LAPORAN ASN 3 IMBANG BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014 LAPORAN ASN 3 IMBANG BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 NOVEMBER 2014 5366 LAPORAN INTERIM ASG BAGI TEMPOH ENAM BULAN BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2013LAPORAN INTERIM ASG BAGI TEMPOH ENAM BULAN BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2013

30 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 201331 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2013 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2013 3146 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013 47 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013 47

30 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 201331 LAPORAN TAHUNAN ASD BAGI TAHUN KEWANGAN BERAKHIR 30 JUN 2013

46 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013 47 Laporan Interim ASN 3 Bagi Tempoh Enam Bulan Berakhir 31 Mei 2013

Tel: 03-2050 5500

Amanah Saham Nasional BerhadNo. 12, Jalan Todak 3,Pusat Bandar Seberang Jaya,13700 Seberang JayaPulau Pinang Telefon: 04-399 4378/399 4381 Faks: 04-399 4404

Tel: 04-978 1110

No. 71 & 73, Tingkat Bawah

Tel: 09-290 1460/290 1462

8100

Tel: 07-224 0077/223 9699


Amanah Saham Nasional BerhadLot 1457 & 1458, Sg. Kudang Shophouse, Ground FloorJalan Buangsiol 98700Limbang, Sarawak Telefon: 085-210570 / 571 / 572 / 573 Faks: 085-210577


1. Jenis Akaun Dewasa Remaja/Bijak

2. Maklumat Pemegang UnitNama : No. Ahli: No. K/P : No. Telefon (Pejabat) : (Rumah)(Bimbit) E-mel : *Nama Bank: *No akaun

3. Permohonan PertukaranAlamat Surat-menyurat :

Poskod : Bandar/Negeri : Pekerjaan :

Pihak ASNB kini dalam proses menaiktaraf sistem ASNB di mana butir peribadi pemegang unit akan disatukan bagi semua unit amanah yang telah didaftarkan. Kami memohon kerjasama tuan/puan untuk mengemaskini maklumat-maklumat dibawah bagi melancarkan inisiatif ini.

* Tuan/Puan adalah diminta menghantar bersama salinan buku akaun simpanan atau penyata akaun semasa sebagai pengesa-han akaun pemegang unit.

Dengan ini saya mengesahkan bahawa butir-butir yang telah diberi-kan adalah benar. Saya membenarkan pihak ASNB mengemaskini semua butiran tersebut bagi semua unit amanah saya yang telah berdaftar dengan pihak ASNB.

Tandatangan Pemohon/Tandatangan Penjaga Berdaftar

BORANG KEMASKINI MAKLUMAT PEMEGANG UNIT

PENGESAHAN PEMEGANG UNIT

UNTUK KEGUNAAN ASNB SAHAJA

Tarikh

Diterima Oleh :Disahkan Oleh :Nama :

Diterima Oleh :Disahkan Oleh :Nama :

Sila hantarkan ke pejabat ASNB yang berhampiran atau ke:

JABATAN PERHUBUNGAN PELANGGAN DAN EJENUG, Balai PNB, 201-A, Jalan Tun Razak, 50400 Kuala LumpurTel: 03 - 2057 3000 Faks: 03 - 2050 5220E-mel: [email protected]


Muka surat ini sengaja dikosongkan

ISI KANDUNGAN - asnb.com.my tahunan 2015.pdf · 23 laporan asn 3 imbang bagi tahun kewangan...

Documents

Transcript of ISI KANDUNGAN - asnb.com.my tahunan 2015.pdf · 23 laporan asn 3 imbang bagi tahun kewangan...